- 01 - 前言 各位小伙伴們，大家好呀！ 通過之前的學(xué)習(xí)，我們知道了金融資產(chǎn)應(yīng)按照業(yè)務(wù)模式和合同現(xiàn)金流特征這兩個標(biāo)準(zhǔn)進(jìn)行分類。 業(yè)務(wù)模式分為三類： ① 收取合同現(xiàn)金流量； ② 出售金融資產(chǎn)； ③ 兩者兼有。
合同現(xiàn)金流特征一共兩種： ① 符合基本借貸安排； ② 不符合基本借貸安排。 通過兩次判斷，我們就可以完成金融資產(chǎn)的分類。
- 02 - 分成幾類 3X2，一共能配對出6種不同的組合，其中 符合基本借貸安排+收取合同現(xiàn)金流= 第一類，以攤余成本計量的金融資產(chǎn)
符合基本借貸安排+兩者兼有= 第二類，以公允價值計量且其變動計入其他綜合收益的金融資產(chǎn) 其他的全部歸為一類 第三類，以公允價值計量且其變動計入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn) 是的，金融資產(chǎn)的分類就是這么的簡單。 三句話就完事了！ 那準(zhǔn)則里，這幅復(fù)雜的流程圖又是怎么一回事呢？ 我們會發(fā)現(xiàn)，按照這個決策樹的邏輯，在得到最終的三分類之前，準(zhǔn)則已經(jīng)對金融資產(chǎn)進(jìn)行了一次預(yù)分類。分別是，債務(wù)工具投資、權(quán)益工具投資、衍生工具投資。阿黃為了更好地規(guī)劃養(yǎng)雞場的后續(xù)安排，預(yù)先將雞分成了公雞、母雞和雞蛋。
同理，預(yù)先把金融資產(chǎn)分成這三大類，為我們提供了一個梳理頭緒的路徑。而準(zhǔn)則之所以將金融資產(chǎn)分成了這三類，也不是隨隨便便拍腦袋決定的。這里我們先挖一個坑，后續(xù)聊到金融負(fù)債與權(quán)益工具的時候再揭曉。今天這篇文章，我們結(jié)合最底層的判斷邏輯，來梳理一遍這個決策樹。我們對底層知識架構(gòu)的理解深度，將決定所能達(dá)到頂層的高度。溫馨提示：在閱讀后續(xù)的內(nèi)容之前，建議小伙伴們先瞅一眼下面這個養(yǎng)雞的故事。
由于杠桿會導(dǎo)致合同現(xiàn)金流量的變動性增加，這不符合利息的經(jīng)濟(jì)特征。因此，此類合同不符合本金加利息的合同現(xiàn)金流量特征。這類資產(chǎn)對應(yīng)養(yǎng)雞故事的皮蛋
權(quán)益工具投資，就是我們常說的股權(quán)（股票）但是這種分紅往往與企業(yè)的經(jīng)營情況掛鉤，它并不“純粹”。所以，無論是從本金還是利息的角度來看，它都不符合本金加利息的合同現(xiàn)金流量特征。很顯然，權(quán)益工具投資也應(yīng)全部分類為第三類。
但是，準(zhǔn)則給了這類資產(chǎn)一個特權(quán)——人為指定。在初始確認(rèn)時，企業(yè)可以將非交易性權(quán)益工具投資指定為以公允價值計量且其變動計入其他綜合收益的金融資產(chǎn)① 指定這件事只能發(fā)生在初始確認(rèn)時。② 這項權(quán)益工具投資必須是“非交易性的”。換句話說，就是持有這項金融資產(chǎn)不是為了短期出售的，而是長期持有的。但是，又不是只有“長期”就夠了的，而要從“持有目的”這一角度進(jìn)行判斷。在實務(wù)中，這類資產(chǎn)一般是指持股比例較小的“戰(zhàn)略投資”。因為持股比例再大一些可能就變成長期股權(quán)投資了，那就不歸我們金融工具準(zhǔn)則管了。企業(yè)持有這類資產(chǎn)，往往是為了經(jīng)營上的協(xié)同，不太關(guān)心資產(chǎn)本身的價值變化。所以，準(zhǔn)則給了這類資產(chǎn)一個小特權(quán)。雖然你無法通過現(xiàn)金流量測試，還是讓你破格進(jìn)入了原本不屬于你的圈子，那自然也是有代價的這里再挖一個坑，我們聊到金融資產(chǎn)的后續(xù)計量時再揭曉。 這類資產(chǎn)對應(yīng)養(yǎng)雞故事里的公雞買入公雞，一般是打算養(yǎng)肥了作為肉雞進(jìn)行出售。但是有一些“天賦異稟”的公雞可以人為指定為種雞，但是這種指定一經(jīng)做出不能改變。
債務(wù)工具投資是這三類中最復(fù)雜的，常見的包括債券、應(yīng)收票據(jù)、應(yīng)收賬款等。
首先，通不過現(xiàn)金流量測試的那一部分，仍然是先丟到第三類去。
符合的，才進(jìn)入到業(yè)務(wù)模式的討論。三類業(yè)務(wù)模式，正好對應(yīng)三類金融資產(chǎn)。這類資產(chǎn)，企業(yè)最關(guān)心的就是能否按時收利息收本金，不太關(guān)心外面的花花世界。在記賬方面，最關(guān)注的自然是人家到底還欠我們多少錢。到了對方該付利息的時候，在賬上添上一筆；當(dāng)人家支付了利息或者歸還了本金，我們就給他減少一筆。這類資產(chǎn)，企業(yè)最關(guān)心的就是市場行情，也就是資產(chǎn)本身的公允價值。在記賬方面，關(guān)注點就應(yīng)該落在資產(chǎn)的價值以及持有盈虧上了。資產(chǎn)價值的變動體現(xiàn)在資產(chǎn)負(fù)債表，盈虧的變動體現(xiàn)在利潤表。這種記賬方式就叫做“以公允價值計量且其變動計入當(dāng)期損益”這類資產(chǎn)，企業(yè)既關(guān)心人家欠了自己多少錢，還在乎自己的這張欠條值多少錢。平時先按照攤余成本計量，到了期末（報告日）再按資產(chǎn)的公允價值進(jìn)行調(diào)整。而攤余成本與公允價值的差額，就計入到其他綜合收益。這可謂一舉兩得 這種記賬方式就叫做“以公允價值計量且其變動計入其他綜合收益” 這類資產(chǎn)對應(yīng)養(yǎng)雞故事里的母雞 另外，債務(wù)工具投資這類資產(chǎn)還有一個消除會計錯配的問題。 這個我們暫時不去管它，至少在金融資產(chǎn)分類的舞臺上，它不是主角。
最后，我用一張重新繪制的決策樹，來總結(jié)一下本文的全部內(nèi)容。
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