做一個(gè)具有防御意識(shí)的交易者

新手交易者一開(kāi)始的心態(tài)可能就是錯(cuò)誤的，因?yàn)樗麄円恍谋M快賺錢(qián)。但是比較切實(shí)際的心態(tài)應(yīng)該是：盡量保護(hù)自己的錢(qián)。兩種心態(tài)無(wú)法共存，如果你只想盡快賺錢(qián)，錢(qián)反而溜走得越快。

體育競(jìng)技場(chǎng)的一個(gè)規(guī)則也適用于交易：進(jìn)攻是最好的防御。在這里，它指的是只在對(duì)你有利的條件下出手交易，其他時(shí)候則保護(hù)資金，遠(yuǎn)離市場(chǎng)。新手的運(yùn)氣也許在最開(kāi)始的幾次交易中能得到體現(xiàn)，但是，運(yùn)氣不可能持久。

如果你有一把槍?zhuān)怯惺惆盐論糁蝎C物，否則不要隨意浪費(fèi)子彈。同樣的道理，保留資金實(shí)力，才能在真正有利的機(jī)會(huì)出現(xiàn)時(shí)抓住它。在交易中，盡可能的保護(hù)自己的資金是成功的關(guān)鍵。只要你能夠控制好風(fēng)險(xiǎn)，那么即使碰到強(qiáng)烈信號(hào)卻最終交易失利，你也不會(huì)受到太大的資金影響。

不斷查看圖表和監(jiān)控交易只會(huì)妨礙交易

生活的大多數(shù)時(shí)候，干涉太多都沒(méi)有好結(jié)果。如果你時(shí)時(shí)都想要控制交易，它反而會(huì)給你臉色看。

多少次你看看看著就忍不住加倉(cāng)，或者過(guò)早的退場(chǎng)？事后想起，是不是覺(jué)得太沖動(dòng)了？這樣計(jì)劃之外的舉動(dòng)是導(dǎo)致很多人虧損的原因。

最簡(jiǎn)單的辦法，就是設(shè)置好交易，然后忘記這筆交易。這個(gè)道理我?guī)缀醮未味几率謧儚?qiáng)調(diào)，因?yàn)檫@也是我得到過(guò)的最大的教訓(xùn)之一：你對(duì)交易干擾得越少越好。簡(jiǎn)單的跟隨你的交易計(jì)劃，讓交易最終呈現(xiàn)結(jié)果，這才是真正的交易原則。

上一筆交易結(jié)果不會(huì)影響下一筆交易

這是非常非常重要的一個(gè)道理，很多人卻常常忘記。他們?nèi)菀妆簧弦还P交易的結(jié)果影響。要知道，每筆交易都千差萬(wàn)別，而交易的結(jié)果也是隨機(jī)分布的。假設(shè)你交易100筆，盈虧可能各半。但是它們的分布卻不可能這么均勻?？赡苓B著5筆或10筆都是虧損，如果它們影響到你，那么接下來(lái)可能出現(xiàn)的盈利都因?yàn)槟愕男木w不佳而難以實(shí)現(xiàn)。

也要留意盈利的交易過(guò)后，你的過(guò)度自信也會(huì)和虧損后對(duì)害怕心理有同樣的妨害。過(guò)度自信會(huì)讓人愿意承擔(dān)過(guò)多的風(fēng)險(xiǎn)，長(zhǎng)期來(lái)看，它的消極影響也很可怕。

簡(jiǎn)化交易，你會(huì)得到更多

凡事講究有度。很多交易者的毛病是做事情太過(guò)了。他們過(guò)度分析市場(chǎng)、過(guò)度解讀行情、過(guò)度思慮過(guò)度交易，總之，做了很多不必要的事。做一個(gè)交易者也有很多東西要學(xué)，包括學(xué)會(huì)適當(dāng)?shù)摹皯卸琛薄?/span>

首先，我想告訴你，在一段時(shí)間里，市場(chǎng)出現(xiàn)的有利信號(hào)是有限的，甚至是很少的。大多數(shù)你看到的聽(tīng)到的可能只是“市場(chǎng)干擾”，是噪音，對(duì)你無(wú)用。你得學(xué)會(huì)過(guò)濾這些信號(hào)，然后篩選出真正對(duì)你有利的，這樣對(duì)機(jī)會(huì)通常不多。

其次，建議你學(xué)會(huì)對(duì)沖基金交易員的心態(tài)去交易。他們掌控著百萬(wàn)或者上億的資金，但是交易非常有原則，猶如在沙子里挑鉆石，他們只選盈利回報(bào)最高的機(jī)會(huì)?！翱赡堋薄昂孟瘛钡人剖嵌堑男盘?hào)，勸你還是放棄的好。在我18年的交易經(jīng)驗(yàn)中，最好的交易總是最明顯最直觀的那些。

入場(chǎng)前要有明確的出場(chǎng)計(jì)劃

交易中沒(méi)有老板告訴你應(yīng)該怎么做。你得自己制定規(guī)則，這意味著你必須約束自己的行為，讓自己對(duì)交易負(fù)責(zé)。很多人則缺乏這種自我控制力，常常失去方向。

交易前，我們最重要的任務(wù)是要確定從哪里出場(chǎng)。我花費(fèi)了好幾年的時(shí)間才領(lǐng)悟，出場(chǎng)比入場(chǎng)更重要。據(jù)我觀察，很多人的出場(chǎng)是任性而為，這樣做的結(jié)果就是，要么盈利很少，要么虧損很大。最好的辦法是，你需要建立嚴(yán)格的止盈止損計(jì)劃。

大多數(shù)時(shí)候，你應(yīng)該遠(yuǎn)離市場(chǎng)

記住我的話，過(guò)度交易絕對(duì)是浪費(fèi)資金的一個(gè)好辦法。

我比較建議大家利用大時(shí)間框來(lái)看行情。這仿佛一個(gè)天然的過(guò)濾器，能過(guò)濾掉許多干擾信息。然后你再?lài)?yán)格遵照自己的計(jì)劃執(zhí)行交易，這就直接保證了你交易的機(jī)會(huì)精簡(jiǎn)和高效。在我看來(lái)，日內(nèi)圖是最適合技術(shù)分析的。

你晚上睡得還好嗎？

判斷你的交易壓力如何，最好的辦法就是睡眠測(cè)試。

如果在每筆交易上投入過(guò)多風(fēng)險(xiǎn)，那么你的思維會(huì)被這筆交易俘獲，做什么事都會(huì)想著它。你躺在床上，是不是還在憂慮交易？半夜突然驚醒，然后忍不住用電腦或手機(jī)查看行情？

出現(xiàn)了這些情況，說(shuō)明你的交易有嚴(yán)重的問(wèn)題了。要維持長(zhǎng)久的交易和盈利，風(fēng)險(xiǎn)管理至關(guān)重要。如果你已經(jīng)焦慮到睡眠變差，那意味著你在交易中的風(fēng)險(xiǎn)已經(jīng)太高。趕緊調(diào)整自己的倉(cāng)位和每筆交易的投入。每一個(gè)人都應(yīng)該對(duì)此謹(jǐn)慎。

真實(shí)交易前，你得做到這兩點(diǎn)

為了不讓你的交易淪為賭博，在真實(shí)交易中，你必須有交易策略。而且在你全盤(pán)掌握自己的策略前，你最好別忙著交易。記住，不要嘗試同時(shí)使用好幾個(gè)不同的交易方法，這一點(diǎn)忙都幫不上。

此外，我必須再度強(qiáng)調(diào)資金管理的重要性。沒(méi)有了資金，你無(wú)法長(zhǎng)期交易下去，更別提盈利了。因此，你得弄明白資金對(duì)于交易的重要性。不要隨意浪費(fèi)自己的錢(qián)。

你的自控力如何？這很重要

交易有兩個(gè)面，一個(gè)是理智面，包括上面我提到的策略、交易計(jì)劃和資金管理，一個(gè)是心理面。交易者的心態(tài)可以說(shuō)主導(dǎo)了交易的節(jié)奏。成功的交易者必定是極具自我控制力的。

交易中要面臨最多的不是資金問(wèn)題，而是人的情緒起伏波動(dòng)。消極的心態(tài)下，好的機(jī)會(huì)也難以產(chǎn)生積極的結(jié)果，這是交易中最大的陷阱。

• 將自我丟開(kāi)，它會(huì)一步步吞噬你的理智。交易者需要有自信，但是過(guò)度自信卻是一種非常負(fù)面的情緒。

• 一個(gè)做事有原則的人必定能成為一個(gè)好的交易者。交易中不需要表現(xiàn)你的個(gè)性。

支持因素越多越好

一筆交易如果能獲得更多的支撐因素，那么它帶來(lái)的盈利的可能性更高。你的交易圖表中如果趨勢(shì)線、重要圖表水平線和交易信號(hào)能保持一致，那么交易盈利的可能性就比較高。

很多交易者希望能避開(kāi)人為錯(cuò)誤，而選擇自動(dòng)交易系統(tǒng)。不過(guò)，我個(gè)人并不很喜歡自動(dòng)交易系統(tǒng)。只要你能找到趨勢(shì)、水位線和信號(hào)統(tǒng)一的點(diǎn)，就不怕做不好交易了。

我對(duì)市場(chǎng)本質(zhì)的體會(huì)是：

一，市場(chǎng)是由價(jià)格和資金互相推動(dòng)而產(chǎn)生的機(jī)會(huì)。

二，機(jī)會(huì)是風(fēng)險(xiǎn)（成本）和收益的比例（或者價(jià)格雙向運(yùn)動(dòng)的空間比例），以及這個(gè)比例實(shí)現(xiàn)的可能性（概率）。

進(jìn)入市場(chǎng)，別的都可以不考慮，但價(jià)格＼風(fēng)險(xiǎn)＼收益＼可能性大小是絕對(duì)要考慮的，如果我們明白了這四項(xiàng)，還有什么不在我們的視野中呢？

說(shuō)到市場(chǎng)，不得不談價(jià)格。許多朋友往往以?xún)r(jià)格絕對(duì)高低來(lái)判斷是做多還是做空，并往往因此產(chǎn)生虧損。

我的體會(huì)是：雖然價(jià)格一般不會(huì)降低為零，而且其高度也不是無(wú)限的，但是從我們資金的承受力來(lái)看，還是要樹(shù)立一個(gè)基本觀點(diǎn)，即價(jià)格沒(méi)有絕對(duì)高低，而只有相對(duì)高低，只能從技術(shù)上判斷價(jià)格高低。

我建議從實(shí)戰(zhàn)出發(fā)，用三個(gè)標(biāo)準(zhǔn)判斷價(jià)格：

第一，順勢(shì)還是逆市，以做多為例，只要趨勢(shì)線＼均線表明趨勢(shì)沒(méi)變，價(jià)格就應(yīng)該判定為低價(jià)；

第二，以?xún)r(jià)格離趨勢(shì)線和均線的距離來(lái)判定，以做多為例，只要價(jià)格離趨勢(shì)線和均線近，就判定為低價(jià)；

第三，以支撐阻力位的遠(yuǎn)近來(lái)判斷，以做多為例，只要離支撐位近＼離阻力位遠(yuǎn)的價(jià)格即為地價(jià)。特別注意，以做多為例，價(jià)格未突破上方阻力位，可以說(shuō)是高價(jià)，一旦突破站穩(wěn)，就成低價(jià)了。

舉例：

[2005-12-01 10:46:37]我建議大家認(rèn)真研究銅的周線走勢(shì)，為什么突破3000美元后許多人做空死了？因?yàn)樗麄円詢(xún)r(jià)格絕對(duì)值為標(biāo)準(zhǔn)去搞戰(zhàn)略性做空。我有一種感覺(jué)，在中期內(nèi)，價(jià)格突破3000美元后，按照過(guò)去1500美元一個(gè)箱體的慣性，銅價(jià)將在一段時(shí)間內(nèi)在3000－4500或者5000美元的范圍內(nèi)運(yùn)動(dòng)，3000美元就是低價(jià)，但若突破3000美元并確認(rèn)，3000美元又會(huì)成高價(jià)。建議大家以這個(gè)思路研究天膠。當(dāng)然，任何觀點(diǎn)都有風(fēng)險(xiǎn)，正如期貨價(jià)格有風(fēng)險(xiǎn)一樣，如果我們的觀點(diǎn)錯(cuò)了，那就隨期貨價(jià)格一起止損好了。

還想進(jìn)一步談?wù)剝r(jià)格：

第一，價(jià)格是我們交易要考慮的唯一對(duì)象，我主張我們只用眼睛交易，最好只有眼睛和手，眼睛看價(jià)格，手敲鍵盤(pán)。把耳朵堵掉，思維停止。期貨市場(chǎng)是個(gè)流言蜚語(yǔ)多如牛毛的地方，騙子多得比黑手黨總部還多，就是請(qǐng)來(lái)福爾摩斯恐怕也查不清什么是真什么是假。但有一個(gè)工具，最客觀最快最完全地反映了實(shí)際情況，那就是價(jià)格。所以，我主張價(jià)格是我們要考慮的唯一因素。

第二，價(jià)格是風(fēng)險(xiǎn)和收益的統(tǒng)一。價(jià)格包含了一個(gè)空間概念和時(shí)間概念。空間上就是支撐阻力位，時(shí)間上就是方向。支撐阻力位加方向，你就可以判斷出風(fēng)險(xiǎn)有多大收益有多大。

第三，價(jià)格包含的風(fēng)險(xiǎn)和收益是一個(gè)可能性，而不是一個(gè)絕對(duì)能實(shí)現(xiàn)的東西。我們可以通過(guò)技術(shù)工具判斷這種可能發(fā)生的概率，但不能說(shuō)它一定能發(fā)生。這就是我們?yōu)槭裁匆箵p的原因。我認(rèn)為，在期貨市場(chǎng)上凡是滿口絕對(duì)的人，要么是神仙，要么是騙子，要么是門(mén)外漢。

第四，價(jià)格變動(dòng)的中期方向比短期方向更容易辨別和把握。因?yàn)橹衅谧儎?dòng)主要取決于相對(duì)穩(wěn)定的供求關(guān)系和市場(chǎng)的中期交易成本（平均線）決定的多空優(yōu)勢(shì)與劣勢(shì)以及市場(chǎng)上占上風(fēng)的交易習(xí)慣，這些因素穩(wěn)定一些；短期趨勢(shì)主要取決于因獲利產(chǎn)生的平倉(cāng)沖動(dòng)＼隨機(jī)消息產(chǎn)生的情緒沖動(dòng)等，就非常不穩(wěn)定。所以，做中線比做短線要容易一些。短線高手更難培養(yǎng)。當(dāng)然，我不主張人人做中線，因?yàn)槭袌?chǎng)需要流動(dòng)性，如果沒(méi)人做短線，市場(chǎng)就沒(méi)有流動(dòng)性，中線建倉(cāng)和平倉(cāng)都沒(méi)辦法實(shí)現(xiàn)了。市場(chǎng)是一個(gè)生態(tài)鏈，大家都相互依賴(lài)，缺了誰(shuí)都不行，所以，我建議，只要你價(jià)格而不是以消息為依據(jù)，做中線和做短線都行，但一定要明白，你有什么樣的本事，適合做什么。這就象找個(gè)情人，不是因?yàn)樗敛湃?ài)她，而是因?yàn)槟銗?ài)她覺(jué)得她適合你才漂亮。

現(xiàn)在說(shuō)說(shuō)交易的本質(zhì)：

1、交易的目的是交易收益，交易收益＝交易機(jī)會(huì)成功率 X 交易機(jī)會(huì)倉(cāng)位率 X 倉(cāng)位損益率。

2、交易的本質(zhì)就是對(duì)上述公式中的三個(gè)因素進(jìn)行控制，達(dá)到交易收益至少為正數(shù)的目標(biāo)。

3、第一個(gè)因素是控制機(jī)會(huì)成功率。這就是大家最關(guān)注的，也最?lèi)?ài)說(shuō)的。我們喜歡預(yù)測(cè)，實(shí)際上就是本能上希望提高成功率?；久娣治龊图夹g(shù)分析的目的，就是為了提高機(jī)會(huì)成功率。一般而言，機(jī)會(huì)成功率能達(dá)到50％已經(jīng)是不錯(cuò)的了，若達(dá)到70％以上那就非常好了。由于外界因素的不可控制性，我們永遠(yuǎn)不可能也沒(méi)必要追求100％的成功率。但是由此就引出了交易上的兩個(gè)基本原則：

一是止損，因?yàn)殄e(cuò)誤是難免的，

二是擴(kuò)大利潤(rùn)，而且利潤(rùn)必須超過(guò)虧損＋手續(xù)費(fèi)，

4、第二、三個(gè)因素以后再做分析。

接著說(shuō)說(shuō)倉(cāng)位問(wèn)題：

1、為什么要控制倉(cāng)位呢？

從消極的角度講是為了控制風(fēng)險(xiǎn)總量，特別是控制意外事故。即使是你看對(duì)了行情方向，也選了個(gè)比較好的建倉(cāng)點(diǎn)，但市場(chǎng)總免不了出現(xiàn)小概率的意外事故。比如突然反向來(lái)一兩個(gè)停板，然后又恢復(fù)趨勢(shì)。這樣的事，我這幾年遇到過(guò)多次，幸虧倉(cāng)位控制好，才沒(méi)出大事。即使你日內(nèi)交易，也有措手不及的時(shí)候。我特別要提醒朋友們注意，千萬(wàn)別忽視小概率事件，因?yàn)椴还苣愠晒Χ嗌俅危淮我馔馐鹿?，就使?0年都白干了。在風(fēng)險(xiǎn)投資領(lǐng)域，眼睛必須牢牢地瞪著那5％的致命意外事故，只有100％確保它不會(huì)威脅我們生命時(shí)，再放手去博收益。

控制倉(cāng)位是最基本的控制風(fēng)險(xiǎn)的方法。我前面列的公式用的是乘法，其中任何一個(gè)因素是零，整個(gè)公式都是零。如果你不會(huì)控制倉(cāng)位，別的做的再好，也沒(méi)意義。從積極的角度看，控制倉(cāng)位不僅可以控制風(fēng)險(xiǎn)，而且可以擴(kuò)大利潤(rùn)，如果你是做中線，一旦做對(duì)了，每攻克一個(gè)阻力位，就遞減式加倉(cāng)，你可以使你贏利時(shí)候的倉(cāng)位永遠(yuǎn)大于出錯(cuò)時(shí)候的倉(cāng)位。

2、如何控制倉(cāng)位？

我認(rèn)為下列幾條是必須堅(jiān)持的：

一是總倉(cāng)位最好別大于50％；

二是每個(gè)品種的倉(cāng)位別大于30％；

三是把倉(cāng)位分散在不相干品種上；

四是分批建倉(cāng)；

五是永遠(yuǎn)別在虧損頭寸上加倉(cāng)；

六是只有新阻力位突破并確認(rèn)后再加倉(cāng)；

七是加倉(cāng)要遞減式進(jìn)行；

八是加倉(cāng)別超過(guò)2次。

控制倉(cāng)位損益率：

是期貨交易能否成功的又一個(gè)關(guān)鍵。

首先是止損問(wèn)題。不知道止損死扛的人當(dāng)然會(huì)被淘汰，但知道止損的人估計(jì)也有很多人被淘汰了，因?yàn)橹箵p就意味著犯錯(cuò)誤了，如果你不斷地犯錯(cuò)誤，還有不被淘汰的？

所以，核心問(wèn)題不在于你知道止損，而在于你盡量少出現(xiàn)止損的結(jié)局，你必須把止損放在你的全部交易策略中去運(yùn)用。

第一，你要爭(zhēng)取使你抓的機(jī)會(huì)的成功率大于50％，而且要在趨勢(shì)過(guò)程中選擇一個(gè)比較有利的位置建倉(cāng)；換句話說(shuō)，你交易十次，最好只有5次以下是以止損告終；

第二，你的倉(cāng)位不能過(guò)大，因?yàn)檫^(guò)大的倉(cāng)位可能使你十次交易即使只碰到一次止損，也可能一敗涂地；

第三，你要保證你止損時(shí)候的倉(cāng)位小于你成功時(shí)候的倉(cāng)位，否則會(huì)導(dǎo)致止損虧的多，贏利賺得少；

第四，你的止損點(diǎn)要設(shè)的科學(xué)。

短線交易我不懂，從中長(zhǎng)線交易看，我覺(jué)得只有真正錯(cuò)了才止損或者當(dāng)自己也搞不清是對(duì)還是錯(cuò)時(shí)候才止損，因?yàn)橹芯€建倉(cāng)是以趨勢(shì)＋回撤或者轉(zhuǎn)折＋確認(rèn)為依據(jù)的，所以，趨勢(shì)被破壞或者轉(zhuǎn)折不成功就該止損；但這里面還有一個(gè)資金承受力問(wèn)題，我的體會(huì)是：以趨勢(shì)線／頸線／均線為止損位，加上總資金的5％左右的絕對(duì)止損額。由于我單個(gè)品種倉(cāng)位只在30％以?xún)?nèi)，同時(shí)盡量在回撤時(shí)建倉(cāng)，這樣算起來(lái)，止損環(huán)境還是比較寬松的，能夠抗擊一般的震蕩；

第五，止損錯(cuò)了，要及時(shí)建回丟掉的倉(cāng)位；

第六，遇到假突破（即假性擺動(dòng)）一定要止損；

第七，在形態(tài)形成中，只順原來(lái)的方向建倉(cāng)，形態(tài)順勢(shì)突破就加倉(cāng)，反向突破止損并反手。

總之，止損的內(nèi)涵非常豐富，可以說(shuō)它包含了交易的全部藝術(shù)，沒(méi)搞明白它，你就沒(méi)入門(mén)。

其次是擴(kuò)大利潤(rùn)，下次再分析。　

　第二部分

努力發(fā)現(xiàn)并跟蹤一波勢(shì)

很多朋友問(wèn)我，為什么不就銅、天膠發(fā)表自己的看法？我的想法是這樣的：一個(gè)人要賺大錢(qián)，必須跟做一波大行情，銅和膠一直處在牛市之中，期貨人都知道！目前，無(wú)轉(zhuǎn)市信號(hào)。那么如果沒(méi)有原始低位單，現(xiàn)在就很難做。不妨把精力用于那些剛啟動(dòng)的品種上來(lái)，從“頭”做起，只有這樣，才能在一根甘蔗，去掉根和梢，從頭吃到尾。

因此，我覺(jué)得評(píng)論最好著眼于那些行情面臨轉(zhuǎn)折的品種，也就是人們常說(shuō)的要有拐點(diǎn)的品種，進(jìn)行跟蹤和關(guān)注，這樣讀者也就能因?yàn)殛P(guān)注了你的評(píng)論而受益匪淺。

有朋友還說(shuō)我，你的評(píng)論過(guò)于簡(jiǎn)單，我的回答是：實(shí)際上我的評(píng)論也過(guò)于復(fù)雜了，對(duì)于明確的趨勢(shì)品種，真正有用的評(píng)論只是由兩個(gè)字組成：買(mǎi)開(kāi)；賣(mài)平；賣(mài)開(kāi)；買(mǎi)平；持有；觀望。不同的時(shí)間用不同的兩個(gè)字就夠了。你已經(jīng)做對(duì)了趨勢(shì)，你除了持有就該品茶、聽(tīng)音樂(lè)放松了，你還用得著再瞎折騰嗎？！

經(jīng)常有人問(wèn)我某品種“下午怎么走？”“明天會(huì)漲嗎？”我對(duì)此表示理解，但我更希望你不要關(guān)注得這么短，而是去多關(guān)注一波勢(shì)。

不同觀點(diǎn)的朋友，請(qǐng)你不吝賜教！

真正在期貨市場(chǎng)要混下去，說(shuō)復(fù)雜也復(fù)雜，說(shuō)簡(jiǎn)單也簡(jiǎn)單，因?yàn)槟阒灰プ∠旅鎺c(diǎn)，堅(jiān)持不懈，不贏都難：

第一，始終只看周線和日線，別看日以下的周期；（做中線）

第二，只用均線＼趨勢(shì)線＼頸線＼假性擺動(dòng)＼回撤，別的什么也別理會(huì)；

第三，總倉(cāng)別超50％，單倉(cāng)位別超30％；

第四，嘗試建倉(cāng)，錯(cuò)了止損，對(duì)了加倉(cāng)。

再補(bǔ)充一點(diǎn)，寧可順原方向交易，最終只套一次，別搶小反彈，次次被套，特別是目前的豆子；

建倉(cāng)只用順勢(shì)＋回撤就可，千萬(wàn)別管價(jià)格高低。

其實(shí)，期貨上找到個(gè)好機(jī)會(huì)不難，難在把機(jī)會(huì)用好。我覺(jué)得，建倉(cāng)對(duì)了，守不住倉(cāng)，原因估計(jì)有如下幾個(gè)方面：

一是倉(cāng)位太大，一波動(dòng)，就抗不住了，只好逃跑；

二是建倉(cāng)點(diǎn)位沒(méi)有優(yōu)勢(shì)，剛建倉(cāng)，就遇到反彈，被擠出來(lái)了；

三是沒(méi)有設(shè)定平倉(cāng)依據(jù)，又天天看盤(pán)，情緒性地跑進(jìn)跑出；

四是看不出方向，想當(dāng)然地進(jìn)出。

我建議：

1、你的圖表上只留300＼150＼75＼30日四根均線，永遠(yuǎn)只順30／75日方向交易，只要均線方向明確，價(jià)格靠近30／75日均線時(shí)就建倉(cāng)；

2、每一個(gè)波段的趨勢(shì)線和頸線跌破才平倉(cāng)。

3、倉(cāng)位永遠(yuǎn)小于30％；

4、只有趨勢(shì)線＼頸線＼均線三者同時(shí)突破并確認(rèn)后，再換方向交易。

5、另外，建倉(cāng)要分批進(jìn)行，錯(cuò)了及時(shí)逃跑，對(duì)了就遞減加倉(cāng)，耐心持倉(cāng)，直到價(jià)格破趨勢(shì)線和頸線再平倉(cāng)。

6、還有，千萬(wàn)別關(guān)心基本面和價(jià)格高低，順勢(shì)交易就行。

我送大家一個(gè)公式，如果各位領(lǐng)悟透了，肯定掙大錢(qián)：

投資損益＝機(jī)會(huì)成功率  X  機(jī)會(huì)倉(cāng)位率  X  倉(cāng)位損益率。

做個(gè)解釋?zhuān)耗阌肋h(yuǎn)要保證你入市時(shí)的成功率應(yīng)大于50％，那就必須順勢(shì)＋回撤建倉(cāng)；你必須保證賺錢(qián)時(shí)倉(cāng)位大于虧錢(qián)時(shí)倉(cāng)位，那就必須賺錢(qián)加倉(cāng)，虧錢(qián)絕對(duì)不加倉(cāng)；你必須保證賺的幅度大于虧的幅度，那就必須保證及時(shí)止損，并讓利潤(rùn)奔跑。

投資期貨幾條戒律：

　　1，戒急躁：不合建平倉(cāng)條件接亂動(dòng)。

　　2，戒恐懼：條件具備別猶豫，賺了點(diǎn)錢(qián)別一震蕩就跑了。

　　3，戒僥幸：錯(cuò)誤了要跑得比兔子還快。

　　4，戒用基本面信息、價(jià)格高低、預(yù)測(cè)做為建平倉(cāng)依據(jù)。

　　5，戒用日以下的圖表做為交易依據(jù)。

　　6，戒不斷改變交易方法和交易品種，交易2、3個(gè)品種最好，千萬(wàn)別交易成交和持倉(cāng)小的品種。我認(rèn)為大豆、銅和油是最好的品種。

把30％倉(cāng)分兩份，嘗試一份，確認(rèn)正確后再加上一份，新阻力位突破確認(rèn)后，適當(dāng)在加一點(diǎn)點(diǎn)。不過(guò)我還是覺(jué)得你的控制倉(cāng)位方法更安全，我愿意吸取。

錢(qián)少的朋友不用急，越急錢(qián)越少。

我的建議是：你輕易別動(dòng)，象鱷魚(yú)一樣，輕易不出手，但動(dòng)了，就要咬回一大獵物。

具體措施是：選擇走勢(shì)平穩(wěn)的品種，收外盤(pán)影響小的；再就是不參與盤(pán)整，來(lái)回割你受不了的，要突破跟進(jìn)，當(dāng)日就有浮贏，這樣跟對(duì)勢(shì)了又有浮贏，你就能留住單了，不怕震了。

有朋友問(wèn)順勢(shì)＋回撤和轉(zhuǎn)折＋確認(rèn)的含義，我的認(rèn)識(shí)如下：

1、期貨市場(chǎng)上的建倉(cāng)機(jī)會(huì)，本質(zhì)上只有四種：

　　第一種，轉(zhuǎn)折加確認(rèn)，

　　第二種，順勢(shì)＋回撤，

　　第三種，極端的遠(yuǎn)離平均價(jià)格（均線），

　　第四種，收斂形態(tài)內(nèi)邊線雙向交易。

其中，第三、第四種機(jī)會(huì)適合短線操作，這種機(jī)會(huì)我能看懂，但膽子小，不敢做，只好留給別人做了。前面兩種機(jī)會(huì)，是中長(zhǎng)線機(jī)會(huì)，比較容易把握。

2、說(shuō)到順勢(shì)和轉(zhuǎn)折，必須在一定的時(shí)間周期上定義，我的定義是：銅要用75日以上均線＋趨勢(shì)線＋頸線，其它用30日以上均線＋趨勢(shì)線＋頸線。

3、所謂順勢(shì)，是指我定義的均線系統(tǒng)＋趨勢(shì)線的方向明確，所謂回撤是指價(jià)格向上述兩線靠近或者急速穿越后又回到順側(cè)。

這里我特別要提醒，當(dāng)兩線（均線／趨勢(shì)線）防線明顯而價(jià)格快速?gòu)倪h(yuǎn)處回撤并穿越兩線時(shí)，你千萬(wàn)別轉(zhuǎn)向操作，恰恰相反，應(yīng)該在價(jià)格企穩(wěn)后順兩線防線建倉(cāng)。我說(shuō)的可能復(fù)雜了點(diǎn)，這就是人們常說(shuō)的葛蘭維均線法則。建議各位朋友再去研究一下。

4、所謂轉(zhuǎn)折＋確認(rèn)，我是指30／75日或周以上均線＋趨勢(shì)線＋頸線都突破了，而且價(jià)格有反抗（回抽或橫盤(pán)）行為，那就可以肯定，趨勢(shì)變了，該換方向交易了。

5、我特別向大家建議兩點(diǎn)：

第一點(diǎn)，一般而言，當(dāng)你看不明白方向時(shí)，也就是說(shuō)價(jià)格屬于收斂形態(tài)中時(shí)，你應(yīng)該看看周線和月線，盡量順原來(lái)方向的那一條形態(tài)邊線建倉(cāng)，如果形態(tài)順勢(shì)突破，就加倉(cāng)，如果逆向突破，就反手。這樣條理分明，比較好操作，盡量別雙向操作，最后把自己給搞的精疲力竭，真突破了，反而不敢做了。

第二點(diǎn)，任何時(shí)候，不要輕易判斷說(shuō)方向變了。換句話說(shuō)，寧可順原來(lái)的方向，不可輕易轉(zhuǎn)向交易。因?yàn)檎嬲霓D(zhuǎn)向?qū)嶋H上是很少的，早交易機(jī)會(huì)中估計(jì)只占20％，其他都是順勢(shì)機(jī)會(huì)，我們何必要舍棄可能性大機(jī)會(huì)和去抓可能性小的機(jī)會(huì)呢？