很多讀者留言發(fā)出相似的質(zhì)疑：還有什么可以信任的P2P平臺么？能不能講講如何選平臺？其實(shí)大家不必過分恐慌，今天小編就來給你們科普一下關(guān)于P2P投資的常識和技巧。

P2P屬于民間小額借貸，簡單說，我們這些投資人通過P2P平臺把閑置的資金借貸給那些需要用錢的個(gè)人或公司，賺取收益。P2P平臺咋賺錢呢？在線上募集資金，在線下找放貸項(xiàng)目，賺取中間的利差。

據(jù)網(wǎng)貸第三方機(jī)構(gòu)融360統(tǒng)計(jì)，截至2017年第四季度末，累計(jì)正常運(yùn)營平臺數(shù)量為 1785家，環(huán)比三季度 1962 家減少 177 家。2017 年網(wǎng)貸行業(yè)出問題平臺共計(jì) 703 家。

P2P靠譜么？不可否認(rèn)，網(wǎng)貸行業(yè)確實(shí)一度出現(xiàn)野蠻生長的局面，經(jīng)常傳出某些問題平臺卷錢跑路的壞消息。不過，隨著互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)監(jiān)管趨緊，網(wǎng)貸平臺備案細(xì)則相繼出臺，整個(gè)網(wǎng)貸行業(yè)面臨一場“大考”，直接加速了行業(yè)的優(yōu)勝劣汰。大量不合規(guī)或盈利困難的中小平臺，在轉(zhuǎn)型失敗后不得不被淘汰，而合規(guī)且業(yè)績良好的頭部平臺將得到更多的發(fā)展機(jī)會(huì)。

如果你打算投資P2P，怎么選擇一個(gè)靠譜的平臺呢？大數(shù)據(jù)告訴我們，平臺風(fēng)險(xiǎn)高低與某些因素有著明顯的聯(lián)系。哪些因素呢？

根據(jù)股權(quán)結(jié)構(gòu)不同，國內(nèi)P2P平臺可以劃分成五大類：銀行系、上市公司系、國資系、民營系和風(fēng)投系。參照下表，你就可以看出哪類平臺出問題最多，哪類平臺收益率最高：

數(shù)據(jù)來源：網(wǎng)貸之家

風(fēng)投系P2P平臺表現(xiàn)最好，目前155家平臺中只有1家出過問題。停業(yè)及問題平臺數(shù)最多的是民營系P2P平臺，累計(jì)有4216家出過問題，而參考收益率最高的也是民營系平臺，高達(dá)10.51%。許多民營平臺就是利用超高的收益率來吸引投資人的。

建議新手投資者可以從國資系、上市系和風(fēng)投系中選擇投資平臺，安全邊際更高。

那么，如何查詢一家平臺的股權(quán)結(jié)構(gòu)、企業(yè)股東及出資信息情況呢？你可以登錄國家企業(yè)信用信息系統(tǒng)，或者天眼查、企查查等來查詢。

目前，普遍看好的資產(chǎn)有個(gè)人信用貸、消費(fèi)貸、車貸、供應(yīng)鏈金融，這些類型的資產(chǎn)風(fēng)控難度較小，且符合監(jiān)管意見中小額分散的要求。銀行承兌的票據(jù)也是不錯(cuò)的資產(chǎn)類型。不建議投資中小企業(yè)貸款，這類資產(chǎn)風(fēng)控難度大，萬一出了問題比較麻煩。

包括基礎(chǔ)運(yùn)營數(shù)據(jù)、借款額、借款人數(shù)、運(yùn)營報(bào)告等，這在很大程度上反映了平臺的運(yùn)營情況。高管團(tuán)隊(duì)的信息也很重要，重點(diǎn)看教育背景、從業(yè)經(jīng)驗(yàn)和資質(zhì)等。按照《信披指引》的要求，這些信息在合規(guī)平臺的官網(wǎng)上都應(yīng)該能找到。

目前，外部的主要擔(dān)保機(jī)構(gòu)包括保險(xiǎn)公司、融資性擔(dān)保公司和一般擔(dān)保公司。從安全性來看，有履約保證保險(xiǎn)的項(xiàng)目大于融資性擔(dān)保公司，最弱的是一般擔(dān)保公司。在具體標(biāo)的的選擇上，要根據(jù)借款人的信息判斷項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)，最好選擇有擔(dān)?；蛟鲂糯胧?/strong>的實(shí)際借款人。

當(dāng)你選定了某幾家P2P平臺，如何投資讓資金得到最大化收益呢？這里還有3個(gè)小竅門供你參考。

1.選擇幾個(gè)頭部平臺，分散化配置。投資的第一原則是保證資金安全。頭部平臺的安全性更高，出問題的幾率更??；分散化配置進(jìn)一步降低了投資風(fēng)險(xiǎn)。

2.選擇長期標(biāo)的，提前鎖定高收益。網(wǎng)貸的收益率和投資期限是正相關(guān)的，在整個(gè)行業(yè)收益率下行的大趨勢下，投資長標(biāo)往往更劃算。如果想增加資金流動(dòng)性，你可以嘗試“12存單法”，即每個(gè)月投一筆1年期的標(biāo)的，這樣到了第二年，每個(gè)月都有一筆錢到期，相當(dāng)于變相增加了流動(dòng)性，也增加了紅包、加息券等權(quán)益的使用頻次。

3.別放過新手標(biāo)、紅包等福利。網(wǎng)貸平臺的新手標(biāo)是收益率最高的，30天的年化收益率就超過10%，還有返現(xiàn)、送禮品等活動(dòng)，堪稱最劃算的投資之一。還有，平臺不定期發(fā)放的加息券、節(jié)日紅包等福利，千萬別嫌麻煩，盡量用上，輕松提升收益率。

1.嚴(yán)控資產(chǎn)配置比例。大家投資網(wǎng)貸平臺的資產(chǎn)，最好不要超過總資產(chǎn)的30%。這樣，資金的流動(dòng)性和安全性都有一定的保障。萬一平臺真的出問題了，損失的資金也不會(huì)影響正常生活。

2.絕不追求高收益。高收益的背后意味著高風(fēng)險(xiǎn)，投資者要關(guān)注金融機(jī)構(gòu)對這些投資產(chǎn)品是否揭示了相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)。

3.注意投資產(chǎn)品類型。一般產(chǎn)品類型有三種——自有產(chǎn)品、代銷產(chǎn)品和信息連接類產(chǎn)品。如果是信息連接類產(chǎn)品，最常見的就是P2P平臺。P2P平臺的實(shí)質(zhì)是信息中介，平臺本身不能吸收資金。投資P2P產(chǎn)品，投資者應(yīng)該明確知道自己的錢借給了哪個(gè)個(gè)人，而不是投入平臺賬戶。

4.加強(qiáng)個(gè)人隱私和信息保護(hù)意識。投資者要對理財(cái)APP需要獲取手機(jī)的哪些權(quán)限心里有數(shù)。

中央財(cái)經(jīng)大學(xué)教授、金融法研究所所長黃震對中國財(cái)富網(wǎng)（微信號：cfbondcom）表示，問題平臺通常會(huì)運(yùn)用高調(diào)的宣傳擴(kuò)大影響力，比如租用豪華的辦公場所、高端寫字樓，或是在有影響力的電視臺投放廣告，借用其他機(jī)構(gòu)給平臺增信。還有一個(gè)常見套路是承諾高收益，承諾保證本金，投資者一定要提高警惕。

一些第三方平臺會(huì)發(fā)布關(guān)于P2P平臺的評級報(bào)告，例如“融360”“網(wǎng)貸之家”，現(xiàn)列出來供大家參考。

下面是融360大數(shù)據(jù)研究院和中國人民大學(xué)國際學(xué)院金融風(fēng)險(xiǎn)實(shí)驗(yàn)室聯(lián)合發(fā)布的《2017 年網(wǎng)貸評級報(bào)告（第四期）》：

                      來源：融360

下面是“網(wǎng)貸之家”發(fā)布的《2018年4月網(wǎng)貸平臺發(fā)展指數(shù)評級》報(bào)告，公布了2018年4月透明度積分、合規(guī)積分TOP10平臺：

來源：網(wǎng)貸之家

特別提示：網(wǎng)貸有風(fēng)險(xiǎn)，投資需謹(jǐn)慎！本文內(nèi)容不構(gòu)成投資建議！

風(fēng)險(xiǎn)承受力較低的投資者，建議購買國債、銀行理財(cái)或者貨幣基金等低風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)品。

撰稿/新媒體編輯：田甜

部分?jǐn)?shù)據(jù)、資料來源：融360、網(wǎng)貸之家