|
制冷劑，又稱冷媒、雪種，是各種熱機(jī)中借以完成能量轉(zhuǎn)化的媒介物質(zhì)。這些物質(zhì)通常以可逆的相變（如氣-液相變）來增大功率。如蒸汽引擎中的蒸汽、制冷機(jī)中的雪種等等。一般的蒸汽機(jī)在工作時，將蒸汽的熱能釋放出來，轉(zhuǎn)化為機(jī)械能以產(chǎn)生原動力；而制冷機(jī)的雪種則用來將低溫處的熱量傳動到高溫處。資料來源：CNKI，華經(jīng)產(chǎn)業(yè)研究院整理螢石是生產(chǎn)氫氟酸的原材料，氫氟酸是生產(chǎn)制冷劑的原材料，因此螢石是生產(chǎn)制冷劑的其實原材料，而螢石資源日益稀缺是為R22提供成本支持的根本原因，且R22的供需平衡緊張，且在下游中占比較小，使得螢石礦的價格上漲可以很好地傳導(dǎo)到下游。國內(nèi)主流制冷劑產(chǎn)業(yè)鏈 
相關(guān)報告：華經(jīng)產(chǎn)業(yè)研究院發(fā)布的《2022-2027年中國制冷劑行業(yè)市場調(diào)研及未來發(fā)展趨勢預(yù)測報告》；解決制冷劑排放造成環(huán)境破壞問題的理想方式是實現(xiàn)制冷劑的回收再生。解決制冷劑回收中碰到的各種問題，需要制定完備的回收政策、規(guī)范管理回收過程、掌握先進(jìn)回收技術(shù)。目前國內(nèi)外制冷劑回收政策對比如下：資料來源：CNKI，華經(jīng)產(chǎn)業(yè)研究院整理四、中國制冷劑行業(yè)市場現(xiàn)狀分析制冷劑的替代是一個漫長的過程，發(fā)展中國家在履行國際義務(wù)的同時，面臨著資金、法規(guī)與技術(shù)等方面的巨大壓力和挑戰(zhàn)。據(jù)統(tǒng)計，2021年我國R125產(chǎn)能為30.7萬噸，R134a產(chǎn)能為33.5萬噸，R32為50.7萬噸。
制冷劑廣泛應(yīng)用于家用空調(diào)、冰箱（柜）、汽車空調(diào)、商業(yè)制冷設(shè)備等行業(yè)，占總需求的92%，少量需求用在PTFE等含氟聚合物的原料，僅占總需求的8%左右。近年來我國制冷劑需求逐年增長，2021年我國制冷劑表觀需求量為70.9萬噸，預(yù)計到2024年增長至77.3萬噸。根據(jù)《蒙特利爾議定書》我國二代氟制冷劑R22作為非原料的產(chǎn)量和消費(fèi)量于2013年被凍結(jié)，并于2015年開始削減。R22既是性能優(yōu)異的終端氟致冷劑，又是有機(jī)氟化工的重要原料，用于生產(chǎn)新型氟致冷劑和含氟聚合物，目前制冷劑終端的應(yīng)用主要集中的維修市場和定頻空調(diào)的新增市場。資料來源：《蒙特利爾議定書》，華經(jīng)產(chǎn)業(yè)研究院整理目前，我國正處于三代氟制冷劑（HFCs）對二代氟制冷劑（HCFCs）的更替階段，四代氟制冷劑（HFOs）發(fā)展的初期。我國正處于三代氟制冷劑HFCs配額基準(zhǔn)期（2020年至2022年）最后階段。根據(jù)《蒙特利爾議定書》基加利修正案規(guī)定：發(fā)達(dá)國家應(yīng)在其2011年至2013年HFCs使用量平均值基礎(chǔ)上，自2019年起削減HFCs的生產(chǎn)和消費(fèi)，到2036年后將HFCs使用量削減至其基準(zhǔn)值15%以內(nèi)；發(fā)展中國家應(yīng)在其2020年至2022年HFCs使用量平均值基礎(chǔ)上，2024年凍結(jié)HFCs的消費(fèi)和生產(chǎn)于基準(zhǔn)值，自2029年開始削減，到2045年后將HFCs使用量削減至其基準(zhǔn)值20%以內(nèi)。資料來源：《蒙特利爾議定書》，華經(jīng)產(chǎn)業(yè)研究院整理4、國內(nèi)R22生產(chǎn)配額現(xiàn)狀根據(jù)生態(tài)環(huán)境部發(fā)布的信息，2022年中國HCFCs-22生產(chǎn)配額共計22.48萬噸，其中內(nèi)用生產(chǎn)配額共計13.55萬噸，環(huán)比2021年基本持穩(wěn)。
資料來源：生態(tài)環(huán)境部，華經(jīng)產(chǎn)業(yè)研究院整理R22的需求主要集中在維修市場、對外出口以及新型含氟新材料，據(jù)統(tǒng)計，近年來我國R22出口量整體下降，出口量從2015年的11.06萬噸下降至2021年的7.76萬噸，截至2022年上半年我國R22出口量為3.32萬噸，同比增長1.95%，出口金額為0.86億美元，同比增長34.05%。資料來源：中國海關(guān)，華經(jīng)產(chǎn)業(yè)研究院整理從我國R22出口目的地來看，日本。巴西、韓國、泰國是我國R22主要出口地區(qū)，據(jù)統(tǒng)計，2021年出口量分別為2.4萬噸、0.8萬噸、0.61萬噸與0.44萬噸，四個地區(qū)出口量合計占比54.75%。資料來源：中國海關(guān)，華經(jīng)產(chǎn)業(yè)研究院整理R22名為二氟一氯甲烷是一種含氫的氟氯代烴，為無色有輕微發(fā)甜氣味的氣體。R22除用作空調(diào)制冷劑外（21.69%），還主要用于PTFE的制備（69.61%）。R32一般指二氟甲烷，二氟甲烷是一種擁有零臭氧損耗潛勢的冷卻劑，用于替代R22成為未來幾年內(nèi)的制冷劑主流，R32下游應(yīng)用中空調(diào)制冷劑占比70%，混配制冷劑占比30%。R125一般指五氟乙烷，R125主要用作制冷劑，通常用作鼓風(fēng)機(jī)和推進(jìn)劑，在半導(dǎo)體生產(chǎn)過程中用作氧化物的浸蝕劑，用作滅火劑，用作發(fā)泡劑的替代物，R125下游應(yīng)用中混配制冷劑占比78%，滅火器占比22%。R134a一般指1,1,1,2-四氟乙烷，是當(dāng)前汽車制冷劑的主要類型之一，2021年R134a下游市場中，汽車制冷劑占比44%，氣霧劑（汽車后市場）占比26%，工商制冷設(shè)備占比12%，藥用氣霧劑占比9%，混配其他制冷劑占比9%。2021年，受原料進(jìn)口受阻、限電限產(chǎn)政策影響，氟化工制冷劑行業(yè)原料螢石供應(yīng)不足，企業(yè)開工不足，導(dǎo)致包括R22、R134a、R32、R125、R410A等在內(nèi)的氟化工制冷劑價格全線上漲。據(jù)統(tǒng)計，2021年R22全年最低價出現(xiàn)在1月，價格為14004元/噸，最高價格出現(xiàn)在10月，價格為26324元/噸；R134a全年最低價格出現(xiàn)在1月，價格為19644元/噸，最高價格出現(xiàn)在10月，價格為50525元/噸。自2017年起，受供給側(cè)改革驅(qū)動，氟化工產(chǎn)業(yè)鏈低端產(chǎn)能逐漸被淘汰，同時伴隨家用空調(diào)的消費(fèi)結(jié)構(gòu)升級，制冷劑產(chǎn)品價格全線上漲。但是自2019年以來，受經(jīng)濟(jì)環(huán)境景氣程度和終端需求不足的影響，制冷劑產(chǎn)品價格開始走低，生產(chǎn)資質(zhì)的稀缺性限制了新增產(chǎn)能，目前行業(yè)CR4達(dá)67%，供給格局持續(xù)改善。2021年，巨化股份三代制冷劑外銷量21.39萬噸，同比2020年增長3.23%，在上年同比增長45.67%的平臺上繼續(xù)穩(wěn)定增長；2022年上半年，巨化股份三代制冷劑外銷量10.85萬噸，同比增長6.67%，不斷拉開與其他企業(yè)的差距。未來隨著三代制冷劑配額基準(zhǔn)期結(jié)束以及相關(guān)政策細(xì)則出臺，行業(yè)競爭格局將大幅改善。對于2022年氟化工制冷劑行業(yè)的走勢，預(yù)計和2021年別無二致。大概率上游原料供應(yīng)緊張情況還會延續(xù)，如果下游需求不能復(fù)蘇，那么像R32、R134a、R410A這樣的制冷劑依然難逃虧損境遇。最終的結(jié)果是，擁有全產(chǎn)業(yè)鏈的氟化工巨頭市場占有率將進(jìn)一步提升，而那些產(chǎn)品單一、沒有絕對優(yōu)勢的小企業(yè)將黯然退場。華經(jīng)情報網(wǎng)隸屬于華經(jīng)產(chǎn)業(yè)研究院，專注大中華區(qū)產(chǎn)業(yè)經(jīng)濟(jì)情報及研究，目前主要提供的產(chǎn)品和服務(wù)包括傳統(tǒng)及新興行業(yè)研究、商業(yè)計劃書、可行性研究、市場調(diào)研、專題報告、定制報告等。涵蓋文化體育、物流旅游、健康養(yǎng)老、生物醫(yī)藥、能源化工、裝備制造、汽車電子、農(nóng)林牧漁等領(lǐng)域，還深入研究智慧城市、智慧生活、智慧制造、新能源、新材料、新消費(fèi)、新金融、人工智能、“互聯(lián)網(wǎng)+”等新興領(lǐng)域。
|
