一、企業(yè)國有資產(chǎn)法律制度概述

（一）企業(yè)國有資產(chǎn)和監(jiān)督管理體制概述

1、企業(yè)國有資產(chǎn)概述

國有資產(chǎn)是指屬于國家所有的一切財(cái)產(chǎn)的總稱，按照用途和性質(zhì)劃分，可分為經(jīng)營性國有資產(chǎn)、行政事業(yè)性國有資產(chǎn)和資源性國有資產(chǎn)（土地、礦藏、森林、水流等），分類如下：

企業(yè)國有資產(chǎn)僅指國有資產(chǎn)中的經(jīng)營性國有資產(chǎn)，根據(jù)《中華人民共和國企業(yè)國有資產(chǎn)法》規(guī)定，企業(yè)國有資產(chǎn)是國家對(duì)企業(yè)各種形式的出資所形成的權(quán)益。企業(yè)國有資產(chǎn)具有以下特征：

一是是國家以各種形式對(duì)企業(yè)的出資形成的，可以以貨幣出資，也可以以實(shí)物、知識(shí)產(chǎn)權(quán)、土地使用權(quán)等非貨幣財(cái)產(chǎn)作價(jià)出資。

二是國家作為出資人對(duì)出資企業(yè)所享有的一種權(quán)益，通常表現(xiàn)為資產(chǎn)收益、參與重大決策和選擇管理者等權(quán)利。

企業(yè)國有資產(chǎn)僅僅只是國有資產(chǎn)中經(jīng)營性國有資產(chǎn)，根據(jù)《中華人民共和國企業(yè)國有資產(chǎn)法》，企業(yè)國有資產(chǎn)是國家對(duì)企業(yè)各種形式的出資所形成的權(quán)益。其中，國家對(duì)企業(yè)的出資，是指各級(jí)政府以及政府授權(quán)的投資部門、機(jī)構(gòu)投入到企業(yè)的，作為企業(yè)資本金組成部分的資產(chǎn)。國家對(duì)企業(yè)的出資有多種形式，既有貨幣出資，也有實(shí)物、知識(shí)產(chǎn)權(quán)、土地使用權(quán)等可以用貨幣估價(jià)并可以依法轉(zhuǎn)讓的非貨幣財(cái)產(chǎn)作價(jià)出資。

企業(yè)國有資產(chǎn)是國家作為出資人對(duì)出資企業(yè)所享有的一種權(quán)益，企業(yè)國有資產(chǎn)與企業(yè)法人財(cái)產(chǎn)不同，企業(yè)國有資產(chǎn)時(shí)國家作為出資人對(duì)所出資企業(yè)享有的權(quán)益，而不是國家出資企業(yè)的各項(xiàng)具體財(cái)產(chǎn)（如出資人將出資投入企業(yè)所形成的企業(yè)的廠房、機(jī)器設(shè)備等企業(yè)的各項(xiàng)具體資產(chǎn)，屬于企業(yè)的法人財(cái)產(chǎn)，依據(jù)《民法典》規(guī)定，企業(yè)法人的不動(dòng)產(chǎn)或動(dòng)產(chǎn)，由企業(yè)依照法律、行政法規(guī)和企業(yè)規(guī)章享有占有、使用、收益和處分的權(quán)利），出資人對(duì)企業(yè)法人財(cái)產(chǎn)不具有直接的所有權(quán)，其對(duì)企業(yè)享有的是出資人權(quán)利，通常表現(xiàn)為財(cái)產(chǎn)收益，參與重大決策和選擇管理者的權(quán)利。

2、企業(yè)國有資產(chǎn)的監(jiān)督管理體制

2008年10月28日《中華人民共和國企業(yè)國有資產(chǎn)法》，自2009年5月1日施行，該法的頒布施行，對(duì)于維護(hù)國家基本制度，鞏固和發(fā)展國有經(jīng)濟(jì)，保障國有資產(chǎn)權(quán)益，發(fā)揮國有經(jīng)濟(jì)在國民經(jīng)濟(jì)中的主導(dǎo)作用。根據(jù)《企業(yè)國有資產(chǎn)法》，在國有資產(chǎn)監(jiān)督管理體系中，國務(wù)院代表國家行使企業(yè)國有資產(chǎn)所有權(quán)。國務(wù)院和地方人民政府依照法律、行政法規(guī)的規(guī)定，分別代表國家對(duì)國家出資企業(yè)履行出資人職責(zé)，享有出資人權(quán)益。

國務(wù)院國有資產(chǎn)管理委員會(huì)，根據(jù)國務(wù)院的授權(quán)，代表國務(wù)院對(duì)國家出資企業(yè)履行出資人職責(zé)，主要職責(zé)：

一是根據(jù)國務(wù)院授權(quán)，依照《公司法》等法律和行政法規(guī)履行出資人的職責(zé)，監(jiān)管中央所屬企業(yè)（不含金融類企業(yè)）的國有資產(chǎn)，加強(qiáng)國有資產(chǎn)的管理工作。

二是承擔(dān)監(jiān)督所監(jiān)管企業(yè)國有資產(chǎn)保值增值的責(zé)任，建立和完善國有資產(chǎn)保值增值指標(biāo)體系，制定考核標(biāo)準(zhǔn)，通過統(tǒng)計(jì)、稽核對(duì)所監(jiān)管企業(yè)國有資產(chǎn)的保值增值情況進(jìn)行監(jiān)管，負(fù)責(zé)所監(jiān)管企業(yè)工資分配管理工作，制定所監(jiān)管企業(yè)負(fù)責(zé)人收入分配政策并組織實(shí)施。

三是指導(dǎo)推進(jìn)國有企業(yè)改革和重組，推進(jìn)國有且有的現(xiàn)代企業(yè)制度建設(shè)，完善公司治理結(jié)構(gòu)，推動(dòng)國有經(jīng)濟(jì)布局和結(jié)構(gòu)的戰(zhàn)略性調(diào)整。

四是通過法定程序?qū)λO(jiān)管企業(yè)負(fù)責(zé)人進(jìn)行任免、考核，并根據(jù)其業(yè)績(jī)進(jìn)行獎(jiǎng)懲，建立現(xiàn)代企業(yè)制度要求的選人、用人機(jī)制，完善經(jīng)營者激勵(lì)和約束機(jī)制。

五是按照有關(guān)規(guī)定，代表國務(wù)院向所監(jiān)管企業(yè)派出監(jiān)事會(huì)，負(fù)責(zé)監(jiān)事會(huì)的日常管理。

國務(wù)院確定的關(guān)系國民經(jīng)濟(jì)命脈和國家安全的大型國家出資企業(yè)，重要基礎(chǔ)設(shè)施和重要自然資源等領(lǐng)域的國家出資企業(yè)，由國務(wù)院代表國家履行出資人職責(zé)。其他的國家出資企業(yè)由地方人民政府代表國家履行出資人職責(zé)。（二）履行出資人職責(zé)的機(jī)構(gòu)

履行出資人職責(zé)的機(jī)構(gòu)是根據(jù)本級(jí)人民政府的授權(quán)，代表本級(jí)人民政府對(duì)國家出資企業(yè)履行出資人職責(zé)的機(jī)構(gòu)、部門。

1、履行出資人職責(zé)的機(jī)構(gòu)分工

2、履行出資人職責(zé)的機(jī)構(gòu)的基本職責(zé)和履責(zé)要求

一是履行出資人職責(zé)的機(jī)構(gòu)的基本職責(zé)：代表本級(jí)人民政府對(duì)國家出資企業(yè)依法享有資產(chǎn)收益、參與重大決策和選擇管理者等出資人權(quán)利；制定或者參與制定國家出資企業(yè)的章程；重大事項(xiàng)應(yīng)當(dāng)報(bào)請(qǐng)本級(jí)人民政府批準(zhǔn)；委派的股東代表參加股東會(huì)會(huì)議、股東大會(huì)會(huì)議。

二是履行出資人職責(zé)的機(jī)構(gòu)的履職要求：履行出資人職責(zé)的機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)依照法律、行政法規(guī)以及企業(yè)章程履行出資人的職責(zé)，保障出資人權(quán)益，防止企業(yè)國有資產(chǎn)的損失；履行出資人職責(zé)的機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)維護(hù)企業(yè)作為市場(chǎng)主體依法享有的權(quán)利，除依法履行出資人職責(zé)外，不得干預(yù)企業(yè)經(jīng)營活動(dòng)；履行出資人職責(zé)的機(jī)構(gòu)對(duì)本級(jí)人民政府負(fù)責(zé)，向本級(jí)人民政府報(bào)告履行出資人職責(zé)的情況，接受本級(jí)人民政府的監(jiān)督和考核，對(duì)企業(yè)國有資產(chǎn)的保值增值負(fù)責(zé)；履行出資人職責(zé)的機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)按照國家有關(guān)規(guī)定，定期向本級(jí)人民政府報(bào)告有關(guān)企業(yè)國有資產(chǎn)總量、結(jié)構(gòu)、變動(dòng)、收益等匯總分析。

二、國家出資企業(yè)

（一）國家出資企業(yè)的概念

國家出資企業(yè)是指國家出資的國有獨(dú)資企業(yè)、國有獨(dú)資公司以及國有資本控股公司、國有資本參股公司。

根據(jù)《企業(yè)國有資產(chǎn)法》對(duì)國家出資企業(yè)的要求，國家出資企業(yè)對(duì)其財(cái)產(chǎn)享有占有、使用、收益和處分的權(quán)利。國家出資企業(yè)依法享有的經(jīng)營自主權(quán)和其他合法權(quán)益受法律保護(hù)。國有獨(dú)資公司、國有資本控股公司和國有資本參股公司應(yīng)當(dāng)根據(jù)《公司法》的規(guī)定設(shè)立監(jiān)事會(huì)。國有獨(dú)資企業(yè)由履行出資人職責(zé)的機(jī)構(gòu)按照國務(wù)院的規(guī)定委派監(jiān)事組成監(jiān)事會(huì)。

（二）關(guān)系企業(yè)國有資產(chǎn)出資人權(quán)益的重大事項(xiàng)

1、涉及重大事項(xiàng)的一般規(guī)定

重大事項(xiàng)包括但不限于國家出資企業(yè)合并、分立、改制、上市，增加或者減少注冊(cè)資本，發(fā)行債券，進(jìn)行重大投資，為他人提供大額擔(dān)保，轉(zhuǎn)讓重大財(cái)產(chǎn)，進(jìn)行大額捐贈(zèng)，分配利潤，以及解散、申請(qǐng)破產(chǎn)等。要區(qū)分不同的主體履行相應(yīng)的職責(zé)：

一是國有獨(dú)資企業(yè)、國有獨(dú)資公司合并、分立，增加或者減少注冊(cè)資本，發(fā)行債券，進(jìn)行重大投資，為他人提供大額擔(dān)保，轉(zhuǎn)讓重大財(cái)產(chǎn)，進(jìn)行大額捐贈(zèng)，分配利潤以及解散、申請(qǐng)破產(chǎn)等重大事項(xiàng)，應(yīng)當(dāng)遵守法律、行政法規(guī)以及企業(yè)章程的規(guī)定，不得損害出資人和債權(quán)人的權(quán)益。

二是國有獨(dú)資企業(yè)、國有獨(dú)資公司合并、分立，增加或減少注冊(cè)資本，發(fā)行債券，分配利潤以及解散，申請(qǐng)破產(chǎn)，由履行出資人職責(zé)的機(jī)構(gòu)決定。

三是國有獨(dú)資企業(yè)、國有獨(dú)資公司如果存在合并、分立，增加或者減少注冊(cè)資本，發(fā)行債券，進(jìn)行重大投資，為他人提供大額擔(dān)保，轉(zhuǎn)讓重大財(cái)產(chǎn)，進(jìn)行大額捐贈(zèng)，分配利潤以及解散、申請(qǐng)破產(chǎn)等重大事項(xiàng)，由履行出資人職責(zé)的機(jī)構(gòu)決定的以外，國有獨(dú)資企業(yè)有企業(yè)負(fù)責(zé)人集體討論決定，國有獨(dú)資公司由董事會(huì)決定。

四是國有資本控股公司、國有資本參股公司出現(xiàn)合并、分立，增加或者減少注冊(cè)資本，發(fā)行債券，進(jìn)行重大投資，為他人提供大額擔(dān)保，轉(zhuǎn)讓重大財(cái)產(chǎn)，進(jìn)行大額捐贈(zèng)，分配利潤以及解散、申請(qǐng)破產(chǎn)等重大事項(xiàng)，依照法律、行政法規(guī)以及企業(yè)章程的規(guī)定，由公司股東會(huì)、股東大會(huì)或董事會(huì)決定。由股東大會(huì)決定的，履行出資人職責(zé)的機(jī)構(gòu)委派的股東代表，應(yīng)當(dāng)按照委派機(jī)構(gòu)的指示提出提案、發(fā)表意見，行使表決權(quán)，并將其履行職責(zé)的情況和結(jié)果及時(shí)報(bào)告委派機(jī)構(gòu)。

五是重要的國有獨(dú)資企業(yè)，國有獨(dú)資公司、國有資本控股公司的合并、分立、解散、申請(qǐng)破產(chǎn)以及法律、行政法規(guī)和本級(jí)人民政府規(guī)定應(yīng)當(dāng)由履行出資人職責(zé)的機(jī)構(gòu)報(bào)經(jīng)本級(jí)人民政府批準(zhǔn)的重大事項(xiàng)，履行出資人職責(zé)的的機(jī)構(gòu)在做出決定或者向其委派參加國有資本控股公司股東會(huì)會(huì)議，股東大會(huì)會(huì)議的股東代表做出指示前，應(yīng)當(dāng)報(bào)請(qǐng)本級(jí)人民政府批準(zhǔn)，重要的國有獨(dú)資企業(yè)，國有獨(dú)資公司和國有資本控股公司，按照國務(wù)院的規(guī)定確定。

六是國家出資企業(yè)發(fā)行債券、投資等事項(xiàng)，有關(guān)法律、行政法規(guī)規(guī)定應(yīng)當(dāng)報(bào)經(jīng)人民政府或人民政府的有關(guān)部門、機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)、核準(zhǔn)或者備案的，依照其規(guī)定。按照現(xiàn)行規(guī)定，企業(yè)發(fā)行的債券分為企業(yè)債券和公司債券兩種。發(fā)行企業(yè)債券應(yīng)當(dāng)符合《企業(yè)債券管理?xiàng)l例》的規(guī)定，報(bào)國家發(fā)展和改革委員會(huì)核準(zhǔn)，發(fā)行公司債券應(yīng)當(dāng)符合《證券法》、《公司法》等法律及相關(guān)行政法規(guī)的規(guī)定，報(bào)中國證券監(jiān)督管理委員會(huì)核準(zhǔn)。

七是國家出資企業(yè)投資應(yīng)當(dāng)符合國家產(chǎn)業(yè)政策，并按照國家規(guī)定進(jìn)行可行性研究。與他人交易應(yīng)當(dāng)公平、有償，取得合理對(duì)價(jià)。

八是國家出資企業(yè)的合并、分立、改制、解散、申請(qǐng)破產(chǎn)等重大事項(xiàng)，應(yīng)當(dāng)聽取企業(yè)工會(huì)的意見，并通過職工代表大會(huì)或其他形式聽取職工的意見和建議。

2、企業(yè)改制一是在企業(yè)改制的具體類型上，主要包括國有獨(dú)資企業(yè)改為國有獨(dú)資公司；國有獨(dú)資企業(yè)、國有獨(dú)資公司改為國有資本控股公司或者非國有資本控股公司；國有資本控股公司改為非國有資本控股公司。

二是在企業(yè)改制的程序上，企業(yè)改制應(yīng)當(dāng)依照法定程序，由履行出資人職責(zé)的機(jī)構(gòu)決定或者由公司股東會(huì)、股東大會(huì)決定。重要的國有獨(dú)資企業(yè)、國有獨(dú)資公司、國有資本控股公司的改制，應(yīng)當(dāng)將改制方案報(bào)請(qǐng)本級(jí)人民政府批準(zhǔn)。

三是企業(yè)改制方案的制定：企業(yè)改制方案應(yīng)當(dāng)載明改制后的企業(yè)組織形式、企業(yè)資產(chǎn)和債權(quán)債務(wù)關(guān)系處理方案，股權(quán)變動(dòng)方案、改制的操作程序、資產(chǎn)評(píng)估和財(cái)務(wù)審計(jì)等中介機(jī)構(gòu)的選聘等事項(xiàng)；企業(yè)改制涉及重新安置企業(yè)職工的，還應(yīng)當(dāng)制定職工安置方案，并經(jīng)職工代表大會(huì)或職工大會(huì)審議通過。職工安置方案的內(nèi)容方面，應(yīng)根據(jù)有關(guān)規(guī)定，在國有企業(yè)實(shí)施改制之前，就應(yīng)當(dāng)與投資者就職工安置費(fèi)用、勞動(dòng)關(guān)系接續(xù)等問題明確相關(guān)責(zé)任，并制定職工安置方案。職工安置方案必須經(jīng)職工代表大會(huì)或職工大會(huì)審議通過，企業(yè)方可實(shí)施改制。職工安置方案必須及時(shí)向廣大職工公布，其主要內(nèi)容應(yīng)包括企業(yè)的人員狀況及分流安置意見、職工勞動(dòng)合同的變更/解除及重新簽訂的辦法、解除勞動(dòng)合同職工的經(jīng)濟(jì)補(bǔ)償金及支付辦法、社會(huì)保險(xiǎn)關(guān)系續(xù)接、拖欠職工的工資等債務(wù)和企業(yè)欠繳的社會(huì)保險(xiǎn)費(fèi)處理辦法等；企業(yè)實(shí)施改制時(shí)必須向職工公布企業(yè)總資產(chǎn)、總負(fù)債、凈資產(chǎn)、凈利潤等財(cái)務(wù)指標(biāo)的財(cái)務(wù)審計(jì)、資產(chǎn)評(píng)估結(jié)果，接受職工的民主監(jiān)督。改制為國有控股企業(yè)的，改制后企業(yè)繼續(xù)履行改制前企業(yè)與留用的職工簽訂的勞動(dòng)合同；留用的職工在改制前企業(yè)的工作年限應(yīng)合并計(jì)算為在改制后企業(yè)的工作年限，原企業(yè)不得向繼續(xù)留用的職工支付經(jīng)濟(jì)補(bǔ)償金。改制為非國有企業(yè)的，要嚴(yán)格按照有關(guān)法律、法規(guī)和政策處理好改制企業(yè)與職工的勞動(dòng)關(guān)系。對(duì)企業(yè)改制時(shí)解除勞動(dòng)合同且不再繼續(xù)留用的職工，要支付經(jīng)濟(jì)補(bǔ)償金。企業(yè)國有產(chǎn)權(quán)持有單位不得強(qiáng)迫職工將經(jīng)濟(jì)補(bǔ)償金等費(fèi)用用于對(duì)改制后企業(yè)的投資或借給改制后的企業(yè)使用。企業(yè)改制時(shí)，對(duì)經(jīng)確認(rèn)的拖欠職工的工資、集資款、醫(yī)療費(fèi)和挪用的職工住房公積金以及企業(yè)欠繳的社會(huì)保險(xiǎn)費(fèi)，原則上要一次性付清，改制后的企業(yè)要按照有關(guān)規(guī)定，及時(shí)為職工接續(xù)養(yǎng)老、失業(yè)、醫(yī)療、工傷、生育等各項(xiàng)社會(huì)保險(xiǎn)關(guān)系，并按時(shí)為職工足額繳納各種社會(huì)保險(xiǎn)費(fèi)。

四是在企業(yè)改制的資產(chǎn)界定上，企業(yè)改制涉及以企業(yè)的實(shí)物、知識(shí)產(chǎn)權(quán)、土地使用權(quán)等非貨幣財(cái)產(chǎn)折算為國有資本出資或者股份的，應(yīng)當(dāng)按照規(guī)定對(duì)折價(jià)財(cái)產(chǎn)進(jìn)行評(píng)估，以評(píng)估確認(rèn)價(jià)格作為確定國有資本出資額或者股份數(shù)額的依據(jù)。不得將財(cái)產(chǎn)低價(jià)折股或者有其他損害出資人權(quán)益的行為。

3、與關(guān)聯(lián)方的交易

關(guān)聯(lián)方是指本企業(yè)的董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員及其近親屬，以及這些人員所有或者實(shí)際控制的企業(yè)。在關(guān)聯(lián)方交易管理上：

一是國家出資企業(yè)的關(guān)聯(lián)方不得利用與國家出資企業(yè)之間的交易，謀取不正當(dāng)利益，損害國家出資企業(yè)利益。

二是國有獨(dú)資企業(yè)、國有獨(dú)資公司、國有資本控股公司不得無償向關(guān)聯(lián)方提供資金、商品、服務(wù)或者其他資產(chǎn)，不得以不公平的價(jià)格與關(guān)聯(lián)方進(jìn)行交易。

三是未經(jīng)履行出資人職責(zé)的機(jī)構(gòu)同意，國有獨(dú)資企業(yè)、國有獨(dú)資公司不得有下列行為，即與關(guān)聯(lián)方訂立財(cái)產(chǎn)轉(zhuǎn)讓、借款的協(xié)議；為關(guān)聯(lián)方提供擔(dān)保；與關(guān)聯(lián)方共同出資設(shè)立企業(yè)，或者向董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員或者其近親屬所有或者實(shí)際控制的企業(yè)投資。

四是國有資本控股公司、國有資本參股公司與關(guān)聯(lián)方的交易，應(yīng)依照《公司法》和有關(guān)法律法規(guī)以及公司章程的規(guī)定，由公司股東會(huì)、股東大會(huì)或者董事會(huì)決定。公司董事會(huì)對(duì)公司與關(guān)聯(lián)方的交易作出決議時(shí)，該交易涉及的董事不得行使表決權(quán)，也不得代理其他董事行使表決權(quán)。

五是在涉及關(guān)聯(lián)方交易活動(dòng)中，當(dāng)事人惡意串通，損害國有資產(chǎn)權(quán)益的，該交易行為無效。

4、需要進(jìn)行資產(chǎn)評(píng)估的事項(xiàng)

根據(jù)《企業(yè)國有資產(chǎn)法》規(guī)定，如下事項(xiàng)需要進(jìn)行資產(chǎn)評(píng)估：

一是國有獨(dú)資企業(yè)、國有獨(dú)資公司和國有資本控股公司合并、分立、改制，轉(zhuǎn)讓重大財(cái)產(chǎn)，以非貨幣財(cái)產(chǎn)對(duì)外投資，清算的，應(yīng)當(dāng)按照規(guī)定對(duì)有關(guān)資產(chǎn)進(jìn)行評(píng)估；

二是國有獨(dú)資企業(yè)、國有獨(dú)資公司和國有資本控股公司應(yīng)當(dāng)委托依法設(shè)立的符合條件的資產(chǎn)評(píng)估機(jī)構(gòu)進(jìn)行資產(chǎn)評(píng)估。涉及應(yīng)當(dāng)報(bào)經(jīng)履行出資人職責(zé)的機(jī)構(gòu)決定的事項(xiàng)的，應(yīng)當(dāng)將委托資產(chǎn)評(píng)估機(jī)構(gòu)的情況向履行出資人職責(zé)的機(jī)構(gòu)報(bào)告。

國有獨(dú)資企業(yè)、國有獨(dú)資公司、國有資本控股公司及其董事、監(jiān)事和高級(jí)管理人員應(yīng)當(dāng)向資產(chǎn)評(píng)估機(jī)構(gòu)如實(shí)提供有關(guān)情況和資料，不得隱瞞或提供虛假資料和情況，不得與資產(chǎn)評(píng)估機(jī)構(gòu)串通評(píng)估作價(jià)。資產(chǎn)評(píng)估機(jī)構(gòu)及其評(píng)估專業(yè)人員受托評(píng)估有關(guān)資產(chǎn)，應(yīng)當(dāng)遵守法律、行政法規(guī)以及評(píng)估準(zhǔn)則，獨(dú)立、客觀、公正的對(duì)受托評(píng)估的資產(chǎn)進(jìn)行評(píng)估。

5、企業(yè)國有資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓

企業(yè)國有資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓其企業(yè)依法將國家對(duì)企業(yè)的出資所形成的權(quán)益轉(zhuǎn)移給其他單位或者個(gè)人的行為，不包括按照國家規(guī)定無償劃轉(zhuǎn)企業(yè)的國有資產(chǎn)。在具體操作中，應(yīng)注意如下幾個(gè)方面：

一是轉(zhuǎn)讓由履行出資人職責(zé)的機(jī)構(gòu)決定，決定轉(zhuǎn)讓全部企業(yè)國有資產(chǎn)的，或者轉(zhuǎn)讓部分企業(yè)國有資產(chǎn)致使國家對(duì)該企業(yè)不再具有控股地位的，應(yīng)當(dāng)報(bào)請(qǐng)本級(jí)人民政府批準(zhǔn)。

二是除按照國家規(guī)定可以直接協(xié)議轉(zhuǎn)讓的以外，企業(yè)國有資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓應(yīng)當(dāng)在依法設(shè)立的產(chǎn)權(quán)交易場(chǎng)所公開進(jìn)行，受讓方為2個(gè)以上的，轉(zhuǎn)讓應(yīng)當(dāng)采用公開競(jìng)價(jià)的交易方式。

三是企業(yè)國有資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓應(yīng)當(dāng)以依法評(píng)估的、經(jīng)履行出資人職責(zé)的機(jī)構(gòu)認(rèn)可或者由履行出資人職責(zé)的機(jī)構(gòu)報(bào)經(jīng)本級(jí)人民政府核準(zhǔn)的價(jià)格為依據(jù)，合理確定最低轉(zhuǎn)讓價(jià)格。

四是向本企業(yè)的董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員或者其近親屬，或者這些人員所有或者實(shí)際控制的企業(yè)轉(zhuǎn)讓的，應(yīng)當(dāng)與其他受讓參與者平等競(jìng)買，相關(guān)的董事、監(jiān)事和高級(jí)管理人員不得參與轉(zhuǎn)讓方案的制定和組織實(shí)施。

（三）履行出資人職責(zé)的機(jī)構(gòu)與國家出資企業(yè)的法律責(zé)任

國有獨(dú)資企業(yè)、國有獨(dú)資公司、國有資本控股公司的董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員違反規(guī)定，造成國有資產(chǎn)重大損失，被免職的，自免職之日起5年內(nèi)不得擔(dān)任上述類別企業(yè)的董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員。造成國有資產(chǎn)特別重大損失，或者因貪污、賄賂、侵占財(cái)產(chǎn)、挪用財(cái)產(chǎn)或者破壞社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)秩序被判處刑罰的，終身不得擔(dān)任上述類別企業(yè)的董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員。

三、企業(yè)國有資產(chǎn)產(chǎn)權(quán)登記制度

（一）企業(yè)國有資產(chǎn)產(chǎn)權(quán)登記

國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)代表政府對(duì)占有國有資產(chǎn)的各類企業(yè)的資產(chǎn)、負(fù)債、所有者權(quán)益等產(chǎn)權(quán)狀況進(jìn)行登記，依法確認(rèn)產(chǎn)權(quán)歸屬關(guān)系，并向企業(yè)頒發(fā)《企業(yè)國有資產(chǎn)產(chǎn)權(quán)登記證》，該登記證是確認(rèn)企業(yè)產(chǎn)權(quán)歸屬關(guān)系的法律憑證，也是企業(yè)的資信證明文件。

（二）企業(yè)國有資產(chǎn)產(chǎn)權(quán)登記的范圍

根據(jù)《企業(yè)國有資產(chǎn)產(chǎn)權(quán)登記管理辦法》和《國家出資企業(yè)產(chǎn)權(quán)登記管理暫行辦法》的規(guī)定，國有企業(yè)、國有獨(dú)資公司、設(shè)置國有股權(quán)的有限責(zé)任公司和股份有限公司，國有企業(yè)和國有獨(dú)資公司投資設(shè)立的企業(yè)以及其他形式占有國有資產(chǎn)的企業(yè)，都應(yīng)當(dāng)依照規(guī)定申請(qǐng)辦理國有資產(chǎn)產(chǎn)權(quán)登記。因此，企業(yè)國有資產(chǎn)產(chǎn)權(quán)登記的范圍主要包括：國有企業(yè)、國有獨(dú)資公司、設(shè)置國有股權(quán)的有限責(zé)任公司和股份有限公司、國有企業(yè)和國有獨(dú)資公司投資設(shè)立的企業(yè)以及其他形式占有國有資產(chǎn)的企業(yè)；國家出資企業(yè)、國家出資企業(yè)（不含國有資本參股公司）擁有實(shí)際控制權(quán)的境內(nèi)外各級(jí)企業(yè)及其投資參股企業(yè)。國家出資企業(yè)所屬事業(yè)單位視為其子企業(yè)進(jìn)行產(chǎn)權(quán)登記。上述所稱擁有實(shí)際控制權(quán)，是指國家出資企業(yè)直接或者間接合計(jì)持股比例超過50%，或者持股比例雖然未超過50%但為第一大股東，并通過股東協(xié)議、公司章程、董事會(huì)決議或者其他協(xié)議安排能夠?qū)嶋H支配企業(yè)行為的情形。上述企業(yè)為交易目的持有的下列股權(quán)不進(jìn)行產(chǎn)權(quán)登記：一是為了賺取差價(jià)從二級(jí)市場(chǎng)購入的上市公司股權(quán)。二是為了近期內(nèi)（一年以內(nèi)）出售而持有的其他股權(quán)。

有限責(zé)任公司、股份有限公司、中外合資經(jīng)營企業(yè)、中外合作經(jīng)營企業(yè)和聯(lián)營企業(yè)，應(yīng)由國有股權(quán)持有單位或委托企業(yè)按規(guī)定申辦企業(yè)國有資產(chǎn)產(chǎn)權(quán)登記。企業(yè)產(chǎn)權(quán)歸屬關(guān)系不清楚或者發(fā)生產(chǎn)權(quán)糾紛的，可以申請(qǐng)暫緩辦理產(chǎn)權(quán)登記。

（三）企業(yè)國有資產(chǎn)產(chǎn)權(quán)登記的內(nèi)容和程序

1、占有產(chǎn)權(quán)登記

已取得法人資格的企業(yè)應(yīng)當(dāng)通過所出資企業(yè)向產(chǎn)權(quán)登記機(jī)關(guān)申辦占有產(chǎn)權(quán)登記，并提交有關(guān)文件和資料。占有產(chǎn)權(quán)登記的內(nèi)容主要包括出資人名稱、住所、出資金額及法定代表人；企業(yè)名稱、住所及法定代表人；企業(yè)的資產(chǎn)、負(fù)債及所有者權(quán)益；企業(yè)實(shí)收資本、國有資本；企業(yè)投資情況；國務(wù)院國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)規(guī)定的其他事項(xiàng)。

占有產(chǎn)權(quán)登記的程序?yàn)椋阂讶〉梅ㄈ速Y格的企業(yè)應(yīng)當(dāng)通過所出資企業(yè)向產(chǎn)權(quán)登記機(jī)關(guān)申辦占有產(chǎn)權(quán)登記，并提交有關(guān)文件和資料，產(chǎn)權(quán)登記機(jī)關(guān)核準(zhǔn)企業(yè)占有登記后，向企業(yè)發(fā)放產(chǎn)權(quán)登記證，所出資企業(yè)可將產(chǎn)權(quán)登記機(jī)關(guān)核準(zhǔn)后的企業(yè)國有資產(chǎn)占有產(chǎn)權(quán)登記表留存?zhèn)浒浮?/span>

申請(qǐng)取得法人資格的企業(yè)應(yīng)當(dāng)與辦理工商注冊(cè)登記前30日內(nèi)聽過所出資企業(yè)申辦占有產(chǎn)權(quán)登記，并提交有關(guān)文件和資料，所出資企業(yè)持產(chǎn)權(quán)登記機(jī)關(guān)核準(zhǔn)后的額企業(yè)國有資產(chǎn)占有產(chǎn)權(quán)登記表，向市場(chǎng)監(jiān)督管理部門申辦注冊(cè)登記，在取得企業(yè)法人營業(yè)執(zhí)照后30日內(nèi)有所出資企業(yè)向原產(chǎn)權(quán)登記機(jī)關(guān)領(lǐng)取新設(shè)企業(yè)產(chǎn)權(quán)登記證，同時(shí)提交新設(shè)企業(yè)的《企業(yè)法人營業(yè)執(zhí)照》副本復(fù)印件。根據(jù)有關(guān)規(guī)定，履行出資人職責(zé)的機(jī)構(gòu)和履行出資人職責(zé)的企業(yè)有下列情形之一的，應(yīng)當(dāng)辦理產(chǎn)權(quán)登記：

一是因投資、分立、合并而新設(shè)企業(yè)的；

二是以為收購、投資人入股而首次取得企業(yè)產(chǎn)權(quán)的；

三是其他應(yīng)當(dāng)辦理占有產(chǎn)權(quán)登記的情形。

2、變動(dòng)產(chǎn)權(quán)登記

應(yīng)申辦變動(dòng)產(chǎn)權(quán)登記的情形主要包括：企業(yè)名稱改變；企業(yè)組織形式、級(jí)次發(fā)生變動(dòng)；企業(yè)國有資本額發(fā)生增減變動(dòng)；企業(yè)國有資本出資人發(fā)生變動(dòng)；企業(yè)國有資產(chǎn)產(chǎn)權(quán)發(fā)生變動(dòng)的其他情形。當(dāng)出現(xiàn)企業(yè)名稱改變的，應(yīng)當(dāng)于工商行政管理部門核準(zhǔn)變動(dòng)登記后30日內(nèi)，向原產(chǎn)權(quán)登記機(jī)關(guān)申辦變動(dòng)產(chǎn)權(quán)登記（先工商后產(chǎn)權(quán)）；如果出現(xiàn)企業(yè)組織形式、級(jí)次發(fā)生變動(dòng)；企業(yè)國有資本額發(fā)生增減變動(dòng)；企業(yè)國有資本出資人發(fā)生變動(dòng)；企業(yè)國有資產(chǎn)產(chǎn)權(quán)發(fā)生變動(dòng)的其他情形，應(yīng)當(dāng)自企業(yè)出資人或者有關(guān)部門批準(zhǔn)、企業(yè)股東大會(huì)或者董事會(huì)作出決定之日起30日內(nèi)，向工商行政管理部門申請(qǐng)變更登記前，向原產(chǎn)權(quán)登記機(jī)關(guān)申辦變動(dòng)產(chǎn)權(quán)登記。（先產(chǎn)權(quán)后工商）

3、注銷產(chǎn)權(quán)登記

應(yīng)當(dāng)申辦注銷產(chǎn)權(quán)登記的包括具體包括企業(yè)解散、被依法撤銷或被依法宣告破產(chǎn)；企業(yè)轉(zhuǎn)讓全部國有資產(chǎn)產(chǎn)權(quán)或改制后不再設(shè)置國有股權(quán)的情形。

注銷產(chǎn)權(quán)登記的程序如下：企業(yè)解散的，應(yīng)當(dāng)自出資人的所出資企業(yè)或上級(jí)單位批準(zhǔn)之日起30日內(nèi)，由所出資企業(yè)向原產(chǎn)權(quán)登記機(jī)關(guān)申辦注銷產(chǎn)權(quán)登記。企業(yè)被依法撤銷的，應(yīng)當(dāng)自政府有關(guān)部門作出決定之日起30日內(nèi)有所出資企業(yè)向原產(chǎn)權(quán)登記機(jī)關(guān)申辦注銷產(chǎn)權(quán)登記。企業(yè)申辦注銷產(chǎn)權(quán)登記，應(yīng)當(dāng)提交有關(guān)文件和資料，產(chǎn)權(quán)登記機(jī)關(guān)核準(zhǔn)企業(yè)注銷產(chǎn)權(quán)登記后，收回產(chǎn)權(quán)登記證并注銷，所出資企業(yè)可經(jīng)核準(zhǔn)后的企業(yè)國有資產(chǎn)注銷產(chǎn)權(quán)登記表留存?zhèn)浒浮?/span>（四）企業(yè)國有資產(chǎn)產(chǎn)權(quán)登記的管理

1、產(chǎn)權(quán)登記管理機(jī)關(guān)

登記機(jī)關(guān)是各級(jí)國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)，對(duì)產(chǎn)權(quán)登記分級(jí)管理：

一是國務(wù)院國有資產(chǎn)管理機(jī)構(gòu)登記對(duì)象主要包括國務(wù)院管轄的企業(yè)、行業(yè)總公司；中央政府各部門、各直屬機(jī)構(gòu)、各直屬事業(yè)單位及全國性社會(huì)團(tuán)體管轄的企業(yè)；在國家計(jì)劃單列的企業(yè)集團(tuán)公司；國家授權(quán)投資的機(jī)構(gòu)；中央國有企業(yè)、國有獨(dú)資公司投資設(shè)立的企業(yè)。

二是省級(jí)國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)登記對(duì)象包括省級(jí)人民政府管轄的企業(yè)；省級(jí)政府各部門、直屬機(jī)構(gòu)、事業(yè)單位及社會(huì)團(tuán)體管轄的企業(yè)；省計(jì)劃單列的企業(yè)集團(tuán)公司；省國有企業(yè)、國有獨(dú)資公司投資設(shè)立的企業(yè)；國家財(cái)政部委托辦理產(chǎn)權(quán)登記的企業(yè)。

2、產(chǎn)權(quán)登記的年度檢查

企業(yè)應(yīng)當(dāng)于每年2月1日至4月30日完成企業(yè)產(chǎn)權(quán)登記情況的年度檢查工作，并向產(chǎn)權(quán)登記機(jī)關(guān)報(bào)送企業(yè)產(chǎn)權(quán)登記年度匯總表和年度匯總分析報(bào)告。

3、產(chǎn)權(quán)登記的其他管理事項(xiàng)

兩個(gè)及兩個(gè)以上國有資本出資人共同投資設(shè)立的企業(yè)，由國有資本出資額最大的出資人所在的企業(yè)依據(jù)其產(chǎn)權(quán)歸屬關(guān)系申請(qǐng)辦理產(chǎn)權(quán)登記。國有資本出資人股權(quán)比例相等的，由各國有資本出資人推舉一個(gè)國有資本出資人的所出資企業(yè)申請(qǐng)辦理產(chǎn)權(quán)登記，其余出資人出具產(chǎn)權(quán)登記委托書。

四、企業(yè)國有資產(chǎn)評(píng)估管理制度

（一）企業(yè)國有資產(chǎn)評(píng)估概述

1、國家出資企業(yè)及其各級(jí)子企業(yè)有下列行為之一的，應(yīng)當(dāng)對(duì)相關(guān)資產(chǎn)進(jìn)行評(píng)估：

一是整體或者部分改建為有限責(zé)任公司或者股份有限公司。

二是以非貨幣資產(chǎn)對(duì)外投資。

三是企業(yè)合并、分立、破產(chǎn)、解散。

四是非上市公司國有股東股權(quán)比例變動(dòng)。

五是企業(yè)產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓。

六是資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓、置換。

七是整體資產(chǎn)或者部分資產(chǎn)租賃給非國有單位。

八是以非貨幣資產(chǎn)償還債務(wù)。

九是資產(chǎn)涉訟。

十是收購非國有單位的資產(chǎn)。

十一是接受非國有單位以非貨幣資產(chǎn)出資。

十二是接受非國有單位以非貨幣資產(chǎn)抵債。

十三是法律、行政法規(guī)規(guī)定的其他需要進(jìn)行資產(chǎn)評(píng)估的事項(xiàng)。

2、企業(yè)有下列行為之一的，可以不對(duì)相關(guān)國有資產(chǎn)進(jìn)行評(píng)估：

一是經(jīng)各級(jí)人民政府或其國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)，對(duì)企業(yè)整體或者部分資產(chǎn)實(shí)施無償劃轉(zhuǎn)。

二是國有獨(dú)資企業(yè)與其下屬獨(dú)資企業(yè)（事業(yè)單位）之間或其下屬獨(dú)資企業(yè)（事業(yè)單位）之間的合并、資產(chǎn)（產(chǎn)權(quán)）置換和無償劃轉(zhuǎn)。

3、企業(yè)發(fā)生應(yīng)當(dāng)進(jìn)行資產(chǎn)評(píng)估行為的，應(yīng)當(dāng)由其產(chǎn)權(quán)持有單位委托具有相應(yīng)專業(yè)服務(wù)能力的資產(chǎn)評(píng)估機(jī)構(gòu)進(jìn)行評(píng)估。資產(chǎn)評(píng)估機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)具備下列基本條件：

一是遵守國家有關(guān)法律、法規(guī)、規(guī)章以及企業(yè)國有資產(chǎn)評(píng)估的政策規(guī)定，嚴(yán)格履行法定職責(zé)，近3年內(nèi)沒有違法、違規(guī)記錄。

二是具有與評(píng)估對(duì)象相適應(yīng)的資質(zhì)條件。

三是具有與評(píng)估對(duì)象相適應(yīng)的專業(yè)人員和專業(yè)特長(zhǎng)。

四是與企業(yè)負(fù)責(zé)人無經(jīng)濟(jì)利益關(guān)系。

五是未向同一經(jīng)濟(jì)行為提供審計(jì)業(yè)務(wù)服務(wù)。

（二）企業(yè)國有資產(chǎn)評(píng)估的組織管理

由國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)（各級(jí)國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)負(fù)責(zé)其所出資企業(yè)的國有資產(chǎn)評(píng)估監(jiān)管工作）和資產(chǎn)評(píng)估機(jī)構(gòu)組成（組織形式為合伙制或者公司制）。

（三）企業(yè)國有資產(chǎn)評(píng)估項(xiàng)目核準(zhǔn)制和備案制

1、核準(zhǔn)制

經(jīng)各級(jí)人民政府批準(zhǔn)經(jīng)濟(jì)行為的事項(xiàng)涉及的資產(chǎn)評(píng)估項(xiàng)目，分別由其國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)負(fù)責(zé)核準(zhǔn)。凡需經(jīng)核準(zhǔn)的資產(chǎn)評(píng)估項(xiàng)目，企業(yè)在資產(chǎn)評(píng)估前應(yīng)當(dāng)向國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)報(bào)告評(píng)估相關(guān)事項(xiàng)，并及時(shí)向國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)報(bào)告資產(chǎn)評(píng)估項(xiàng)目的工作進(jìn)展情況。

在具體核準(zhǔn)程序上，企業(yè)收到資產(chǎn)評(píng)估機(jī)構(gòu)出具的評(píng)估報(bào)告后應(yīng)當(dāng)逐級(jí)上報(bào)初審，初審?fù)夂?，自評(píng)估基準(zhǔn)日起8個(gè)月內(nèi)向國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)提出核準(zhǔn)申請(qǐng)。國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)收到核準(zhǔn)申請(qǐng)后，對(duì)符合核準(zhǔn)要求的，及時(shí)組織有關(guān)專家審核，在20個(gè)工作日內(nèi)完成對(duì)評(píng)估報(bào)告的核準(zhǔn)。

2、備案制

經(jīng)國務(wù)院國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)經(jīng)濟(jì)行為的事項(xiàng)涉及的資產(chǎn)評(píng)估項(xiàng)目，由國務(wù)院國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)負(fù)責(zé)備案；經(jīng)國務(wù)院國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)所出資企業(yè)（簡(jiǎn)稱中央企業(yè)）及其各級(jí)子企業(yè)批準(zhǔn)經(jīng)濟(jì)行為的事項(xiàng)涉及的資產(chǎn)評(píng)估項(xiàng)目，由中央企業(yè)負(fù)責(zé)備案。屬于國家授權(quán)投資機(jī)構(gòu)的中央企業(yè)負(fù)責(zé)辦理資產(chǎn)總額賬面值5000萬元（不含）以下資產(chǎn)評(píng)估項(xiàng)目的備案，5000萬元以上的資產(chǎn)評(píng)估項(xiàng)目由國務(wù)院國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)辦理備案；其他中央企業(yè)負(fù)責(zé)辦理資產(chǎn)總額賬面值2000萬元（不含）以下資產(chǎn)評(píng)估項(xiàng)目的備案，2000萬元以上的資產(chǎn)評(píng)估項(xiàng)目由國務(wù)院國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)辦理備案。

在備案程序上，企業(yè)收到資產(chǎn)評(píng)估機(jī)構(gòu)出具的評(píng)估報(bào)告后，將備案材料逐級(jí)報(bào)送給國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)或其所出資企業(yè)，自評(píng)估基準(zhǔn)日起9個(gè)月內(nèi)提出備案申請(qǐng)。國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)或者所出資企業(yè)收到備案材料后，對(duì)材料齊全的，在20個(gè)工作日內(nèi)辦理備案手續(xù)。

3、核準(zhǔn)制與備案制的其他規(guī)定

有多個(gè)國有股東的企業(yè)發(fā)生資產(chǎn)評(píng)估事項(xiàng)，經(jīng)協(xié)商一致可由國有股最大股東依照其產(chǎn)權(quán)關(guān)系辦理核準(zhǔn)或備案手續(xù)；國有股股東持股比例相等的，經(jīng)協(xié)商一致可由其中一方依照其產(chǎn)權(quán)關(guān)系辦理核準(zhǔn)或備案手續(xù)。經(jīng)核準(zhǔn)或備案的資產(chǎn)評(píng)估結(jié)果使用有效期為自評(píng)估基準(zhǔn)日起1年。

企業(yè)進(jìn)行與資產(chǎn)評(píng)估相應(yīng)的經(jīng)濟(jì)行為時(shí)，應(yīng)當(dāng)以經(jīng)核準(zhǔn)或備案的資產(chǎn)評(píng)估結(jié)果為作價(jià)參考依據(jù)。當(dāng)交易價(jià)格低于評(píng)估結(jié)果的90%時(shí)，應(yīng)當(dāng)暫停交易，在獲得原經(jīng)濟(jì)行為批準(zhǔn)機(jī)構(gòu)同意后方可繼續(xù)交易。

（四）企業(yè)國有資產(chǎn)評(píng)估程序

1、委托人與資產(chǎn)評(píng)估機(jī)構(gòu)簽訂評(píng)估委托合同

2、資產(chǎn)評(píng)估機(jī)構(gòu)實(shí)施評(píng)估活動(dòng)。

一是資產(chǎn)評(píng)估機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)指定至少兩名相應(yīng)專業(yè)類別的評(píng)估師承辦。

二是評(píng)估師應(yīng)當(dāng)根據(jù)評(píng)估業(yè)務(wù)具體情況，對(duì)評(píng)估對(duì)象進(jìn)行現(xiàn)場(chǎng)調(diào)查，收集權(quán)屬證明、財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)信息和其他資料并進(jìn)行核查驗(yàn)證、分析整理，作為評(píng)估的依據(jù)。

三是評(píng)估師應(yīng)當(dāng)恰當(dāng)選擇評(píng)估方法，除依據(jù)評(píng)估執(zhí)業(yè)準(zhǔn)則只能選擇一種評(píng)估方法的外，應(yīng)當(dāng)選擇兩種以上評(píng)估方法。

3、資產(chǎn)評(píng)估機(jī)構(gòu)出具資產(chǎn)評(píng)估報(bào)告。資產(chǎn)評(píng)估報(bào)告應(yīng)當(dāng)由至少兩名承辦該項(xiàng)業(yè)務(wù)的評(píng)估師簽名并加蓋資產(chǎn)評(píng)估機(jī)構(gòu)印章。委托人對(duì)評(píng)估報(bào)告有異議的，可以要求評(píng)估機(jī)構(gòu)解釋。資產(chǎn)評(píng)估檔案的保存期限不少于30年。

4、委托人或其他人使用資產(chǎn)評(píng)估報(bào)告。委托人或者資產(chǎn)評(píng)估報(bào)告使用人應(yīng)當(dāng)按照法律規(guī)定和資產(chǎn)評(píng)估報(bào)告載明的使用范圍使用評(píng)估報(bào)告。委托人或者資產(chǎn)評(píng)估報(bào)告使用人違反規(guī)定使用評(píng)估報(bào)告的，評(píng)估機(jī)構(gòu)和評(píng)估師不承擔(dān)責(zé)任。

五、企業(yè)國有資產(chǎn)交易管理制度

企業(yè)國有資產(chǎn)交易是指履行出資人職責(zé)的機(jī)構(gòu)、國有及國有控股企業(yè)、國有實(shí)際控制企業(yè)轉(zhuǎn)讓產(chǎn)權(quán)，或者增加資本，進(jìn)行重大資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓的活動(dòng)。為規(guī)范企業(yè)國有資產(chǎn)交易為選哪個(gè)為，加強(qiáng)企業(yè)國有資產(chǎn)交易監(jiān)督管理，防止國有資產(chǎn)流失，2016年6月，國務(wù)院國資委、財(cái)政部聯(lián)合發(fā)布了《企業(yè)國有資產(chǎn)交易監(jiān)督管理辦法》，對(duì)除金融、文化類國家出資企業(yè)的國有資產(chǎn)交易和上市公司的國有股權(quán)轉(zhuǎn)讓以外的企業(yè)國有資產(chǎn)交易行為的監(jiān)督管理作出規(guī)定。

（一）企業(yè)國有資產(chǎn)交易的范圍

企業(yè)國有資產(chǎn)交易是履行出資人職責(zé)的機(jī)構(gòu)、國有及國有控股企業(yè)、國有實(shí)際控制企業(yè)轉(zhuǎn)讓產(chǎn)權(quán)，或者增加資本、進(jìn)行重大資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓的活動(dòng)。企業(yè)國有資產(chǎn)交易的范圍主要包括以下幾個(gè)方面：

一是企業(yè)產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓，即履行出資人職責(zé)的機(jī)構(gòu)、國有及國有控股企業(yè)、國有實(shí)際控制企業(yè)轉(zhuǎn)讓其對(duì)企業(yè)各種形式出資所形成權(quán)益的行為。

二是企業(yè)增資，即國有及國有控股企業(yè)、國有實(shí)際控制企業(yè)增加資本的行為，政府以增加資本金方式對(duì)國家出資企業(yè)的投入除外。

三是企業(yè)資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓，即國有及國有控股企業(yè)、國有實(shí)際控制企業(yè)的重大資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓行為。

（二）企業(yè)產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓

1、審核批準(zhǔn)

一是產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓方內(nèi)部決策，形成書面決議。

二是國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)負(fù)責(zé)審核國家出資企業(yè)的產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓事項(xiàng)。其中，因產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓致使國家不再擁有所出資企業(yè)控股權(quán)的，須由國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)報(bào)本級(jí)人民政府批準(zhǔn)。

2、審計(jì)評(píng)估

一是轉(zhuǎn)讓標(biāo)的審計(jì)。產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓事項(xiàng)經(jīng)批準(zhǔn)后，由轉(zhuǎn)讓方委托會(huì)計(jì)師事務(wù)所對(duì)轉(zhuǎn)讓標(biāo)的企業(yè)進(jìn)行審計(jì)。

二是轉(zhuǎn)讓標(biāo)的評(píng)估。對(duì)按照有關(guān)法律、法規(guī)要求必須進(jìn)行資產(chǎn)評(píng)估的產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓事項(xiàng)，轉(zhuǎn)讓方應(yīng)當(dāng)委托具有相應(yīng)資質(zhì)的評(píng)估機(jī)構(gòu)對(duì)轉(zhuǎn)讓標(biāo)的進(jìn)行資產(chǎn)評(píng)估。

3、確定受讓方

一是公開征集受讓方。產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓原則上通過產(chǎn)權(quán)市場(chǎng)公開進(jìn)行，采取信息預(yù)披露和正式披露相結(jié)合的方式，正式披露信息時(shí)間不得少于20個(gè)工作日。產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓原則上不得針對(duì)受讓方設(shè)置資格條件，確需設(shè)置的，不得有明確指向性或違反公平競(jìng)爭(zhēng)原則。

二是明確在正式披露信息期間，轉(zhuǎn)讓方不得變更產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓公告中公布的內(nèi)容，由于非轉(zhuǎn)讓方原因或其他不可抗力因素導(dǎo)致可能對(duì)轉(zhuǎn)讓標(biāo)的價(jià)值判斷造成影響的除外。

三是產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓項(xiàng)目首次正式信息披露的轉(zhuǎn)讓底價(jià)，不得低于經(jīng)核準(zhǔn)或備案的轉(zhuǎn)讓標(biāo)的評(píng)估結(jié)果。信息披露期滿未征集到意向受讓方的，可以延期或在降低轉(zhuǎn)讓底價(jià)、變更受讓條件后重新進(jìn)行信息披露。新的轉(zhuǎn)讓底價(jià)低于評(píng)估結(jié)果的90%時(shí)，應(yīng)當(dāng)經(jīng)轉(zhuǎn)讓行為批準(zhǔn)單位書面同意。

四是未征集到合格受讓方的后續(xù)工作。轉(zhuǎn)讓項(xiàng)目自首次正式披露信息之日起超過12個(gè)月未征集到合格受讓方的，應(yīng)當(dāng)重新履行審計(jì)、資產(chǎn)評(píng)估以及信息披露等產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓工作程序。

五是意向受讓方的管理。產(chǎn)權(quán)交易機(jī)構(gòu)負(fù)責(zé)意向受讓方的登記工作，對(duì)意向受讓方是否符合受讓條件提出意見并反饋轉(zhuǎn)讓方。產(chǎn)權(quán)交易機(jī)構(gòu)與轉(zhuǎn)讓方意見不一致的，由轉(zhuǎn)讓行為批準(zhǔn)單位決定意向受讓方是否符合受讓條件。

六是受讓方的確定。產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓信息披露期滿、產(chǎn)生符合條件的意向受讓方的，按照披露的競(jìng)價(jià)方式組織競(jìng)價(jià)；競(jìng)價(jià)可以采取拍賣、招投標(biāo)、網(wǎng)絡(luò)競(jìng)價(jià)以及其他競(jìng)價(jià)方式；轉(zhuǎn)讓方與受讓方應(yīng)當(dāng)簽訂產(chǎn)權(quán)交易合同，交易雙方不得以交易期間企業(yè)經(jīng)營性損益等理由對(duì)已達(dá)成的交易條件和交易價(jià)格進(jìn)行調(diào)整。

4、結(jié)算交易價(jià)款

一是交易價(jià)款應(yīng)當(dāng)以人民幣計(jì)價(jià)，通過產(chǎn)權(quán)交易機(jī)構(gòu)以貨幣進(jìn)行結(jié)算。

二是交易價(jià)款支付。交易價(jià)款原則上應(yīng)當(dāng)自合同生效之日起5個(gè)工作日內(nèi)一次付清。金額較大、一次付清確有困難的，可以采取分期付款方式。采用分期付款方式的，首期付款不得低于總價(jià)款的30%，并在合同生效之日起5個(gè)工作日內(nèi)支付；其余款項(xiàng)應(yīng)當(dāng)提供轉(zhuǎn)讓方認(rèn)可的合法有效擔(dān)保，并按同期銀行貸款利率支付延期付款期間的利息，付款期限不得超過1年。

三是交易結(jié)果公示。產(chǎn)權(quán)交易合同生效后，產(chǎn)權(quán)交易機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)將交易結(jié)果公告，公告期不少于5個(gè)工作日。產(chǎn)權(quán)交易合同生效，并且受讓方按照合同約定支付交易價(jià)款后，產(chǎn)權(quán)交易機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)及時(shí)為交易雙方出具交易憑證。

5、非公開協(xié)議方式轉(zhuǎn)讓企業(yè)產(chǎn)權(quán)

非公開協(xié)議方式轉(zhuǎn)讓的情形主要包括如下幾個(gè)方面：

一是涉及主業(yè)處于關(guān)系國家安全、國民經(jīng)濟(jì)命脈的重要行業(yè)和關(guān)鍵領(lǐng)域企業(yè)的重組整合，對(duì)受讓方有特殊要求，企業(yè)產(chǎn)權(quán)需要在國有及國有控股企業(yè)之間轉(zhuǎn)讓的，經(jīng)國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)，可以采取非公開協(xié)議轉(zhuǎn)讓方式。

二是同一國家出資企業(yè)及其各級(jí)控股企業(yè)或?qū)嶋H控制企業(yè)之間因?qū)嵤﹥?nèi)部重組整合進(jìn)行產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓的，經(jīng)該國家出資企業(yè)審議決策，可以采取非公開協(xié)議轉(zhuǎn)讓方式。采取非公開協(xié)議轉(zhuǎn)讓方式轉(zhuǎn)讓企業(yè)產(chǎn)權(quán)，轉(zhuǎn)讓價(jià)格不得低于經(jīng)核準(zhǔn)或備案的評(píng)估結(jié)果。

（三）企業(yè)增資

1、審核批準(zhǔn)

對(duì)于增資行為，需要結(jié)合不同的增資情況，報(bào)請(qǐng)不同級(jí)別的部門批準(zhǔn)：

一是國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)負(fù)責(zé)審核國家出資企業(yè)的增資行為。其中，因增資致使國家不再擁有所出資企業(yè)控股權(quán)的，須由國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)報(bào)本級(jí)人民政府批準(zhǔn)。

二是國家出資企業(yè)決定其子企業(yè)的增資行為，對(duì)主業(yè)處于關(guān)系國家安全、國民經(jīng)濟(jì)命脈的重要行業(yè)和關(guān)鍵領(lǐng)域，主要承擔(dān)重大專項(xiàng)任務(wù)的子企業(yè)的增資行為，須由國家出資企業(yè)報(bào)同級(jí)國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)。

三是增資企業(yè)為多家國有股東共同持股的企業(yè)，由其中持股比例最大的國有股東負(fù)責(zé)履行相關(guān)批準(zhǔn)程序；各國有股東持股比例相同的，由相關(guān)股東協(xié)商后確定其中一家股東負(fù)責(zé)履行相關(guān)批準(zhǔn)程序。

對(duì)于增資行為，還要履行內(nèi)部決議，企業(yè)增資應(yīng)當(dāng)由增資企業(yè)按照企業(yè)章程和內(nèi)部管理制度進(jìn)行決策，形成書面決議。

2、審計(jì)評(píng)估

企業(yè)增資在完成決策批準(zhǔn)程序后，應(yīng)當(dāng)由增資企業(yè)委托具有相應(yīng)資質(zhì)的中介機(jī)構(gòu)開展審計(jì)和資產(chǎn)評(píng)估。以下情形可以依據(jù)評(píng)估報(bào)告或最近一期審計(jì)報(bào)告確定企業(yè)資本及股權(quán)比例：

一是增資企業(yè)原股東同比例增資的。

二是履行出資人職責(zé)的機(jī)構(gòu)對(duì)國家出資企業(yè)增資的。

三是國有控股或國有實(shí)際控制企業(yè)對(duì)其獨(dú)資子企業(yè)增資的。

四是增資企業(yè)和投資方均為國有獨(dú)資或國有全資企業(yè)的。

3、確定投資方

一是企業(yè)增資通過產(chǎn)權(quán)交易機(jī)構(gòu)網(wǎng)站對(duì)外披露信息公開征集投資方，時(shí)間不得少于40個(gè)工作日。信息披露的內(nèi)容應(yīng)包括但不限于如下內(nèi)容：企業(yè)的基本情況；企業(yè)目前的股權(quán)結(jié)構(gòu)、企業(yè)增資行為的決策及批準(zhǔn)情況；近三年企業(yè)審計(jì)報(bào)告中的主要財(cái)務(wù)指標(biāo)；企業(yè)擬募集資金金額和增資后的企業(yè)股權(quán)結(jié)構(gòu)、募集資金用途、投資方的資格條件以及投資金額和持股比例要求等；投資方的遴選方式；增資終止的條件。其他需要披露的事項(xiàng)。

二是通過資格審查的意向投資方數(shù)量較多時(shí)，可以采用競(jìng)價(jià)、競(jìng)爭(zhēng)性談判、綜合評(píng)議等方式進(jìn)行多輪次遴選。企業(yè)董事會(huì)或股東會(huì)以資產(chǎn)評(píng)估結(jié)果為基礎(chǔ)，結(jié)合意向投資方的條件和報(bào)價(jià)等因素審議選定投資方。

三是投資方以非貨幣資產(chǎn)出資的，應(yīng)當(dāng)經(jīng)增資企業(yè)董事會(huì)或股東會(huì)審議同意，并委托具有相應(yīng)資質(zhì)的評(píng)估機(jī)構(gòu)進(jìn)行評(píng)估。

四是增資協(xié)議簽訂并生效后，產(chǎn)權(quán)交易機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)出具交易憑證，通過交易機(jī)構(gòu)網(wǎng)站對(duì)外公告結(jié)果，公告期不少于5個(gè)工作日。

4、非公開協(xié)議方式增資

國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)審批的非公開協(xié)議方式增資情形主要包括如下幾個(gè)方面：

一是因國有資本布局結(jié)構(gòu)調(diào)整需要，由特定的國有及國有控股企業(yè)或國有實(shí)際控制企業(yè)參與增資。

二是因國家出資企業(yè)與特定投資方建立戰(zhàn)略合作伙伴或利益共同體需要，由該投資方參與國家出資企業(yè)或其子企業(yè)增資。

國家出資企業(yè)審議決策的非公開協(xié)議方式增資的情形主要包括如下幾個(gè)方面：

一是國家出資企業(yè)直接或指定其控股、實(shí)際控制的其他子企業(yè)參與增資。

二是企業(yè)債權(quán)轉(zhuǎn)為股權(quán)。

三是企業(yè)原股東增資。

（四）企業(yè)資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓

1、企業(yè)資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓程序

企業(yè)資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓，應(yīng)當(dāng)按照企業(yè)內(nèi)部管理制度履行相應(yīng)決策程序后，在產(chǎn)權(quán)交易機(jī)構(gòu)公開進(jìn)行。涉及國家出資企業(yè)內(nèi)部或特定行業(yè)的資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓，確需在國有及國有控股、國有實(shí)際控制企業(yè)之間非公開轉(zhuǎn)讓的，由轉(zhuǎn)讓方逐級(jí)報(bào)國家出資企業(yè)審核批準(zhǔn)。

2、企業(yè)資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓底價(jià)和信息公告期的確定

一是如果轉(zhuǎn)讓底價(jià)高于100萬元、低于1000萬元的資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓項(xiàng)目，信息公告期應(yīng)不少于10個(gè)工作日。

二是轉(zhuǎn)讓底價(jià)高于1000萬元的資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓項(xiàng)目，信息公告期應(yīng)不少于20個(gè)工作日。資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓價(jià)款原則上一次性付清。

（五）企業(yè)國有產(chǎn)權(quán)無償劃轉(zhuǎn)

1、企業(yè)國有產(chǎn)權(quán)無償劃轉(zhuǎn)的程序

首先要做好可行性研究，其次要?jiǎng)澽D(zhuǎn)雙方審議，再次要進(jìn)行審計(jì)或者清產(chǎn)核資，再然后需要簽訂劃轉(zhuǎn)協(xié)議，最后是辦理產(chǎn)權(quán)登記手續(xù)。

2、企業(yè)國有產(chǎn)權(quán)無償劃轉(zhuǎn)的批準(zhǔn)

一是要確定批準(zhǔn)機(jī)構(gòu)，企業(yè)國有產(chǎn)權(quán)在同一國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)所出資企業(yè)之間無償劃轉(zhuǎn)的，由所出資企業(yè)共同報(bào)國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)。企業(yè)國有產(chǎn)權(quán)在不同國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)所出資企業(yè)之間無償劃轉(zhuǎn)的，依據(jù)劃轉(zhuǎn)雙方的產(chǎn)權(quán)歸屬關(guān)系，由所出資企業(yè)分別報(bào)同級(jí)國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)。

二是批準(zhǔn)機(jī)構(gòu)審查，如果出現(xiàn)被劃轉(zhuǎn)企業(yè)主業(yè)不符合劃入方主業(yè)及發(fā)展規(guī)劃的；中介機(jī)構(gòu)對(duì)被劃轉(zhuǎn)企業(yè)劃轉(zhuǎn)基準(zhǔn)日的財(cái)務(wù)報(bào)告出具否定意見、無法表示意見或保留意見的審計(jì)報(bào)告的；無償劃轉(zhuǎn)涉及的職工分流安置事項(xiàng)未經(jīng)被劃轉(zhuǎn)企業(yè)的職工代表大會(huì)審議通過的；被劃轉(zhuǎn)企業(yè)或有負(fù)債未有妥善解決方案的；劃出方債務(wù)未有妥善處置方案的不得實(shí)施無償劃轉(zhuǎn)。

三是可以直接進(jìn)行賬務(wù)調(diào)整的無償劃轉(zhuǎn)事項(xiàng)。當(dāng)出現(xiàn)由政府決定的所出資企業(yè)國有產(chǎn)權(quán)無償劃轉(zhuǎn)本級(jí)國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)其他所出資企業(yè)的；由上級(jí)政府決定的所出資企業(yè)國有產(chǎn)權(quán)在上、下級(jí)政府國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)之間的無償劃轉(zhuǎn)；由劃入、劃出方政府決定的所出資企業(yè)國有產(chǎn)權(quán)在互不隸屬的政府的國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)之間的無償劃轉(zhuǎn)；由政府決定的實(shí)施政企分開的企業(yè)，其國有產(chǎn)權(quán)無償劃轉(zhuǎn)國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)持有的；其他由政府或國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)根據(jù)國有經(jīng)濟(jì)布局、結(jié)構(gòu)調(diào)整和重組需要決定的無償劃轉(zhuǎn)事項(xiàng)，可依據(jù)被劃轉(zhuǎn)企業(yè)上一年度（或最近一次）的審計(jì)報(bào)告或經(jīng)批準(zhǔn)的清產(chǎn)核資結(jié)果，直接進(jìn)行賬務(wù)調(diào)整。

（六）國有股東轉(zhuǎn)讓所持上市公司股份

國有股東轉(zhuǎn)讓所持上市公司股份可以通過證券交易系統(tǒng)轉(zhuǎn)讓、以協(xié)議方式轉(zhuǎn)讓、無償劃轉(zhuǎn)或間接轉(zhuǎn)讓等方式進(jìn)行。

1、證券交易系統(tǒng)轉(zhuǎn)讓

國有控股股東通過證券交易系統(tǒng)轉(zhuǎn)讓上市公司股份，同時(shí)符合以下條件的，由國有控股股東按照內(nèi)部決策程序決定，并在股份轉(zhuǎn)讓完成后7個(gè)工作日內(nèi)報(bào)省級(jí)或省級(jí)以上國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)備案：

一是總股本不超過10億股的上市公司，國有控股股東在連續(xù)3個(gè)會(huì)計(jì)年度內(nèi)累計(jì)凈轉(zhuǎn)讓股份（累計(jì)轉(zhuǎn)讓股份扣除累計(jì)增持股份后的余額）的比例未達(dá)到上市公司總股本的5%；總股本超過10億股的上市公司，國有控股股東在連續(xù)3個(gè)會(huì)計(jì)年度內(nèi)累計(jì)凈轉(zhuǎn)讓股份的數(shù)量未達(dá)到5000萬股或累計(jì)凈轉(zhuǎn)讓股份的比例未達(dá)到上市公司總股本的3%。

二是國有控股股東轉(zhuǎn)讓股份不涉及上市公司控制權(quán)的轉(zhuǎn)移（多個(gè)國有股東屬于同一控制人的，其累計(jì)凈轉(zhuǎn)讓股份的數(shù)量或比例應(yīng)合并計(jì)算）。國有控股股東轉(zhuǎn)讓股份不符合上述規(guī)定的兩個(gè)條件之一的，應(yīng)將轉(zhuǎn)讓方案逐級(jí)報(bào)國務(wù)院國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)審核批準(zhǔn)后實(shí)施。

國有參股股東通過證券交易系統(tǒng)在一個(gè)完整會(huì)計(jì)年度內(nèi)累計(jì)凈轉(zhuǎn)讓股份比例未達(dá)到上市公司總股本5%的，由國有參股股東按照內(nèi)部決策程序決定，并在每年1月31日前將其上年度轉(zhuǎn)讓上市公司股份的情況報(bào)省級(jí)或省級(jí)以上國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)備案；達(dá)到或超過上市公司總股本5%的，應(yīng)將轉(zhuǎn)讓方案逐級(jí)報(bào)國務(wù)院國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)審核批準(zhǔn)后實(shí)施。

2、協(xié)議轉(zhuǎn)讓

一是國有股東擬協(xié)議轉(zhuǎn)讓上市公司股份的，在內(nèi)部決策后，應(yīng)當(dāng)書面報(bào)告國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)，并同時(shí)書面告知上市公司，由上市公司向社會(huì)公眾進(jìn)行提示性公告。

二是受讓國有股東所持上市公司股份后擁有上市公司實(shí)際控制權(quán)的，受讓方應(yīng)為法人，需要滿足受讓方或其實(shí)際控制人設(shè)立3年以上，最近2年連續(xù)盈利且無重大違法、違規(guī)行為；具有明晰的經(jīng)營發(fā)展戰(zhàn)略；具有促進(jìn)上市公司持續(xù)發(fā)展和改善上市公司法人治理結(jié)構(gòu)的能力。

三是國有控股股東擬采取協(xié)議轉(zhuǎn)讓方式轉(zhuǎn)讓股份并不再擁有上市公司控股權(quán)的，應(yīng)當(dāng)聘請(qǐng)?jiān)诰硟?nèi)注冊(cè)的專業(yè)機(jī)構(gòu)擔(dān)任財(cái)務(wù)顧問，財(cái)務(wù)顧問應(yīng)當(dāng)具有良好的信譽(yù)及近3年內(nèi)無重大違法、違規(guī)記錄。

四是協(xié)議轉(zhuǎn)讓股份的價(jià)格應(yīng)當(dāng)以上市公司股份轉(zhuǎn)讓信息公告日前30個(gè)交易日的每日加權(quán)平均價(jià)格算術(shù)平均值為基礎(chǔ)確定；確需折價(jià)的，其最低價(jià)格不得低于該算術(shù)平均值的90%。

五是擬受讓方以現(xiàn)金支付股份轉(zhuǎn)讓價(jià)款的，轉(zhuǎn)讓協(xié)議簽訂后5個(gè)工作日內(nèi)收取不低于轉(zhuǎn)讓收入30%的保證金，其余價(jià)款應(yīng)在股份過戶前全部結(jié)清。在全部轉(zhuǎn)讓價(jià)款支付完畢或交由轉(zhuǎn)讓雙方共同認(rèn)可的第三方妥善保管前，不得辦理轉(zhuǎn)讓股份的過戶登記手續(xù)。

3、無償劃轉(zhuǎn)

上市公司股份劃轉(zhuǎn)雙方應(yīng)當(dāng)在可行性研究的基礎(chǔ)上，按照內(nèi)部決策程序進(jìn)行審議，并形成無償劃轉(zhuǎn)股份的書面決議文件。上市公司股份無償劃轉(zhuǎn)由劃轉(zhuǎn)雙方按規(guī)定程序逐級(jí)報(bào)國務(wù)院國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)審核批準(zhǔn)。

4、間接轉(zhuǎn)讓

國有股東因產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓或增資擴(kuò)股等原因?qū)е缕浣?jīng)濟(jì)性質(zhì)或?qū)嶋H控制人發(fā)生變化的行為。進(jìn)行間接轉(zhuǎn)讓的：

一是上市公司股份價(jià)格確定的基準(zhǔn)日應(yīng)與國有股東資產(chǎn)評(píng)估的基準(zhǔn)日一致。國有股東資產(chǎn)評(píng)估的基準(zhǔn)日與國有股東產(chǎn)權(quán)持有單位對(duì)該國有股東產(chǎn)權(quán)變動(dòng)決議的日期相差不得超過1個(gè)月。

二是應(yīng)當(dāng)聘請(qǐng)?jiān)诰硟?nèi)注冊(cè)的專業(yè)機(jī)構(gòu)擔(dān)任財(cái)務(wù)顧問。

三是國有股東應(yīng)在產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓或增資擴(kuò)股方案實(shí)施前，逐級(jí)報(bào)國務(wù)院國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)審核批準(zhǔn)。

六、國有資本參與股權(quán)投資和退出

（一）國有投資人進(jìn)行股權(quán)投資時(shí)需遵守的國資監(jiān)管要求

根據(jù)現(xiàn)行有效的《企業(yè)國有資產(chǎn)法》、《企業(yè)國有資產(chǎn)》、《企業(yè)國有資產(chǎn)交易監(jiān)督管理辦法》以及其他有關(guān)國有資產(chǎn)評(píng)估和國有產(chǎn)權(quán)管理等方面的國資監(jiān)管法律法規(guī)和規(guī)章，針對(duì)國有投資人的組織形式分別為公司和合伙企業(yè)，將國有投資人進(jìn)行股權(quán)投資（具體包括認(rèn)購標(biāo)的公司新增注冊(cè)資本或購買現(xiàn)有標(biāo)的公司股權(quán)）時(shí)需遵守的主要國資監(jiān)管要求：

（二）國有投資人退出時(shí)需遵守國資監(jiān)管要求

鑒于市場(chǎng)上進(jìn)行股權(quán)投資的投資機(jī)構(gòu)往往會(huì)要求標(biāo)的公司及其創(chuàng)始股東提供法定股東權(quán)利意外的一系列有限權(quán)利，有鑒于此，在分析中便區(qū)分涉及優(yōu)先權(quán)利的主動(dòng)退出和其他根據(jù)各類慣常有限權(quán)利推出的情形。

1、不涉及優(yōu)先權(quán)利的主動(dòng)退出

如果不涉及優(yōu)先權(quán)利，國有投資人主動(dòng)退出標(biāo)的公司的方式基本是將其所持股權(quán)轉(zhuǎn)讓給老股東或其他第三方，主要監(jiān)管要求如下：

2、根據(jù)共售權(quán)退出

國有投資人根據(jù)共售權(quán)退出系指標(biāo)的公司的創(chuàng)始股東或其他股東向第三方轉(zhuǎn)讓其持有的標(biāo)的公司股權(quán)時(shí)，國有投資人依照合同約定的共售權(quán)以轉(zhuǎn)讓方向改第三方提供的相同的轉(zhuǎn)讓價(jià)格和條件，與轉(zhuǎn)讓方一同向該第三方轉(zhuǎn)讓標(biāo)的公司股權(quán)。退出在本質(zhì)上是國有投資人進(jìn)行股權(quán)轉(zhuǎn)讓。從盡量保障各方權(quán)利義務(wù)得意實(shí)際履行的角度，最好在投資交易文件中約定：若國有投資人因無法完成國資監(jiān)管要求而未能實(shí)際行使其共售權(quán)，則可以通過行使其他優(yōu)先權(quán)利退出（如通過標(biāo)的公司減資的方式行使其回購權(quán)），以及在一定期限內(nèi)，如果因?yàn)閲型顿Y人無法完成進(jìn)場(chǎng)交易或其他國資監(jiān)管要求，則標(biāo)的公司的其他股東視為已保障國有投資人的共售權(quán)，且可以先行與第三方完成股權(quán)轉(zhuǎn)讓交易。

3、根據(jù)拖售權(quán)退出

拖售權(quán)一般是在投資交易文件約定的有關(guān)標(biāo)的公司的拖售條件成就時(shí)，標(biāo)的公司的特定投資人（即“拖售權(quán)人”）有權(quán)要求標(biāo)的公司的創(chuàng)始股東和其他股東（即“被拖售方”）與拖售權(quán)人一同向第三方轉(zhuǎn)讓股權(quán)，被拖售方必須按照拖售權(quán)人與該第三方達(dá)成的價(jià)格和條件向該第三方轉(zhuǎn)讓股權(quán)，從而完成標(biāo)的公司的整體出售。國有投資人根據(jù)拖售權(quán)退出標(biāo)的公司的情形下需遵守的主要國資監(jiān)管要求，視國有投資人視拖售權(quán)人還是被拖售方而有所不同，具體要求如下：

4、根據(jù)回購權(quán)退出

國有投資人根據(jù)回購權(quán)退出系指發(fā)生投資交易文件所約定的回購觸發(fā)情形后，國有投資人要求標(biāo)的公司的創(chuàng)始股東或標(biāo)的公司本身回購國有投資人持有的股權(quán)，具體方式分為國有投資人轉(zhuǎn)讓所持股權(quán)給創(chuàng)始股東和標(biāo)的公司減持?，F(xiàn)將相關(guān)政策要求梳理如下：

5、根據(jù)優(yōu)先清算權(quán)退出

優(yōu)先清算權(quán)一般是指標(biāo)的公司發(fā)生法定清算事件或約定清算事件（即標(biāo)的公司憋收購等整體出售交易）時(shí)，特定投資人有權(quán)優(yōu)先于標(biāo)的公司的其他股東（往往是創(chuàng)投股東）獲得標(biāo)的公司的剩余財(cái)產(chǎn)或交易對(duì)價(jià)的分配的權(quán)利；不同輪次的投資人的優(yōu)先分配順序往往有先后，且在前述優(yōu)先分配之外，該等投資人可能還有權(quán)與其他股東一同按比例繼續(xù)參與剩余財(cái)產(chǎn)或交易對(duì)價(jià)的分配。

國有投資人根據(jù)優(yōu)先清算權(quán)退出需注意在發(fā)生清算時(shí)所涉及的主要國資監(jiān)管要求，經(jīng)梳理如下：

其次，如果存在其他優(yōu)先清算權(quán)人在分配順位上優(yōu)先于國有投資人的情況，則實(shí)際參與分配剩余財(cái)產(chǎn)或交易對(duì)價(jià)時(shí)，受制于現(xiàn)行有效的法律法規(guī)，可能會(huì)出現(xiàn)國有投資人將其先按照持股比例已獲得的清算款項(xiàng)的全部或部分支付給該等優(yōu)先清算權(quán)人（以使后者優(yōu)先獲得而有限清算權(quán)條款所約定的清算條款）的情況。在實(shí)操層面，國有投資人在簽署包含該等優(yōu)先清算權(quán)條款的投資交易文件時(shí)獲得必要的內(nèi)部審批以及相應(yīng)國資監(jiān)管機(jī)構(gòu)和/或一級(jí)國企的審批（如需）。

七、金融企業(yè)國有資產(chǎn)管理

（一）金融企業(yè)國有資產(chǎn)管理

財(cái)政部門是金融企業(yè)國有資產(chǎn)的監(jiān)督管理部門。當(dāng)金融企業(yè)發(fā)生整體或者部分改制為有限責(zé)任公司或者股份有限公司的；以非貨幣性資產(chǎn)對(duì)外投資的；合并、分立、清算的；非上市金融企業(yè)國有股東股權(quán)比例變動(dòng)的；產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓的；資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓、置換、拍賣的；債權(quán)轉(zhuǎn)股權(quán)的；債務(wù)重組的；接受非貨幣性資產(chǎn)抵押或者質(zhì)押的；處置不良資產(chǎn)的；以非貨幣性資產(chǎn)抵債或者接受抵債的；收購非國有單位資產(chǎn)的；接受非國有單位以非貨幣性資產(chǎn)出資的；確定涉訟資產(chǎn)價(jià)值等情形時(shí)，應(yīng)當(dāng)進(jìn)行評(píng)估。

1、評(píng)估范圍的設(shè)定

如果是整體或者部分改制為有限責(zé)任公司或者股份有限公司，合并、分立、清算，或產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓的，應(yīng)對(duì)企業(yè)進(jìn)行整體資產(chǎn)評(píng)估；如果對(duì)子公司增資擴(kuò)股，因吸收新股東入股或企業(yè)原股東未按照原有出資比例追加投資等，造成原國有股東股權(quán)比例發(fā)生變化的，需要對(duì)子公司進(jìn)行整體資產(chǎn)評(píng)估。以非貨幣性資產(chǎn)增資或出資的，還應(yīng)對(duì)非貨幣性資產(chǎn)進(jìn)行評(píng)估；如接受非國有單位以非貨幣性資產(chǎn)出資的，應(yīng)對(duì)接受非國有資產(chǎn)的企業(yè)進(jìn)行整體資產(chǎn)評(píng)估，還應(yīng)對(duì)非貨幣性資產(chǎn)進(jìn)行評(píng)估；如以債權(quán)轉(zhuǎn)股權(quán)方式進(jìn)行債務(wù)重組的，應(yīng)對(duì)擬轉(zhuǎn)股的企業(yè)進(jìn)行整體資產(chǎn)評(píng)估；如收購非國有單位股權(quán)的，應(yīng)對(duì)被收購企業(yè)進(jìn)行整體資產(chǎn)評(píng)估。以非貨幣性資產(chǎn)收購的，還應(yīng)對(duì)非貨幣性資產(chǎn)進(jìn)行評(píng)估；如以非貨幣性資產(chǎn)對(duì)外進(jìn)行長(zhǎng)期股權(quán)投資，接受非貨幣性資產(chǎn)抵押或質(zhì)押，以及以非貨幣性資產(chǎn)抵債或者接受抵債的，應(yīng)對(duì)非貨幣性資產(chǎn)進(jìn)行評(píng)估；如收購非國有單位非股權(quán)類資產(chǎn)，處置不良資產(chǎn)，確定涉訟資產(chǎn)價(jià)值，或進(jìn)行資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓、置換和拍賣的，應(yīng)對(duì)所涉及的資產(chǎn)進(jìn)行評(píng)估。

2、不進(jìn)行評(píng)估的類型

一是縣級(jí)以上人民政府或者其授權(quán)部門批準(zhǔn)其所屬企業(yè)或者企業(yè)的部分資產(chǎn)實(shí)施無償劃轉(zhuǎn)的。

二是國有獨(dú)資企業(yè)與其下屬的獨(dú)資企業(yè)之間，或者其下屬獨(dú)資企業(yè)之間的合并，以及資產(chǎn)或者產(chǎn)權(quán)置換、轉(zhuǎn)讓和無償劃轉(zhuǎn)的。

三是發(fā)生多次同類型的經(jīng)濟(jì)行為時(shí)，同一資產(chǎn)在評(píng)估報(bào)告使用有效期內(nèi)，并且資產(chǎn)、市場(chǎng)狀況未發(fā)生重大變化的；四是上市公司可流通的股權(quán)轉(zhuǎn)讓。

3、評(píng)估結(jié)果的核準(zhǔn)與備案

評(píng)估項(xiàng)目的委托方面，如果經(jīng)濟(jì)行為涉及的評(píng)估對(duì)象屬于金融企業(yè)法人財(cái)產(chǎn)權(quán)的，或者金融企業(yè)接受非國有資產(chǎn)的，資產(chǎn)評(píng)估由金融企業(yè)委托；經(jīng)濟(jì)行為涉及的評(píng)估對(duì)象屬于金融企業(yè)出資人權(quán)利的，資產(chǎn)評(píng)估由金融企業(yè)出資人或者其上級(jí)單位委托。資產(chǎn)評(píng)估報(bào)告自評(píng)估基準(zhǔn)日起1年內(nèi)有效。

（1）核準(zhǔn)制

核準(zhǔn)項(xiàng)目范圍具體包括：

一是經(jīng)批準(zhǔn)進(jìn)行改組改制、擬在境內(nèi)或者境外上市、以非貨幣性資產(chǎn)與外商合資經(jīng)營或者合作經(jīng)營的經(jīng)濟(jì)行為；

二是經(jīng)縣級(jí)以上人民政府批準(zhǔn)的其他涉及國有資產(chǎn)產(chǎn)權(quán)變動(dòng)的經(jīng)濟(jì)行為。

關(guān)于核準(zhǔn)的主體，中央金融企業(yè)資產(chǎn)評(píng)估項(xiàng)目報(bào)財(cái)政部核準(zhǔn)。地方金融企業(yè)資產(chǎn)評(píng)估項(xiàng)目報(bào)本級(jí)財(cái)政部門核準(zhǔn)。對(duì)資產(chǎn)評(píng)估機(jī)構(gòu)出具的評(píng)估報(bào)告，金融企業(yè)應(yīng)當(dāng)逐級(jí)上報(bào)審核，自評(píng)估基準(zhǔn)日起8個(gè)月內(nèi)向財(cái)政部門提出資產(chǎn)評(píng)估項(xiàng)目核準(zhǔn)申請(qǐng)。

（2）備案制

除明確應(yīng)當(dāng)進(jìn)行核準(zhǔn)的經(jīng)濟(jì)行為外，其他經(jīng)濟(jì)行為應(yīng)當(dāng)進(jìn)行資產(chǎn)評(píng)估的，資產(chǎn)評(píng)估項(xiàng)目實(shí)行備案制。中央直接管理的金融企業(yè)資產(chǎn)評(píng)估項(xiàng)目報(bào)財(cái)政部備案。中央直接管理的金融企業(yè)子公司、省級(jí)分公司或分行、金融資產(chǎn)管理公司辦事處賬面資產(chǎn)總額大于或者等于5000萬元人民幣的資產(chǎn)評(píng)估項(xiàng)目，由中央直接管理的金融企業(yè)審核后報(bào)財(cái)政部備案。賬面資產(chǎn)總額小于5000萬元人民幣的，以及下屬公司、銀行地（市、縣）級(jí)支行的資產(chǎn)評(píng)估項(xiàng)目，報(bào)中央直接管理的金融企業(yè)備案。

對(duì)資產(chǎn)評(píng)估機(jī)構(gòu)出具的評(píng)估報(bào)告，金融企業(yè)應(yīng)當(dāng)逐級(jí)上報(bào)審核，自評(píng)估基準(zhǔn)日起9個(gè)月內(nèi)向財(cái)政部門（或者金融企業(yè)）提出資產(chǎn)評(píng)估項(xiàng)目備案申請(qǐng)。

（3）其他管理事項(xiàng)

一是涉及多個(gè)產(chǎn)權(quán)投資主體的，按照金融企業(yè)國有股最大股東的財(cái)務(wù)隸屬關(guān)系申請(qǐng)核準(zhǔn)或者備案。國有股東持股比例相等的，經(jīng)協(xié)商可以委托其中一方按照其財(cái)務(wù)隸屬關(guān)系申請(qǐng)核準(zhǔn)或者備案。

二是核準(zhǔn)文件和備案表是金融企業(yè)辦理產(chǎn)權(quán)登記、股權(quán)設(shè)置和產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓等相關(guān)手續(xù)的必備材料。

三是金融企業(yè)發(fā)生與資產(chǎn)評(píng)估相對(duì)應(yīng)的經(jīng)濟(jì)行為時(shí)，應(yīng)當(dāng)以經(jīng)核準(zhǔn)或者備案的資產(chǎn)評(píng)估結(jié)果為作價(jià)參考依據(jù)。當(dāng)交易價(jià)格與資產(chǎn)評(píng)估結(jié)果相差10%以上時(shí)，應(yīng)當(dāng)就差異原因向財(cái)政部門（或者金融企業(yè)）作出書面說明。

（二）金融企業(yè)國有資產(chǎn)產(chǎn)權(quán)登記管理

1、產(chǎn)權(quán)登記范圍和管轄

在中華人民共和國境內(nèi)或境外設(shè)立的金融類企業(yè)，其實(shí)收資本包括國家資本和國有法人資本的，應(yīng)當(dāng)辦理國有資產(chǎn)產(chǎn)權(quán)登記。金融類企業(yè)以國有法人資本形式在中華人民共和國境內(nèi)或境外設(shè)立子公司或依法投資其他金融類和非金融類企業(yè)的，由該金融類企業(yè)按規(guī)定辦理子公司國有資產(chǎn)產(chǎn)權(quán)登記工作。

金融類企業(yè)國有資產(chǎn)產(chǎn)權(quán)登記和管理機(jī)關(guān)為同級(jí)財(cái)政部門。財(cái)政部負(fù)責(zé)中央金融企業(yè)及其子公司和投資實(shí)體的國有資產(chǎn)產(chǎn)權(quán)登記管理工作?？h級(jí)以上地方財(cái)政部門負(fù)責(zé)同級(jí)地方政府出資的金融類企業(yè)及其分支機(jī)構(gòu)、子公司和投資實(shí)體的國有資產(chǎn)產(chǎn)權(quán)登記管理工作。

2、產(chǎn)權(quán)登記申請(qǐng)與產(chǎn)權(quán)登記證

金融類企業(yè)的集團(tuán)公司或控股公司負(fù)責(zé)統(tǒng)一申請(qǐng)辦理集團(tuán)公司或控股公司本級(jí)及其子公司的產(chǎn)權(quán)登記，并逐級(jí)對(duì)子公司的產(chǎn)權(quán)登記情況進(jìn)行監(jiān)督管理。兩個(gè)及兩個(gè)以上國有資本出資人共同投資設(shè)立的金融類企業(yè)，按國有資本額最大的出資人的產(chǎn)權(quán)歸屬關(guān)系確定產(chǎn)權(quán)登記的主管財(cái)政部門。若國有資本各出資人出資額相等，則按推舉的出資人的產(chǎn)權(quán)歸屬關(guān)系確定產(chǎn)權(quán)登記的主管財(cái)政部門，其余出資人出具產(chǎn)權(quán)登記委托書。

依法確認(rèn)金融類企業(yè)國有產(chǎn)權(quán)歸屬關(guān)系的法律憑證，也是企業(yè)的資信證明文件。金融類企業(yè)在進(jìn)行國有股權(quán)類資產(chǎn)評(píng)估和國有產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓時(shí)必須出具產(chǎn)權(quán)登記證。

3、產(chǎn)權(quán)登記內(nèi)容和程序

一是產(chǎn)權(quán)占有登記。新設(shè)金融類企業(yè)應(yīng)當(dāng)按照規(guī)定，于辦理工商注冊(cè)登記前30個(gè)工作日內(nèi)向主管財(cái)政部門申辦產(chǎn)權(quán)占有登記，并在取得企業(yè)法人營業(yè)執(zhí)照后30個(gè)工作日內(nèi)申請(qǐng)領(lǐng)取新設(shè)企業(yè)產(chǎn)權(quán)登記證。

二是產(chǎn)權(quán)變動(dòng)登記，主要涉及的內(nèi)容包括名稱、住所或法定代表人改變；組織形式、管理級(jí)次發(fā)生變動(dòng)；國有資本出資人發(fā)生變動(dòng)；國有資本額發(fā)生增減變動(dòng)；因其他出資人出資額發(fā)生變動(dòng)造成國有資本持股比例發(fā)生5%以上（含5%）變化的。三是產(chǎn)權(quán)注銷登記，主要涉及的內(nèi)容包括解散、被依法撤銷或被依法宣告破產(chǎn)；轉(zhuǎn)讓全部國有產(chǎn)權(quán)或改制后不再設(shè)置國有股權(quán)；由金融類國有企業(yè)轉(zhuǎn)變?yōu)榉墙鹑陬悋衅髽I(yè)；主管財(cái)政部門認(rèn)定的其他情形。

4、產(chǎn)權(quán)登記監(jiān)督管理

金融類企業(yè)應(yīng)當(dāng)于每年5月31日前，完成對(duì)上一年度企業(yè)本級(jí)及其各級(jí)子公司產(chǎn)權(quán)登記情況的監(jiān)督檢查工作，并向主管財(cái)政部門提交相關(guān)資料。下級(jí)主管財(cái)政部門應(yīng)當(dāng)于每年5月31日前，編制并向上級(jí)主管財(cái)政部門報(bào)送上一年度本級(jí)金融類企業(yè)國有資產(chǎn)產(chǎn)權(quán)登記年度匯總表與產(chǎn)權(quán)變動(dòng)狀況的分析報(bào)告。

（三）金融企業(yè)國有資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓管理

1、國有金融機(jī)構(gòu)的界定

《關(guān)于規(guī)范國有金融機(jī)構(gòu)資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓有關(guān)事項(xiàng)的通知》（財(cái)金[2019]49號(hào)）規(guī)定，國有企業(yè)的定義為國有獨(dú)資、國有全資、國有控股及實(shí)際控制的企業(yè)。如果股權(quán)結(jié)構(gòu)及公司治理情況滿足如下要求的金融機(jī)構(gòu)數(shù)據(jù)“國有金融機(jī)構(gòu)”：一是政府部門、機(jī)構(gòu)、事業(yè)單位出資設(shè)立的國有獨(dú)資金融機(jī)構(gòu)，以及上述單位、企業(yè)直接或間接合計(jì)持股為100%的國有全資金融機(jī)構(gòu)。二是上述單位、企業(yè)單獨(dú)或共同出資，合計(jì)擁有產(chǎn)（股）權(quán)比例超過50%，且其中之一為最大股東的金融機(jī)構(gòu)；三是前述機(jī)構(gòu)對(duì)外出資，擁有股權(quán)比例超過50%的各級(jí)子公司；四是政府部門、機(jī)構(gòu)、事業(yè)單位、單一國有及國有控股企業(yè)直接或間接持股比例未超過50%，但為第一大股東，并且通過股東協(xié)議、公司章程、董事會(huì)決議或者其他協(xié)議安排能夠?qū)ζ鋵?shí)際支配的金融機(jī)構(gòu)。

在現(xiàn)行的國有金融機(jī)構(gòu)資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓監(jiān)管體制下，因資產(chǎn)類型的不同，適用的監(jiān)管規(guī)定也有不同，其中，股權(quán)類資產(chǎn)，主要適用于《金融企業(yè)國有資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓管理辦法》（中華人民共和國財(cái)政部令54號(hào)令）；底層資產(chǎn)全部是股權(quán)類資產(chǎn)且享有浮動(dòng)收益的信托計(jì)劃、資管產(chǎn)品、基金份額等金融資產(chǎn)，除國家另有規(guī)定的以外，比較適用《金融企業(yè)國有資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓管理辦法》（中華人民共和國財(cái)政部令54號(hào)令）；不動(dòng)產(chǎn)、機(jī)器設(shè)備、知識(shí)產(chǎn)權(quán)、有關(guān)金融資產(chǎn)等非股權(quán)類資產(chǎn)，除行業(yè)監(jiān)管部門另有規(guī)定外，適用《關(guān)于規(guī)范國有金融機(jī)構(gòu)資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓有關(guān)事項(xiàng)的通知》（財(cái)金[2021]102號(hào)）；因開展正常經(jīng)營業(yè)務(wù)涉及的抵質(zhì)押資產(chǎn)，抵債資產(chǎn)、訴訟資產(chǎn)、信貸資產(chǎn)、租賃資產(chǎn)、不良資產(chǎn)、債權(quán)等資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓及報(bào)廢資產(chǎn)處置，以及司法拍賣資產(chǎn)、政府征收資產(chǎn)等，國有另有規(guī)定的從其規(guī)定（該部分規(guī)定包括但不限于《銀行抵債資產(chǎn)管理辦法》（財(cái)金[2005]53號(hào)）、《金融企業(yè)不良資產(chǎn)批量轉(zhuǎn)讓管理辦法》（財(cái)金[2012]6號(hào)）、《中國銀保監(jiān)會(huì)辦公廳關(guān)于開展不良貸款轉(zhuǎn)讓試點(diǎn)工作的通知》（銀保監(jiān)辦便函[2021]26號(hào)）等）。

2、金融機(jī)構(gòu)國有資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓流程

一是內(nèi)部決策。中共中央辦公廳、國務(wù)院辦公廳《關(guān)于進(jìn)一步推進(jìn)國有企業(yè)貫徹落實(shí)“三重一大”決策制度的意見》規(guī)定，凡是涉及資產(chǎn)調(diào)整、產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓等方面的重大決策屬于重大鞠策事項(xiàng)，黨委（黨組）、董事會(huì)、未設(shè)置董事會(huì)的經(jīng)理辦理應(yīng)當(dāng)以會(huì)議的形式，對(duì)職責(zé)權(quán)限內(nèi)的“三重一大”事項(xiàng)作出集體決策，不得以個(gè)別征求意見等方式作出決策?！蛾P(guān)于規(guī)范國有金融機(jī)構(gòu)資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓有關(guān)事項(xiàng)的通知》（財(cái)金[2021]102號(hào)）對(duì)三重一大事項(xiàng)予以明確，重大資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓、應(yīng)當(dāng)嚴(yán)格落實(shí)“三重一大”決策制度，需經(jīng)董事會(huì)或股東大會(huì)審議的，依法依規(guī)履行相應(yīng)公司治理程序，《金融企業(yè)國有資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓管理辦法》（中華人民共和國財(cái)政部令54號(hào)令）因形成時(shí)間早于決策意見，并未對(duì)此內(nèi)部決策進(jìn)行規(guī)定。但鑒于決策意見中明確規(guī)定，該意見適用于國有和國有控股企業(yè)（喊國有和國有控股金融機(jī)構(gòu)）。股股權(quán)類資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓，如構(gòu)成重大決策事項(xiàng)，應(yīng)履行“三重一大”決策程序。綜上，國有金融機(jī)構(gòu)資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓，如構(gòu)成重大資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓或重大產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓，則屬于“三重一大”事項(xiàng)，應(yīng)根據(jù)國有金融就的公司治理程序，由國有金融機(jī)構(gòu)的黨委（黨組）、董事會(huì)、未設(shè)董事會(huì)的經(jīng)理班子在其職責(zé)權(quán)限內(nèi)作出集體決策。

二是外部審批?！督鹑谄髽I(yè)國有資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓管理辦法》（中華人民共和國財(cái)政部令54號(hào)令）中對(duì)于國有金融機(jī)構(gòu)產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓的審批權(quán)限，具體如下：如果是國有及國有控股金融機(jī)構(gòu)一級(jí)子公司轉(zhuǎn)讓子公司的產(chǎn)權(quán)，則由其控股集團(tuán)公司審批；如果是國有及其國有控股金融機(jī)構(gòu)轉(zhuǎn)讓一級(jí)子公司的產(chǎn)權(quán)，或國有及國有控股金融機(jī)構(gòu)一級(jí)子公司轉(zhuǎn)讓子公司產(chǎn)權(quán)時(shí)，涉及重要行業(yè)、重點(diǎn)子公司的重大國有產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓或?qū)е罗D(zhuǎn)讓標(biāo)的企業(yè)所持金融企業(yè)或其他重點(diǎn)子公司控股權(quán)轉(zhuǎn)移。除明確規(guī)定需要報(bào)國務(wù)院批準(zhǔn)外，中央管理的國有及國有控股金融機(jī)構(gòu)轉(zhuǎn)讓一級(jí)子公司的產(chǎn)權(quán)應(yīng)當(dāng)報(bào)財(cái)政部審批；地方管理的金融機(jī)構(gòu)國有資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓的審批權(quán)限，由省級(jí)財(cái)政部門確定?！蛾P(guān)于規(guī)范國有金融機(jī)構(gòu)資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓有關(guān)事項(xiàng)的通知》（財(cái)金[2021]102號(hào)）體積國有金融機(jī)構(gòu)轉(zhuǎn)讓非股權(quán)類資產(chǎn)“按規(guī)定需報(bào)財(cái)政部門履行相應(yīng)程序的，應(yīng)按規(guī)定報(bào)同級(jí)財(cái)政部門”，但規(guī)定中并未對(duì)何種情況下需要報(bào)財(cái)政部門、以何種方式報(bào)財(cái)政部門及報(bào)財(cái)政部應(yīng)履行的程序進(jìn)行規(guī)定，在《關(guān)于規(guī)范國有金融機(jī)構(gòu)資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓有關(guān)事項(xiàng)的通知》（財(cái)金[2021]102號(hào)）頒布之前，我國并無直接針對(duì)國有金融就的非股權(quán)類資產(chǎn)監(jiān)管規(guī)則。綜上信息可以得出，對(duì)于股權(quán)類資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓，應(yīng)根據(jù)《金融企業(yè)國有資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓管理辦法》（中華人民共和國財(cái)政部令54號(hào)令）確定的審批權(quán)限，履行審批程序，而對(duì)于非股權(quán)類資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓，盡管《關(guān)于規(guī)范國有金融機(jī)構(gòu)資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓有關(guān)事項(xiàng)的通知》（財(cái)金[2021]102號(hào)）明確“按規(guī)定需報(bào)財(cái)政部門履行相應(yīng)程序的”，但目前監(jiān)管體系內(nèi)仍不明確相應(yīng)的審批權(quán)限，尚需財(cái)政部對(duì)此進(jìn)一步的規(guī)定。

三是價(jià)格確定，對(duì)于國有金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓價(jià)格的確定，無論是股權(quán)類資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓還是非股權(quán)類資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓，《金融企業(yè)國有資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓管理辦法》（中華人民共和國財(cái)政部令54號(hào)令）和《關(guān)于規(guī)范國有金融機(jī)構(gòu)資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓有關(guān)事項(xiàng)的通知》（財(cái)金[2021]102號(hào)）均貫徹了“以資產(chǎn)評(píng)估為原則，以無需資產(chǎn)評(píng)估為例外”的宗旨，防止國有資產(chǎn)流失：針對(duì)股權(quán)類資產(chǎn)，價(jià)格確定方式為資產(chǎn)評(píng)估結(jié)果，具體適用47號(hào)令相關(guān)規(guī)定，產(chǎn)權(quán)交易過程中，首次掛牌價(jià)格不得低于經(jīng)核準(zhǔn)或備案的資產(chǎn)評(píng)估結(jié)果，直接協(xié)議轉(zhuǎn)讓的，價(jià)格不得低于經(jīng)核準(zhǔn)或備案的資產(chǎn)評(píng)估結(jié)果。如果價(jià)格確定方式無需整體評(píng)估，價(jià)格不低于最近一期經(jīng)審計(jì)確認(rèn)的凈資產(chǎn)值，在實(shí)施內(nèi)部重組過程中，擬采用直接協(xié)議方式轉(zhuǎn)讓產(chǎn)權(quán)，且轉(zhuǎn)讓方與受讓方為控股（集團(tuán)）公司所屬獨(dú)資子公司；針對(duì)非股權(quán)類資產(chǎn)，如果價(jià)格確定方式為資產(chǎn)評(píng)估結(jié)果，適用47號(hào)令，并以經(jīng)核準(zhǔn)或備案的評(píng)估結(jié)果為依據(jù)確定底價(jià)；無需資產(chǎn)評(píng)估的，但需經(jīng)國有金融機(jī)構(gòu)或第三方中介結(jié)構(gòu)論證不會(huì)造成國有資產(chǎn)流失的，并依法依規(guī)履行決策程序：有明確市場(chǎng)公允價(jià)值的資產(chǎn)交易參照市場(chǎng)公允價(jià)值確定轉(zhuǎn)讓低價(jià)；其他資產(chǎn)交易參照市場(chǎng)公允價(jià)值、審計(jì)后賬目?jī)r(jià)值等方式確定，轉(zhuǎn)讓底價(jià)。投資協(xié)議或合同約定退出價(jià)格的資產(chǎn)交易，可按約定價(jià)格執(zhí)行。在適用上，要有明確市場(chǎng)公允價(jià)值的資產(chǎn)交易，轉(zhuǎn)讓標(biāo)的價(jià)值較低（單項(xiàng)資產(chǎn)價(jià)值低于100萬）的資產(chǎn)交易，為國有獨(dú)資、全資金融機(jī)構(gòu)之間的資產(chǎn)交易，國有金融機(jī)構(gòu)所屬控股子公司之間發(fā)生的不會(huì)造成國有金融機(jī)構(gòu)擁有的國有權(quán)益發(fā)生變動(dòng)的資產(chǎn)交易。綜上，對(duì)于資產(chǎn)評(píng)估而言，無論是股權(quán)類資產(chǎn)還是非股權(quán)類資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓，如需進(jìn)行資產(chǎn)評(píng)估的，均應(yīng)遵守47號(hào)令的規(guī)定，即國有金融機(jī)構(gòu)的產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓，資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓/置換/拍賣應(yīng)當(dāng)委托資產(chǎn)評(píng)估機(jī)構(gòu)進(jìn)行資產(chǎn)評(píng)估，并對(duì)該矮凳資產(chǎn)評(píng)估項(xiàng)目進(jìn)行核準(zhǔn)和備案，而如果矮凳轉(zhuǎn)讓屬于滿足條件的集團(tuán)內(nèi)部體系交易，兩種資產(chǎn)類型均有存在無需資產(chǎn)評(píng)估的可能性，但因資產(chǎn)類型的不同，非股權(quán)類資產(chǎn)適用無需評(píng)估的情形較股權(quán)類資產(chǎn)更多。

四是交易開展。對(duì)于交易的開展，無論是股權(quán)類資產(chǎn)還是非股權(quán)類資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓，《金融企業(yè)國有資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓管理辦法》（中華人民共和國財(cái)政部令54號(hào)令）和《關(guān)于規(guī)范國有金融機(jī)構(gòu)資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓有關(guān)事項(xiàng)的通知》（財(cái)金[2021]102號(hào)）均貫徹了“以公開交易為原則，以非公開交易為例外”的宗旨，以防范國有資產(chǎn)流失，具體如下：公開交易上，如果是股權(quán)類資產(chǎn)，進(jìn)場(chǎng)交易的，適用《金融企業(yè)非上市國有產(chǎn)權(quán)交易規(guī)則》（財(cái)金[2011]118號(hào)文）；拍賣的，適用《中華人民共和國拍賣法》及其他有關(guān)規(guī)定；招投標(biāo)的，適用《中華人民共和國招投標(biāo)法》及其他有關(guān)規(guī)定。非股權(quán)類資產(chǎn)，進(jìn)場(chǎng)交易的，參照適用《金融企業(yè)非上市國有產(chǎn)權(quán)交易規(guī)則》（財(cái)金[2011]118號(hào)文），公開拍賣的，適用《中華人民共和國拍賣法》，網(wǎng)絡(luò)拍賣的，適用向社會(huì)全程公開，采用競(jìng)爭(zhēng)性談判的（參照財(cái)政部《政府采購費(fèi)招標(biāo)采購方式管理辦法》規(guī)定，競(jìng)爭(zhēng)性談判是指談判小組與符合資格條件的額供應(yīng)商就采購貨物、工程和服務(wù)事宜進(jìn)行談判，供應(yīng)商按照談判文件的要求提交響應(yīng)文件和最后報(bào)價(jià)，采購人從談判小組提出的額成交候選人中確定成交供應(yīng)商的采購方式），應(yīng)當(dāng)有三人以上參與競(jìng)價(jià)；采用其他方式的，國家有規(guī)定的，從其規(guī)定，沒有規(guī)定的，應(yīng)當(dāng)至少有兩人以上參加競(jìng)價(jià)，只有一人競(jìng)價(jià)時(shí)嗎，需補(bǔ)登公告，公告7個(gè)工作日后，如確定沒有新的競(jìng)價(jià)者才能成交。如果是非公開交易的，股權(quán)類資產(chǎn)采用協(xié)議轉(zhuǎn)讓的方式，應(yīng)經(jīng)國務(wù)院批準(zhǔn)或財(cái)政部門批準(zhǔn)，具體國家有關(guān)規(guī)定對(duì)受讓方有特殊要求，控股（集團(tuán)）公司進(jìn)行內(nèi)部資產(chǎn)重組等其他特殊原因。如果是非股權(quán)類資產(chǎn)協(xié)議轉(zhuǎn)讓，需經(jīng)國有金融機(jī)構(gòu)按照授權(quán)機(jī)制審議決策，具體包括屬于集團(tuán)內(nèi)部資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓，按照投資協(xié)議或合同約定調(diào)控履行退出，根據(jù)合同約定第三人行使優(yōu)先購買權(quán)，將特定行業(yè)資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓給國有及國有控股企業(yè)，經(jīng)同級(jí)財(cái)政部門認(rèn)可的其他情形。

3、金融企業(yè)上市與非上市企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓

金融企業(yè)國有資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓包括非上市企業(yè)國有產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓和上市公司國有股份轉(zhuǎn)讓。以通過產(chǎn)權(quán)交易機(jī)構(gòu)、證券交易系統(tǒng)交易為主要轉(zhuǎn)讓方式，符合規(guī)定條件的，可以采取直接協(xié)議方式轉(zhuǎn)讓金融企業(yè)國有資產(chǎn)。金融企業(yè)國有資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓按照統(tǒng)一政策、分級(jí)管理的原則，由財(cái)政部門負(fù)責(zé)監(jiān)督管理。財(cái)政部門轉(zhuǎn)讓金融企業(yè)國有資產(chǎn)，應(yīng)當(dāng)報(bào)本級(jí)人民政府批準(zhǔn)。政府授權(quán)投資主體轉(zhuǎn)讓金融企業(yè)國有資產(chǎn)，應(yīng)當(dāng)報(bào)本級(jí)財(cái)政部門批準(zhǔn)。

（1）非上市企業(yè)國有產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓程序

一是審批。除國家明確規(guī)定需要報(bào)國務(wù)院批準(zhǔn)外，中央管理的國有及國有控股金融企業(yè)轉(zhuǎn)讓一級(jí)子公司的產(chǎn)權(quán)應(yīng)當(dāng)報(bào)財(cái)政部審批；地方管理的金融企業(yè)國有資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓的審批權(quán)限，由省級(jí)財(cái)政部門確定；國有及國有控股金融企業(yè)一級(jí)子公司（省級(jí)分公司或者分行、金融資產(chǎn)管理公司辦事處）轉(zhuǎn)讓所持子公司產(chǎn)權(quán)，由控股（集團(tuán)）公司審批。其中，涉及重要行業(yè)、重點(diǎn)子公司的重大國有產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓，或者導(dǎo)致轉(zhuǎn)讓標(biāo)的企業(yè)所持金融企業(yè)或者其他重點(diǎn)子公司控股權(quán)轉(zhuǎn)移的，應(yīng)當(dāng)報(bào)財(cái)政部門審批。

二是制定轉(zhuǎn)讓方案，并按照內(nèi)部決策程序交股東會(huì)或者股東大會(huì)、董事會(huì)或者其他決策部門審議，形成書面決議。三是轉(zhuǎn)讓方應(yīng)當(dāng)依照國家有關(guān)規(guī)定，委托資產(chǎn)評(píng)估機(jī)構(gòu)對(duì)轉(zhuǎn)讓標(biāo)的企業(yè)的整體價(jià)值進(jìn)行評(píng)估。四是確定產(chǎn)權(quán)交易機(jī)構(gòu)，應(yīng)連續(xù)3年沒有違法、違規(guī)記錄。五是公開披露產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓信息，產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓公告期不得少于20個(gè)工作日。六是確定受讓方，首次掛牌價(jià)格不得低于經(jīng)核準(zhǔn)或者備案的資產(chǎn)評(píng)估結(jié)果。如新的掛牌價(jià)格低于資產(chǎn)評(píng)估結(jié)果的90%，應(yīng)當(dāng)重新報(bào)批。經(jīng)公開征集，產(chǎn)生2個(gè)以上（含2個(gè)）意向受讓方時(shí)，轉(zhuǎn)讓方應(yīng)采取拍賣、招投標(biāo)或者國家規(guī)定的其他公開競(jìng)價(jià)方式實(shí)施產(chǎn)權(quán)交易。經(jīng)產(chǎn)權(quán)交易機(jī)構(gòu)公開征集只產(chǎn)生1個(gè)符合條件的意向受讓方時(shí)，可以采取場(chǎng)內(nèi)協(xié)議轉(zhuǎn)讓方式進(jìn)行，但轉(zhuǎn)讓價(jià)格不得低于掛牌價(jià)格。七是轉(zhuǎn)讓方應(yīng)當(dāng)按照產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議的約定及時(shí)收取產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓的全部?jī)r(jià)款，轉(zhuǎn)讓價(jià)款原則上應(yīng)當(dāng)采取貨幣性資產(chǎn)一次性收取。如金額較大、一次付清確有困難的，可以約定分期付款方式，但分期付款期限不得超過1年。采用分期付款方式的，受讓方首期付款不得低于總價(jià)款的30%；其余款項(xiàng)應(yīng)當(dāng)辦理保全手續(xù)，并按同期金融機(jī)構(gòu)基準(zhǔn)貸款利率支付利息。

（2）上市公司國有股份轉(zhuǎn)讓要點(diǎn)

一是應(yīng)當(dāng)通過依法設(shè)立的證券交易系統(tǒng)進(jìn)行。二是轉(zhuǎn)讓方為上市公司控股股東，轉(zhuǎn)讓方案應(yīng)報(bào)財(cái)政部門審批。為上市公司參股股東，在1個(gè)完整會(huì)計(jì)年度內(nèi)累計(jì)凈轉(zhuǎn)讓股份比例未達(dá)到上市公司總股本5%的，按照內(nèi)部決策程序決定；達(dá)到或者超過上市公司總股本5%的，應(yīng)當(dāng)事先將轉(zhuǎn)讓方案報(bào)財(cái)政部門批準(zhǔn)。三是股份轉(zhuǎn)讓價(jià)格不得低于該上市公司股票當(dāng)天交易的加權(quán)平均價(jià)格；當(dāng)日無成交的，不得低于前1個(gè)交易日的加權(quán)平均價(jià)格。四是轉(zhuǎn)讓完成后，轉(zhuǎn)讓方應(yīng)當(dāng)按照國家有關(guān)規(guī)定及時(shí)辦理國有產(chǎn)權(quán)登記手續(xù)。

（3）國有資產(chǎn)直接協(xié)議轉(zhuǎn)讓

一是可以直接協(xié)議轉(zhuǎn)讓的情形，具體包括國家有關(guān)規(guī)定對(duì)受讓方有特殊要求；控股（集團(tuán)）公司進(jìn)行內(nèi)部資產(chǎn)重組；其他特殊原因。

二是直接協(xié)議轉(zhuǎn)讓上市公司股份。如果系國民經(jīng)濟(jì)關(guān)鍵行業(yè)、領(lǐng)域中對(duì)受讓方有特殊要求的；或轉(zhuǎn)讓方作為國有控股股東，為實(shí)施國有資源整合或者資產(chǎn)重組，在控股公司或者集團(tuán)企業(yè)內(nèi)部進(jìn)行協(xié)議轉(zhuǎn)讓的；或上市公司連續(xù)2年虧損并存在退市風(fēng)險(xiǎn)或者嚴(yán)重財(cái)務(wù)危機(jī)，受讓方提出重大資產(chǎn)重組計(jì)劃及具體時(shí)間表的；四是上市公司回購股份涉及轉(zhuǎn)讓方所持股份的，經(jīng)財(cái)政部門批準(zhǔn)后，轉(zhuǎn)讓方可以不披露上市公司股份協(xié)議轉(zhuǎn)讓信息。具體的轉(zhuǎn)讓價(jià)格應(yīng)當(dāng)按照上市公司股份轉(zhuǎn)讓信息公告日（經(jīng)批準(zhǔn)不須公開股份轉(zhuǎn)讓信息的，以股份轉(zhuǎn)讓協(xié)議簽署日為準(zhǔn)）前30個(gè)交易日每日加權(quán)平均價(jià)格的加權(quán)平均價(jià)格或者前1個(gè)交易日加權(quán)平均價(jià)格孰高的原則確定。

八、境外國有資產(chǎn)監(jiān)督管理

（一）境外投資方向

《關(guān)于進(jìn)一步引導(dǎo)和規(guī)范境外投資方向的指導(dǎo)意見》（國辦發(fā)[2017]74號(hào)）規(guī)定，境外投資業(yè)務(wù)分為鼓勵(lì)類、限制開展類和禁止開展類。

限制開展的境外投資業(yè)務(wù)包括：赴與我國未建交、發(fā)生戰(zhàn)亂或我國締結(jié)的雙、多邊條約或協(xié)議規(guī)定需要限制的敏感國家和地區(qū)開展境外投資；房地產(chǎn)、酒店、影城、娛樂業(yè)、體育俱樂部等境外投資；在境外設(shè)立無具體實(shí)業(yè)項(xiàng)目的股權(quán)投資基金或投資平臺(tái)；使用不符合投資目的國技術(shù)標(biāo)準(zhǔn)要求的落后生產(chǎn)設(shè)備開展境外投資；不符合投資目的國環(huán)保、能耗、安全標(biāo)準(zhǔn)的境外投資。

禁止開展的業(yè)務(wù)：涉及未經(jīng)國家批準(zhǔn)的軍事工業(yè)核心技術(shù)和產(chǎn)品輸出的境外投資；運(yùn)用我國禁止出口的技術(shù)、工藝、產(chǎn)品的境外投資；賭博業(yè)、色情業(yè)等境外投資；我國締結(jié)或參加的國際條約規(guī)定禁止的境外投資；我國締結(jié)或參加的國際條約規(guī)定禁止的境外投資；其他危害或可能危害國家利益和國家安全的境外投資。

（二）境外投資行為

根據(jù)《中央企業(yè)境外國有產(chǎn)權(quán)管理暫行辦法》（國務(wù)院國資委令第27號(hào)）規(guī)定，境外國有產(chǎn)權(quán)是中央企業(yè)及其各級(jí)子企業(yè)以各種形式對(duì)境外企業(yè)出資所形成的權(quán)益，這里的境外，包括我國境外以及香港特別行政區(qū)、澳門特別行政區(qū)和臺(tái)灣地區(qū)。對(duì)外投資的審批程序如下：