在交易中，敵人不是壞運(yùn)氣。敵人不是其他交易者，也不是市場。敵人不是算法，不是中央銀行，不是淘金者，不是銷售，不是你的經(jīng)理人，不是持倉者，也不是QE。當(dāng)涉及到交易時(shí)，頭號敵人是你。

我喜歡在一本關(guān)于交易的書的第一章引用孫子的話，因?yàn)樗幸环N很酷的循環(huán)性。在交易中，敵人和自己是一體的。如果沒有自我意識和紀(jì)律，你就不會在交易中取得成功。

交易中最大的挑戰(zhàn)不是選擇交易什么資產(chǎn)類別，或何時(shí)買入和賣出，或在每筆交易中冒多大比例的資本。交易中最大的挑戰(zhàn)是如何管理你自己。你是情感、記憶、歷史、知識和偏見的集合體。你可能很聰明，也可能做傻事。你可可能通過做出非理性和強(qiáng)迫性的決定，使艱難的工作變得不可能。

成為一個(gè)更好的交易員的第一步是牢牢掌握你現(xiàn)在是誰。因此，在我們深入探討什么是成功的交易員之前，我希望你能完成一個(gè)快速測試。它將幫助你設(shè)定一個(gè)個(gè)人基線，并對你的屬性進(jìn)行盤點(diǎn)。在我們開始之前，它將給你一個(gè)關(guān)于你如何看待自己作為一個(gè)交易員的快照。

現(xiàn)在就做這個(gè)測試！不要偷懶。它最多將花費(fèi)你5分鐘時(shí)間。

#自我測試#

在以下交易員評估的每個(gè)類別中給自己打分，在每一行的相應(yīng)方框中打X。要誠實(shí)。不要考慮你最好或最壞的時(shí)刻。你的答案應(yīng)該反映出你對自己作為一個(gè)交易員在普通日子里的看法。私下里做測試，不要讓你的老板或同事看到。否則，你可能會受到誘惑，夸大事實(shí)或夸大你的積極特征。

如果你以前從未做過交易，那也沒關(guān)系。大多數(shù)人甚至在開始交易之前就已經(jīng)對自己可能的優(yōu)勢和劣勢有了很好的認(rèn)識，所以只需填寫你對自己的看法，或者你認(rèn)為自己將如何作為一個(gè)交易員行事。不要考慮理想中的自己，只要記錄當(dāng)前的現(xiàn)實(shí)。當(dāng)然，在你填寫網(wǎng)格時(shí)，會有一些偏見、不確定性和主觀性，可能還有過度自信。這很好。只要盡力而為。

在填寫測試的時(shí)候，你可能已經(jīng)注意到了一些東西。特質(zhì)是以一種特定的方式安排的。四個(gè)部分中的每一部分都有自己的邏輯。

以下是各組的排列方式：

第一組（A至D）。這些特質(zhì)是一個(gè)連續(xù)體，兩個(gè)極端都不好。要想在交易中取得成功，你需要很多，但不能太多的特質(zhì)。例如，一個(gè)頂尖交易者必須尋求風(fēng)險(xiǎn)，但不能魯莽。他必須自信，但不能過度自信。他必須是靈活的，但不是不斷改變主意。一個(gè)獨(dú)立的思考者，但不是一個(gè)反射性的逆反者。尋找微妙的平衡是交易如此困難的部分原因。太過小心，你就永遠(yuǎn)賺不到錢。不夠小心，你就會被炸掉。對許多人來說，很難在特定屬性的連續(xù)體上找到中間地帶。

第二組（E到L）。成功的交易者傾向于在這個(gè)量表的高端（右手邊）得分。

第三組（M至V）。成功的交易者傾向于在這個(gè)量表的低端（左手邊）得分。

第四組（W至Z）。這些特征會影響你作為一個(gè)交易者，但嚴(yán)格來說，在這個(gè)量表上沒有更好的位置。

#頂尖交易員的理想特征#

現(xiàn)在讓我們看看理想的交易員。請記住，這個(gè)理想的交易員并不存在。這是一個(gè)抽象的概念，幫助你看到你與理想的差距。還要記住，在這個(gè)問題上，我不是絕對真理的持有者。我有幾十年的經(jīng)驗(yàn)，也對這個(gè)話題做了廣泛的研究，但是對于這些人格特征的重要性，有理智的人有可能產(chǎn)生不同意見，因?yàn)樗鼈兣c交易成功有關(guān)。研究并不是結(jié)論性的，事實(shí)上，它往往是矛盾的。

例如，關(guān)于直覺在交易中的重要性的研究是全面的。其中大部分使用小規(guī)模樣本的實(shí)驗(yàn)來得出一般但不具說服力的結(jié)論。其中一些研究使用的方法我覺得沒有新意。關(guān)于"交易中的直覺"的研究參差不齊，這一事實(shí)可能會告訴你一些關(guān)于直覺的相對重要性。與所有研究都認(rèn)為至關(guān)重要的理性思維不同，直覺并不明顯是交易成功的重要組成部分。

事實(shí)上，依賴你的直覺往往是有害的。直覺可以是在潛意識層面處理的數(shù)據(jù)和模式的匯總，從而得出有用的結(jié)論，也可以是一堆馬虎的啟發(fā)式思維和情緒，產(chǎn)生有偏見的、非理性的決定。

在各種交易大廳工作多年，并研究了關(guān)于交易者成功和失敗的研究，以下是我對頂尖交易者的理想特征的最佳估計(jì)。

你的分?jǐn)?shù)與頂尖交易者的分?jǐn)?shù)匹配程度如何？你的分?jǐn)?shù)在哪里有分歧？這種分歧是讓你擔(dān)心還是很有意義？有些分歧可能是令人擔(dān)憂的，有些可能只是確定你是如何獨(dú)特的。記住，這是一個(gè)思想實(shí)驗(yàn)，而不是一個(gè)數(shù)學(xué)問題。

每個(gè)特征在后面會有更充分的討論，所以我不會在這里花很多時(shí)間來解釋它們。我只給你足夠的時(shí)間來滿足你的好奇心，因?yàn)槲铱隙銓ξ业膸讉€(gè)答案感到奇怪。

A：尋求風(fēng)險(xiǎn)是交易的天性，但過多會導(dǎo)致魯莽和毀滅。

B: 自信是好事，但過度自信是氪石。

C："強(qiáng)勢的觀點(diǎn)，弱勢的堅(jiān)持"。如果你不知道這個(gè)概念，不要擔(dān)心。我們會在第五章中介紹。

D：你需要為自己思考，但不要反射性地去反對人群。群眾的正確性比許多逆向思維者預(yù)期的要多，而且時(shí)間要長。

E: 理性的、高質(zhì)量的思考是頂尖交易者的首要特征。

F：交易是有壓力的。你能承受嗎？

G：自我控制和意志力是關(guān)鍵。制定規(guī)則很容易。堅(jiān)守這些規(guī)則是很難的。

H: 交易是一個(gè)充滿估計(jì)概率、隱藏?cái)?shù)學(xué)和不完全信息的定量游戲。數(shù)學(xué)和統(tǒng)計(jì)知識是一個(gè)巨大的優(yōu)勢。

I: 交易是困難的。在一個(gè)即使是專業(yè)交易員有時(shí)也會偷懶的世界里，簡單地做工作是一個(gè)很大的優(yōu)勢。

J：對交易的熱情是引領(lǐng)你走向成功的動(dòng)力：而不是對金錢的熱情。交易太難了，太艱苦了，不能只為錢而做。

K: 邏輯在大多數(shù)時(shí)候勝過直覺。

L: 連敗和大虧損是很痛苦的。當(dāng)你不可避免地遇到困難時(shí)，積極的態(tài)度有助于你反彈。當(dāng)市場不可避免地不合作時(shí)，消極的態(tài)度會把你拉入一個(gè)下行的漩渦。

M: 好的交易者似乎比壞的交易者更幸運(yùn)。嗯。

N：交易是一場馬拉松。你需要耐力來繼續(xù)跑。

O: 市場中的一個(gè)優(yōu)勢是看世界的方式與別人不同。但如果你非常有創(chuàng)造力，你可能會發(fā)現(xiàn)，交易并不是這種創(chuàng)造力的一個(gè)很好的出口。

P：交易之神并沒有把市場推到你面前。你越是相信你能掌控自己的生活，你的交易成功幾率就越大。

Q：交易員需要果斷，但極端的果斷可能與沖動(dòng)接壤，這可能導(dǎo)致過度自信和過度交易。

R：適應(yīng)或死亡。市場總是在變化。你能跟上嗎？

S：在區(qū)域內(nèi)交易需要專注。但你也需要有能力進(jìn)行多任務(wù)處理。在交易中通常不可能有單一的注意力，因?yàn)槟惚仨氃诟鞣N市場、閱讀研究報(bào)告、監(jiān)測Twitter和實(shí)際交易活動(dòng)之間切換。

T: 好奇心刺激了學(xué)習(xí)。學(xué)習(xí)使你的知識更豐富。卓越的知識是一種優(yōu)勢。

U: 一個(gè)有條理的交易員有一個(gè)清晰的過程。他收集數(shù)據(jù)并有條不紊地處理交易任務(wù)。這是件好事！

V：沒有什么比經(jīng)驗(yàn)更重要。如果你從不犯同樣的錯(cuò)誤兩次，20年后你就不會犯很多錯(cuò)誤。

W: 情緒在交易中沒有好壞之分。各種情緒類型的人都可以在金融領(lǐng)域取得成功。也就是說，情緒和非理性行為往往是相伴而生的，所以如果你很情緒化，你也需要有異常的自我意識。

X：擁有一個(gè)關(guān)系網(wǎng)有一些好處，但一個(gè)交易員可以很容易地完全靠自己的力量取得成功。

Y：大量的研究表明，女性在交易方面的表現(xiàn)比男性好。這主要是因?yàn)槟行砸蜻^度自信而比女性更多交易。

Z：外向型和內(nèi)向型的人可能有不同的風(fēng)格，但在交易方面沒有誰更好或更差。

你在測驗(yàn)中的分?jǐn)?shù)應(yīng)該使你向自我認(rèn)識邁進(jìn)一小步，或許是中等規(guī)模。自知之明來自于經(jīng)驗(yàn)和數(shù)據(jù)，但它也可以來自于集中反省。

請記住，你可能對你的自我評估過于自信。無論你給自己的成績?nèi)绾?，相對于現(xiàn)實(shí)來說可能有些夸大，因?yàn)槿祟悗缀蹩偸歉吖雷约?。例如，在?016年進(jìn)行的一項(xiàng)調(diào)查中（見圖1.1），70%的交易員說他們比平均水平好，而只有5%的人評價(jià)自己比平均水平差。這是不可能的！你基本上肯定沒有你認(rèn)為的那么好。

男人特別容易過度自信。但是，即使你在這個(gè)測驗(yàn)中的每一個(gè)積極變量上都高估了自己，你在各種特質(zhì)之間做出的相對區(qū)分（而不是你分配的絕對數(shù)字）才是最重要的事情。這將揭示你的優(yōu)勢，暴露一些弱點(diǎn)，并幫助你找到持續(xù)改進(jìn)的途徑。

交易的嚴(yán)酷現(xiàn)實(shí)是，要想成功是非常困難的（但不是不可能?。Ｈ绻阋呀?jīng)做了一段時(shí)間的交易，你對交易所帶來的巨大挑戰(zhàn)有很好的認(rèn)識。如果你是新來的，我想讓你對成功率有一個(gè)現(xiàn)實(shí)的看法。

交易的成功只可能發(fā)生在一小部分人身上，但這些人得到的回報(bào)是令人難以置信的冒險(xiǎn)和非同尋常的財(cái)務(wù)上升空間。在這個(gè)世界上，一個(gè)目標(biāo)越有價(jià)值，越有利可圖，實(shí)現(xiàn)這個(gè)目標(biāo)就可能越困難。交易當(dāng)然符合這種關(guān)系。它是一項(xiàng)難度極高但回報(bào)潛力巨大的業(yè)務(wù)。

現(xiàn)在你已經(jīng)花了幾分鐘時(shí)間思考你的交易員個(gè)性，讓我們進(jìn)入第二章，看看實(shí)現(xiàn)持續(xù)的交易成功有多難。