《戰(zhàn)勝一切市場(chǎng)的人》。這本書是愛德華·索普的自傳。索普本身是一名數(shù)學(xué)家，但他最為人稱道的成就卻是在賭博和投資領(lǐng)域。他是橫掃拉斯維加斯各大賭場(chǎng)的賭神，也是量化投資的教父級(jí)人物，改變了證券投資業(yè)的格局。 不管是賭場(chǎng)還是股市，都有個(gè)主流觀點(diǎn)，就是你沒法戰(zhàn)勝莊家和市場(chǎng)。注意了，業(yè)績(jī)優(yōu)于市場(chǎng)與戰(zhàn)勝市場(chǎng)不是一回事。業(yè)績(jī)好可能只是因?yàn)檫\(yùn)氣好，只有找到有統(tǒng)計(jì)學(xué)意義的優(yōu)勢(shì)并能重復(fù)獲利，才叫戰(zhàn)勝市場(chǎng)。所以，如果你做投資，業(yè)績(jī)還不錯(cuò)，大概率只能算運(yùn)氣還不錯(cuò)，不一定就算戰(zhàn)勝市場(chǎng)。 但是本書作者，愛德華·索普認(rèn)為，賭博和投資，都可以簡(jiǎn)化為科學(xué)問題，更準(zhǔn)確地說，是數(shù)學(xué)問題。他用數(shù)學(xué)的方法證明，玩家可以擊敗莊家，投資者也可以擊敗市場(chǎng)。他在理論上證明后，又實(shí)踐驗(yàn)證：他先是在賭城拉斯維加斯大殺四方，贏了一大筆錢，還把方法公布于眾，成千上萬的賭客用索普的方法去賭城淘金，迫使賭場(chǎng)不得不修改規(guī)則。隨后，他又成功運(yùn)營(yíng)了一個(gè)對(duì)沖基金，獲得的投資收益堪比股神巴菲特，而且29年的職業(yè)生涯中沒有一年是虧損的，這點(diǎn)巴菲特都沒做到。 正因如此，索普敢說自己是“戰(zhàn)勝一切市場(chǎng)的人”。他總結(jié)出來的思維模型和方法，不僅可以用在賭博和投資領(lǐng)域，在人生的其他領(lǐng)域也同樣能用得上。

第一、怎么擊敗莊家？索普主要的思維模型是概率統(tǒng)計(jì)。索普從不輕信已有的結(jié)論，而是親自去驗(yàn)證；他也不相信什么運(yùn)氣，而是尋找統(tǒng)計(jì)學(xué)意義上的解決之道。

第二、怎么擊敗市場(chǎng)？索普主要的思維模型是風(fēng)險(xiǎn)對(duì)沖。排除無法判斷的情況，對(duì)沖掉自己無法掌控的風(fēng)險(xiǎn)，用自己最擅長(zhǎng)的數(shù)學(xué)方法，成功獲利。

第三、怎么控制風(fēng)險(xiǎn)？索普主要的思維模型是凱利公式。勝率越高，下注越大；除非有100%的勝率，千萬別全押。最大的風(fēng)險(xiǎn)不是輸錢，而是爆倉。 給索普總結(jié)的打法中有一條，就是：始終保持理性，不是只在某個(gè)科學(xué)領(lǐng)域里保持理性，而是在與世界打交道的所有方面都保持理性。所以，索普才能從校園、到賭場(chǎng)、再到華爾街，全都是大贏家。甚至在找尋伴侶的過程中，他也是用理性的思考，得出了結(jié)婚的結(jié)論，并換來了長(zhǎng)達(dá)60年的美滿婚姻。 無獨(dú)有偶，查理·芒格也曾說過，自己成功的秘訣如果只用一個(gè)詞來說，就是“理性”。你必須先維持理性，才能夠讓知識(shí)得到有效的應(yīng)用。沒有理性，知識(shí)、耐心這些東西，都沒有用。盡管我們很難復(fù)制索普和芒格的奇跡，但我們卻可以學(xué)習(xí)他們生活中的理性。