股權(quán)激勵計劃是現(xiàn)代企業(yè)長期發(fā)展和戰(zhàn)略的需要，為很多企業(yè)的經(jīng)營和發(fā)展提供了穩(wěn)固的基礎(chǔ)和充分的動力。為規(guī)范企業(yè)股權(quán)激勵計劃的實施，財政部、國家稅務(wù)總局就股權(quán)激勵計劃中激勵對象的個人所得稅和實施企業(yè)的企業(yè)所得稅處理先后多次發(fā)文予以明確和完善。本文現(xiàn)就目前實施股權(quán)激勵計劃企業(yè)的企業(yè)所得稅處理、激勵對象的個人所得稅處理等稅收事項中若干需要關(guān)注的問題簡要分析。

一、實施股權(quán)激勵企業(yè)的企業(yè)所得稅處理

(一)一般規(guī)定——國家稅務(wù)總局18號公告

2012年，國家稅務(wù)總局發(fā)布《國家稅務(wù)總局關(guān)于我國居民企業(yè)實行股權(quán)激勵計劃有關(guān)企業(yè)所得稅處理問題的公告》(國家稅務(wù)總局公告2012年第18號，以下簡稱“18號公告”)，對上市公司實施股權(quán)激勵計劃有關(guān)企業(yè)所得稅處理的相關(guān)問題作了比較具體的規(guī)定。

股權(quán)激勵計劃的基本框架，是上市公司在授予日按照預(yù)先確定的條件授予激勵對象一定的股票或權(quán)利，激勵對象只有在等待期中符合規(guī)定的條件，才可進行行權(quán)，在行權(quán)日行使權(quán)利并實現(xiàn)獲益。根據(jù)18號公告，企業(yè)在相應(yīng)時點或時期中需要進行的稅務(wù)處理亦不同。

1、授予日

根據(jù)18號公告規(guī)定，除股權(quán)激勵計劃實行后立即可以行權(quán)的，在授予日上市公司不需要進行稅務(wù)處理。無論是限制性股票還是股票期權(quán)，但凡需要激勵對象經(jīng)過一定等待期才能行權(quán)的，都不屬于“股權(quán)激勵計劃實行后立即可以行權(quán)”，因此，在授予日，上市公司不需要進行稅務(wù)處理。

2、等待期

根據(jù)《企業(yè)會計準則第11號--股份支付》，實施股權(quán)激勵計劃的上市公司在等待期內(nèi)應(yīng)當進行會計處理，在股權(quán)激勵計劃授予激勵對象后，按照該股票的公允價格及數(shù)量，計算確定作為上市公司相關(guān)年度的成本或費用，作為換取激勵對象提供服務(wù)的對價。

但是，需要注意的是，18號公告規(guī)定，對股權(quán)激勵計劃實行后，需待一定服務(wù)年限或者達到規(guī)定業(yè)績條件(即等待期)方可行權(quán)的，上市公司在等待期內(nèi)會計上計算確認的相關(guān)成本費用，不得在對應(yīng)年度計算繳納企業(yè)所得稅時扣除。

3、行權(quán)日

根據(jù)18號公告規(guī)定，在股權(quán)激勵計劃可行權(quán)后，上市公司方可根據(jù)該股票實際行權(quán)時的公允價格與當年激勵對象實際行權(quán)支付價格的差額及數(shù)量，計算確定作為當年上市公司工資薪金支出，依照稅法規(guī)定進行稅前扣除。股票實際行權(quán)時的公允價格，以實際行權(quán)日該股票的收盤價格確定。由于股權(quán)激勵計劃的對象是企業(yè)員工，其所發(fā)生的支出，應(yīng)屬于企業(yè)職工工資薪金范疇。

(二)需要關(guān)注的問題

1、境內(nèi)上市公司之外的其他公司實施股權(quán)激勵計劃時能否參照上市公司進行稅務(wù)處理

目前，有關(guān)部門僅對在我國境內(nèi)上市的公司實施股權(quán)激勵計劃作出具體規(guī)定和要求，但實踐中確實也存在一些境外上市公司以及非上市公司依照境內(nèi)上市公司的做法實施股權(quán)激勵計劃。因此，為了體現(xiàn)稅收政策的公平性，18號公告第三條規(guī)定，在我國境外上市的居民企業(yè)和非上市公司，凡比照《上市公司股權(quán)激勵管理辦法(試行)》(證監(jiān)公司字[2005]151號，以下簡稱《管理辦法》)的規(guī)定建立職工股權(quán)激勵計劃，且在企業(yè)會計處理上，也按我國會計準則的有關(guān)規(guī)定處理的，其股權(quán)激勵計劃有關(guān)企業(yè)所得稅處理問題，可以按照18號公告規(guī)定執(zhí)行。

實踐中，很多擬上市企業(yè)會在上市前對公司的一些高管或核心技術(shù)人員突擊實行股權(quán)激勵，比如由大股東將其持有的原始股以較低價格轉(zhuǎn)讓給或贈與給高管、核心技術(shù)人員，或者由高管、核心技術(shù)人員以較低的價格向擬上市企業(yè)增資。對于擬上市企業(yè)的該等操作，《企業(yè)會計準則解釋第4號》以及證監(jiān)會都要求公司按股份支付會計準則的規(guī)定進行核算并進行追溯調(diào)整。但是，擬上市企業(yè)的該等操作是否一定能適用18號公告?根據(jù)18號公告的規(guī)定，要適用18號公告，非上市公司建立職工股權(quán)激勵計劃不僅是會計上要按照股份支付會計準則的規(guī)定進行處理，而且必須要符合《管理辦法》的規(guī)定。

《管理辦法》規(guī)定，上市公司授予激勵對象限制性股票，應(yīng)當在股權(quán)激勵計劃中規(guī)定激勵對象獲授股票的業(yè)績條件、禁售期限。如果擬上市企業(yè)在上市前突擊對高管、核心技術(shù)人員進行股權(quán)激勵，但是并沒有規(guī)定業(yè)績條件以及禁售期，那么，擬上市企業(yè)的該等操作雖然在會計上根據(jù)財政部和證監(jiān)會的規(guī)定按股份支付會計準則進行了會計核算，但因不符合《管理辦法》規(guī)定，也將很可能不能適用18號公告的規(guī)定，此點尤其需要引起企業(yè)的注意。

2、用于股權(quán)激勵的股份來源不同是否對稅務(wù)處理產(chǎn)生影響

根據(jù)《管理辦法》的規(guī)定，擬實行股權(quán)激勵計劃的上市公司，可以通過以下方式解決標的股票來源：(一)向激勵對象發(fā)行股份;(二)回購本公司股份;(三)法律、行政法規(guī)允許的其他方式。但是，18號公告對于用于股權(quán)激勵的股票來源并未明確限定，亦未規(guī)定分別對待，可見，只要是符合《管理辦法》的規(guī)定，用于股權(quán)激勵的股票來源并不會影響18號公告的適用。

二、股權(quán)激勵對象的個人所得稅問題

(一)限制性股票

限制性股票是指公司按照預(yù)先確定的條件授予激勵對象一定數(shù)量的本公司股票，激勵對象只有在工作年限或業(yè)績目標符合股權(quán)激勵計劃規(guī)定條件的，才可出售限制性股票并從中獲益。

1、授予日

根據(jù)《財政部、國家稅務(wù)總局關(guān)于股票增值權(quán)所得和限制性股票所得征收個人所得稅有關(guān)問題的通知》(財稅[2009]5號)、《財政部、國家稅務(wù)總局關(guān)于個人股票期權(quán)所得征收個人所得稅問題的通知》(財稅[2005]35號)、《國家稅務(wù)總局關(guān)于股權(quán)激勵有關(guān)個人所得稅問題的通知》(國稅函[2009]461號)規(guī)定，員工接受實施股票期權(quán)計劃企業(yè)授予的限制性股票時，即于授予日，并不產(chǎn)生個人所得稅納稅義務(wù)。

2、等待期

根據(jù)上述文件規(guī)定，等待期內(nèi)激勵對象不因取得限制性股票而發(fā)生納稅義務(wù)。等待期內(nèi)上市公司進行利潤分配的，員工應(yīng)就取得的股息、紅利所得應(yīng)按照“利息、股息、紅利所得”適用的規(guī)定計算繳納個人所得稅，除依照有關(guān)規(guī)定可以免稅或減稅的外，應(yīng)全額按20%的稅率計算繳納個人所得稅。

3、行權(quán)日

國稅函[2009]461號文規(guī)定，限制性股票個人所得稅納稅義務(wù)發(fā)生時間為每一批次限制性股票解禁的日期。根據(jù)個人所得稅法及其實施條例和國稅函[2009]461號文、財稅[2009]5號文件等規(guī)定，個人因任職、受雇從上市公司取得的股票增值權(quán)所得和限制性股票所得，由上市公司或其境內(nèi)機構(gòu)按照“工資、薪金所得”項目和股票期權(quán)所得個人所得稅計稅方法，依法扣繳其個人所得稅。

根據(jù)國稅函[2009]461號文規(guī)定，原則上應(yīng)在限制性股票所有權(quán)歸屬于被激勵對象時確認其限制性股票所得的應(yīng)納稅所得額。即:上市公司實施限制性股票計劃時，應(yīng)以被激勵對象限制性股票在中國證券登記結(jié)算公司(境外為證券登記托管機構(gòu))進行股票登記日期的股票市價(指當日收盤價)和本批次解禁股票當日市價(指當日收盤價)的平均價格乘以本批次解禁股票份數(shù)，減去被激勵對象本批次解禁股份數(shù)所對應(yīng)的為獲取限制性股票實際支付資金數(shù)額，其差額為應(yīng)納稅所得額。

(二)股票期權(quán)

股票期權(quán)是指公司按照規(guī)定的程序授予本公司及其控股企業(yè)員工的一項權(quán)利，該權(quán)利允許被授權(quán)員工在未來時間內(nèi)以某一特定價格購買本公司一定數(shù)量的股票。

1、授予日

根據(jù)財稅[2005]35號文和《國家稅務(wù)總局·關(guān)于個人股票期權(quán)所得繳納個人所得稅有關(guān)問題的補充通知》(國稅函[2006]902號)規(guī)定，激勵對象根據(jù)股權(quán)激勵計劃接受企業(yè)授予的股票期權(quán)時，除股票期權(quán)在授權(quán)時即可轉(zhuǎn)讓且在境內(nèi)或境外存在公開市場及掛牌價格外，一般不作為應(yīng)稅所得征稅，不產(chǎn)生個人所得稅納稅義務(wù)。

2、等待期

根據(jù)財稅[2005]35號文規(guī)定，等待期內(nèi)激勵對象不發(fā)生納稅義務(wù)。與限制性股票不同，由于激勵對象在授予日只是取得了一項將來以某一價格購買本公司一定數(shù)量股票的權(quán)利，在行權(quán)前并未取得標的股票。因此，有等待期內(nèi)不會取得股息、紅利所得。

3、行權(quán)日

員工行權(quán)時，其從企業(yè)取得股票的實際購買價(施權(quán)價)低于購買日公平市場價(指該股票當日的收盤價)的差額，是因員工在企業(yè)的表現(xiàn)和業(yè)績情況而取得的與任職、受雇有關(guān)的所得，應(yīng)按“工資、薪金所得”適用的規(guī)定計算繳納個人所得稅。

(三)股票增值權(quán)

股票增值權(quán)，是指上市公司授予公司員工在未來一定時期和約定條件下，獲得規(guī)定數(shù)量的股票價格上升所帶來收益的權(quán)利。被授權(quán)人在約定條件下行權(quán)，上市公司按照行權(quán)日與授權(quán)日二級市場股票差價乘以授權(quán)股票數(shù)量，發(fā)放給被授權(quán)人現(xiàn)金。

1、授予日

根據(jù)國稅函[2009]461號文規(guī)定，股票增值權(quán)個人所得稅納稅義務(wù)發(fā)生時間為上市公司向被授權(quán)人兌現(xiàn)股票增值權(quán)所得的日期。因此，激勵對象在授予日不產(chǎn)生個人所得稅納稅義務(wù)。

2、等待期

股權(quán)增值權(quán)僅賦予激勵對象獲得規(guī)定數(shù)量的股票價格上升所帶來收益的權(quán)利，激勵對象并不實際持有公司股票，等待期內(nèi)不會取得股息、紅利所得，不因此而產(chǎn)生納稅義務(wù)。

3、行權(quán)日

根據(jù)國稅函[2009]461號文規(guī)定，股票增值權(quán)被授權(quán)人獲取的收益，是由上市公司根據(jù)授權(quán)日與行權(quán)日股票差價乘以被授權(quán)股數(shù)，直接向被授權(quán)人支付的現(xiàn)金。上市公司應(yīng)于向股票增值權(quán)被授權(quán)人兌現(xiàn)時依法扣繳其個人所得稅。

(四)需要關(guān)注的問題

財稅[2005]35號、國稅函[2006]902號和財稅[2009]5號以及國稅函[2009]461號有關(guān)股權(quán)激勵個人所得稅政策，適用于上市公司(含所屬分支機構(gòu))和上市公司控股企業(yè)的員工，根據(jù)《國家稅務(wù)總局關(guān)于個人所得稅有關(guān)問題的公告》(國家稅務(wù)總局公告2011年第27號)，企業(yè)由上市公司持股比例不低于30%的，其員工以股權(quán)激勵方式持有上市公司股權(quán)的，可以按照前述文件規(guī)定的計算方法，計算應(yīng)扣繳的股權(quán)激勵個人所得稅，不再受上市公司控股企業(yè)層級限制。