$隆基綠能(SH601012)$  發(fā)力綠氫，“雙碳”遠景“終極目標”的氫能產(chǎn)業(yè)發(fā)展備受市場關注。近日，上海市發(fā)改委也印發(fā)氫能產(chǎn)業(yè)高質(zhì)量發(fā)展的若干政策，周五氫能股領漲。

北京、浙江、廣東等地紛紛出臺氫能產(chǎn)業(yè)規(guī)劃。目前超過三分之一的中央企業(yè)已經(jīng)在制定包括制氫、儲氫、加氫、用氫等全產(chǎn)業(yè)鏈布局，取得了一批技術(shù)研發(fā)和示范應用成果。

上游制氫環(huán)節(jié)來說，主要包括4種技術(shù)路徑，分別為電解水制氫、化石燃料制氫、工業(yè)尾氣制氫以及其他方式制氫?；茉粗茪涞奶寂欧藕芨?、成本低廉，為現(xiàn)階段主流。可再生能源電解水制氫過程中幾乎不存在碳排放，未來的方向。電解水制氫共有4種不同方式，目前已經(jīng)實現(xiàn)商業(yè)化的是堿性電解水制氫和質(zhì)子交換膜PEM電解水制氫。

綠氫成本是決定電解水制氫市場空間的關鍵變量，質(zhì)子交換膜和鉑電極催化劑等關鍵組件成本較高，導致PEM電解槽制造成本較高，為相同規(guī)模堿性電解槽的3～5倍。相比PEM電解槽結(jié)構(gòu)，堿性電解槽結(jié)構(gòu)簡單、成本低，單臺產(chǎn)氫量高。

公開數(shù)據(jù)顯示，目前全國電解槽制造總產(chǎn)能低于5GW。到2030年100GW可再生能源制氫電解槽的裝機需求，提供了良好的市場空間。

上市公司綠氫股：

光伏龍頭企業(yè)中，隆基綠能（601012.SH）、陽光電源（300274.SZ）等均在2021年成立相關氫能子公司。

光伏龍頭股隆基綠能創(chuàng)始人李振國親自帶隊，于2021年成立子公司隆基氫能布局氫能。當年10月，隆基氫能的首臺堿性水電解槽正式下線。半年報顯示，無錫氫能一期500MW產(chǎn)能項目，工程進度已達83%，項目預計投入1.82億元。

光伏逆變器龍頭陽光電源同樣是在2021年入局氫能，公司此前曾與大連化物所共同成立“PEM電解制氫技術(shù)聯(lián)合實驗室”，研制大功率PEM電解制氫裝備。半年報顯示，陽光電源GW級制氫設備工廠已經(jīng)順利投入生產(chǎn)運營；國內(nèi)首套IGBT大功率制氫電源完成發(fā)貨；200標方PEM制氫系統(tǒng)產(chǎn)品成功交付至寧夏客戶所在項目地。公司已擁有堿水電解制氫系統(tǒng)技術(shù)（ALK）和質(zhì)子交換膜（PEM）純水電解制氫系統(tǒng)技術(shù)兩種技術(shù)路線，以及配套的MW級專用制氫整流電源、智慧氫能管理系統(tǒng)。報告期內(nèi)，公司綠電制氫系統(tǒng)在吉林、寧夏、內(nèi)蒙等多地光伏、風電制氫項目中得到應用。

寶豐能源（600989.SH）的半年報顯示，報告期內(nèi)，公司第一批30臺電解水制氫設備已投運。采用高效堿性電解槽制氫設備，設備投資額共計3.27億元。

昇輝科技（300423.SZ）旗下廣東盛氫制氫設備有限公司100標方堿水制氫設備產(chǎn)品成功下線。選用了第三代高性能復合隔膜，最高電流密度能達到每平方米3000安培水平，可高于目前常規(guī)電解槽的30%水平，直流能耗將低于標準立方米氫氣4.3千瓦時。

美錦能源（000723.SZ）通過全資子公司美錦美和與青島嘉創(chuàng)投資PEM制氫設備企業(yè)山東賽克賽斯氫能源有限公司（下稱“賽克賽斯”）。賽克賽斯是目前國內(nèi)極少數(shù)可以提供兆瓦級PEM電解水制氫系統(tǒng)的制造商。參股子公司鴻基創(chuàng)能科技（佛山）有限公司高性能膜電極及PEM電解水制氫項目已投產(chǎn)。該投產(chǎn)項目有燃料電池膜電極年產(chǎn)能高達500萬片、電解水制氫CCM卷對卷生產(chǎn)線乃國內(nèi)首條、設備全國產(chǎn)化且制造工藝進一步升級等幾大特點。

吉電股份（000875.SZ）依托國家電投集團氫能技術(shù)優(yōu)勢，在制氫、氫能應用及加氫基礎設施方面均在分期分批建設，中韓示范區(qū)“可再生能源+PEM制氫+加氫”一體化創(chuàng)新示范項目正在推進，爭取盡早投入運營。

6月30日，上海治臻新能源股份有限公司準備科創(chuàng)板IPO招股書，擬募集12.21億元。公司將利用金屬雙極板設計與制造的技術(shù)優(yōu)勢，深耕PEM電解槽用雙極板。

中汽協(xié)數(shù)據(jù)顯示，今年1~7月，國內(nèi)燃料電池汽車產(chǎn)銷分別只有2094輛和1633輛，現(xiàn)在絕大部分氫燃料電池汽車企業(yè)仍處于虧損狀態(tài)。據(jù)第一財經(jīng)報道。

另外，

$動力新科(SH600841)$  即原來的上柴股份。$鴻達興業(yè)(SZ002002)$  傾力投資氫能產(chǎn)業(yè)