【事件回顧】2021年，我國(guó)天然氣消費(fèi)經(jīng)歷2020年新冠疫情導(dǎo)致的市場(chǎng)低速增長(zhǎng)后強(qiáng)勁反彈。全年天然氣絕對(duì)消費(fèi)量3564億立方米，同比增長(zhǎng)12.4%，增量為392億立方米，僅次于2018年，在近十年中增量第二,占一次能源消費(fèi)總量的9.1%。從消費(fèi)結(jié)構(gòu)看，城鎮(zhèn)燃?xì)庹急?9%，工業(yè)燃料占比36%，發(fā)電用氣占比17%，化工用氣占比8%。增幅最大的部門是城鎮(zhèn)燃?xì)猓龇鶠?5.0%，增量為179億立方米，其次為燃?xì)怆姀S，增幅為13.5%，增量為73億立方米。分省看，廣東省用氣量350億立方米，凈增58億立方米，超過(guò)江蘇省313億立方米的用氣量，成為我國(guó)用氣量最大的省份。

【點(diǎn)評(píng)與研判】2021年天然氣消費(fèi)總體旺盛，城鎮(zhèn)燃?xì)狻l(fā)電和工業(yè)燃料均保持較大幅度增長(zhǎng)。其中：城鎮(zhèn)燃?xì)獯蠓鲩L(zhǎng)的主要原因是煤改氣工程的持續(xù)推進(jìn)。據(jù)統(tǒng)計(jì)，2020年約400萬(wàn)居民用戶和2021年約200余萬(wàn)居民用戶的煤改氣奠定了城鎮(zhèn)燃?xì)庠隽康幕A(chǔ)。同時(shí)，居民煤改氣帶動(dòng)公服和商業(yè)用戶消費(fèi)量的同步增長(zhǎng)；發(fā)電用氣方面，受煤電緊缺影響，8月以來(lái)，雙碳背景下的燃?xì)獍l(fā)電需求在華東、華南增加較為旺盛，電廠開(kāi)工率與總裝機(jī)容量均較去年有一定程度的提升；就工業(yè)用氣來(lái)看，雖然天然氣價(jià)格有一定程度的上升，但在經(jīng)濟(jì)恢復(fù)增長(zhǎng)推動(dòng)下，企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)進(jìn)入常態(tài)化，用氣量快速增長(zhǎng)，尤其是上半年同比、環(huán)比均出現(xiàn)大幅上漲。

需要指出的是，2021年天然氣消費(fèi)市場(chǎng)的一個(gè)顯著特點(diǎn)是“淡季不淡、旺季不旺”，不均勻系數(shù)有所趨緩，最高月系數(shù)為1.29，最低月系數(shù)為0.87，高低月系數(shù)差值為0.42，在近7年中系數(shù)差值最低，用氣波動(dòng)性最小，其原因是淡季的4月至6月份，天然氣處于緊平衡狀態(tài)，國(guó)內(nèi)LNG進(jìn)口量維持在20%至30%的同比增長(zhǎng)水平，呈現(xiàn)出“淡季不淡”的現(xiàn)象；由于預(yù)期2021～2022年是寒冬，國(guó)內(nèi)相關(guān)提前備貨，但步入傳統(tǒng)旺季時(shí)節(jié)，受經(jīng)濟(jì)放緩、價(jià)格高位、國(guó)際貿(mào)易回落、氣溫偏高等因素影響，天然氣需求提振不足，供應(yīng)相對(duì)寬松。

【事件回顧】2021年，國(guó)際能源市場(chǎng)價(jià)格跌宕起伏，尤其是歐美地區(qū)總體處于大幅上升態(tài)勢(shì)。具體到天然氣價(jià)格來(lái)看，美國(guó)HH價(jià)格上漲了180%以上，亞洲基準(zhǔn)價(jià)JKM最高漲至46美元/ MMBtu，同比上漲超過(guò)500％,歐洲天然氣價(jià)格漲幅更為驚人，7月份較2020年5月份上漲超過(guò)1000%。相較于歐美，2021年我國(guó)進(jìn)口天然氣價(jià)格呈現(xiàn)平穩(wěn)態(tài)勢(shì)，雖然進(jìn)口LNG現(xiàn)貨一度沖到37美元/ MMBtu的歷史高位，但由于長(zhǎng)協(xié)在進(jìn)口中占比近70%，全年均價(jià)僅為10.5美元/MMBtu，比2020年的6.8美元/MMBtu上漲54.4%,比2019年的9.2美元/MMBtu僅上漲14.1%。其中：全年管道氣進(jìn)口月度價(jià)格大部分時(shí)間低于往年，均價(jià)5.5美元/MMBtu，而2020年均價(jià)為5.9美元/MMBtu，2019年均價(jià)是7.3美元/MMBtu；進(jìn)口LNG受到現(xiàn)貨價(jià)格的影響比較大。特別是進(jìn)入采暖季，由于為了保供一些企業(yè)積極進(jìn)口高價(jià)LNG現(xiàn)貨，在12月下旬我國(guó)進(jìn)口的LNG平均價(jià)格高達(dá)4元/立方米。總體來(lái)看，在國(guó)際天然氣價(jià)格大幅波動(dòng)下，我國(guó)進(jìn)口天然氣價(jià)格平穩(wěn)。雖然全年消費(fèi)增量近400億立方米，但即使沒(méi)有調(diào)整門站價(jià)和管輸費(fèi)，終端用戶價(jià)也只是個(gè)別省份實(shí)施購(gòu)進(jìn)的LNG高進(jìn)高出、低進(jìn)低出（但居民用氣價(jià)格仍按政府明確規(guī)定的價(jià)格執(zhí)行），全國(guó)天然氣各環(huán)節(jié)價(jià)格總體平穩(wěn)。

【點(diǎn)評(píng)與研判】2021年，從價(jià)格運(yùn)行看，國(guó)內(nèi)市場(chǎng)天然氣價(jià)格基本穩(wěn)定，用氣高峰期甚至同比下降，遠(yuǎn)低于全球市場(chǎng)氣價(jià)水平。國(guó)內(nèi)天然氣價(jià)格保持穩(wěn)定的關(guān)鍵是國(guó)家政策的實(shí)施效果有力。一方面加大國(guó)產(chǎn)氣勘探開(kāi)發(fā)力度，增儲(chǔ)上產(chǎn)。2018年，國(guó)務(wù)院發(fā)布“關(guān)于促進(jìn)天然氣協(xié)調(diào)穩(wěn)定發(fā)展的若干意見(jiàn)”（國(guó)發(fā)〔2018〕31號(hào)），提出“加強(qiáng)產(chǎn)供儲(chǔ)銷體系建設(shè)，促進(jìn)天然氣供需動(dòng)態(tài)平衡”，其后的2019年，在國(guó)家發(fā)改委、國(guó)家能源局要求下，三大石油公司針對(duì)資源狀況增大年度產(chǎn)量目標(biāo)和資本支出，并分別制定了一份專屬的“七年行動(dòng)計(jì)劃”，大力提升勘探開(kāi)發(fā)力度，以頁(yè)巖氣等非常規(guī)資源為重點(diǎn)，推動(dòng)國(guó)內(nèi)天然氣增儲(chǔ)上產(chǎn)，夯實(shí)國(guó)內(nèi)資源保供的基礎(chǔ)。2021年，全國(guó)生產(chǎn)天然氣2053億立方米，比上年增長(zhǎng)8.2%，比2019年增長(zhǎng)18.8%，兩年平均增長(zhǎng)9.0%；另一方面提前預(yù)判，作足儲(chǔ)備。2021年二季度到三季度，國(guó)內(nèi)LNG市場(chǎng)價(jià)格上漲，一方面抑制了國(guó)內(nèi)需求的增長(zhǎng)幅度，另一方面加劇了業(yè)內(nèi)對(duì)冬季行情的擔(dān)憂。為此，政府督促國(guó)內(nèi)上游企業(yè)提早展開(kāi)資源儲(chǔ)備，10月底就落實(shí)供暖季保供資源量1744億立方米，較2020年1427億立方米增加了兩成。當(dāng)然，沒(méi)有出現(xiàn)預(yù)期中的極寒天氣也是客觀因素。2021年12月底，國(guó)內(nèi)出現(xiàn)了一輪寒潮天然氣，華北地區(qū)的最低氣溫為零下10度左右。這在“寒冷程度登記表”中僅屬于四級(jí)“大寒”天氣。第三方面，全國(guó)各地主管部門對(duì)穩(wěn)定價(jià)格工作高度重視。即時(shí)有效對(duì)天然氣市場(chǎng)價(jià)格進(jìn)行監(jiān)控，對(duì)終端價(jià)格預(yù)測(cè)預(yù)警，居民生活等民生用氣價(jià)格保持穩(wěn)定。

【事件回顧】2021年，中海油扎實(shí)推進(jìn)“油氣增儲(chǔ)上產(chǎn)攻堅(jiān)工程”，全年有三個(gè)天然氣重大油氣發(fā)現(xiàn)：一是惠州26-6油氣田探明地質(zhì)儲(chǔ)量為5000萬(wàn)立方米油當(dāng)量，標(biāo)志著我國(guó)珠江口盆地再獲重大油氣發(fā)現(xiàn)，二是渤中13-2油氣田，探明地質(zhì)儲(chǔ)量?jī)|噸級(jí)油氣當(dāng)量，進(jìn)一步夯實(shí)了我國(guó)海上油氣資源儲(chǔ)量基礎(chǔ)，三是在山西臨興氣田探明地質(zhì)儲(chǔ)量超1010億立方米，在陸上成功發(fā)現(xiàn)千億方大氣田。與此同時(shí)，中海油“深海一號(hào)”氣田于2021年6月25日投產(chǎn)，當(dāng)年氣田已進(jìn)入產(chǎn)量峰值開(kāi)發(fā)水平?！吧詈Ｒ惶?hào)”大氣田于2014年勘探發(fā)現(xiàn)，距海南省三亞市150千米，天然氣探明地質(zhì)儲(chǔ)量超千億立方米，最大水深超過(guò)1500米，最大井深達(dá)4000米以上，是我國(guó)迄今為止自主發(fā)現(xiàn)的水深最深、勘探開(kāi)發(fā)難度最大的海上超深水氣田。

【點(diǎn)評(píng)與研判】2019年我國(guó)開(kāi)始實(shí)施“國(guó)內(nèi)油氣勘探開(kāi)發(fā)七年行動(dòng)計(jì)劃”，將海洋油氣勘探開(kāi)發(fā)列為重點(diǎn)之一，力爭(zhēng)把南海北部、東海盆地建成天然氣增儲(chǔ)上產(chǎn)的重點(diǎn)地區(qū)，到2035年前形成南海北部、東海海域兩個(gè)萬(wàn)億立方米增儲(chǔ)區(qū)。2021年中海油海上油氣勘探重大發(fā)現(xiàn)進(jìn)一步夯實(shí)了海上油氣資源儲(chǔ)量基礎(chǔ)，對(duì)海上油氣田穩(wěn)產(chǎn)上產(chǎn)，助力國(guó)家“雙碳”目標(biāo)早日實(shí)現(xiàn)，保障國(guó)家能源安全具有重要意義。

多年來(lái)，受制于技術(shù)制約，我國(guó)深海油氣勘探開(kāi)發(fā)進(jìn)展不大?！吧詈Ｒ惶?hào)”大氣田的成功達(dá)產(chǎn)，標(biāo)志著我國(guó)海上油氣工業(yè)已經(jīng)獨(dú)立掌握了超深水氣田的生產(chǎn)運(yùn)維的完整技術(shù)體系，必將加快推動(dòng)我國(guó)深水油氣田的勘探開(kāi)發(fā)，切實(shí)維護(hù)國(guó)家海洋油氣資源。同時(shí)，“深海一號(hào)”大氣田高峰年產(chǎn)氣量將超30億立方米，可滿足粵港澳大灣區(qū)四分之一的民生用氣需求，成為供給粵港澳大灣區(qū)和海南自貿(mào)港清潔能源的主力氣田之一，使南海天然氣供應(yīng)能力提升到每年130億立方米以上。此外，“深海一號(hào)”氣田將帶動(dòng)周邊陵水25-1等新的深水氣田開(kāi)發(fā)，形成氣田群，為南部沿海區(qū)域天然氣供應(yīng)安全，提升“南氣北送”能力增加支撐氣源。

【事件回顧】據(jù)初步統(tǒng)計(jì)，2021年我國(guó)在營(yíng)22個(gè)LNG接收站共進(jìn)口LNG約7805萬(wàn)噸，同比增加1262萬(wàn)噸，增幅19.3%，超過(guò)日本進(jìn)口量300萬(wàn)噸，成為全球第一大LNG進(jìn)口國(guó)。同時(shí)，我國(guó)LNG接收站建設(shè)熱情不減，在建、擬建LNG接收站22個(gè)。初步測(cè)算，2035年LNG接卸能力可達(dá)2.8億噸/年左右。此外，2021年各類LNG進(jìn)口商積極尋求貨源，也使得2021年成為我國(guó)簽署長(zhǎng)貿(mào)LNG合同量最大的一年。據(jù)不完全統(tǒng)計(jì)，2021年簽署長(zhǎng)貿(mào)LNG合同量將近2000萬(wàn)噸（表1）。除中石化、中海油外，其他非油企業(yè)簽署的合同量超過(guò)460萬(wàn)噸。  

【點(diǎn)評(píng)與研判】近年來(lái)，我國(guó)進(jìn)口LNG占總進(jìn)口量的比重逐漸提升，2021年進(jìn)口LNG占總進(jìn)口量達(dá)64.5%，占我國(guó)總消費(fèi)量達(dá)到30.5%，LNG成為我國(guó)多氣源供應(yīng)的重要形式。從長(zhǎng)期來(lái)看，由于國(guó)產(chǎn)氣增量有限，加之進(jìn)口管道氣渠道和數(shù)量基本穩(wěn)定，進(jìn)口LNG將是滿足國(guó)內(nèi)需求的主要方式。擴(kuò)大LNG進(jìn)口要重視兩個(gè)方面的問(wèn)題：一是從哪里進(jìn)口，也就是資源在哪里，二是合理選擇未來(lái)進(jìn)口LNG定價(jià)機(jī)制，以克服現(xiàn)有大部分進(jìn)口合同價(jià)格高，國(guó)內(nèi)客戶難以承受的問(wèn)題。根據(jù)研究機(jī)構(gòu)資料來(lái)看，目前LNG出口國(guó)仍是長(zhǎng)期資源供應(yīng)的主力，如美國(guó)未來(lái)幾年有可能問(wèn)鼎全球LNG出口第一位，預(yù)計(jì)五年內(nèi)LNG出口能力將近1億噸?？ㄋ?027年出口能力上升到1.26億噸，極有可能與美國(guó)爭(zhēng)奪出口LNG第一的地位。此外，俄羅斯、加拿大、伊朗、中亞經(jīng)合組織國(guó)家都有出口LNG的龐大規(guī)劃。就LNG進(jìn)口定價(jià)機(jī)制的合理選擇，建議相關(guān)進(jìn)口商注意把握以下三個(gè)方面：首先，未來(lái)新簽長(zhǎng)協(xié)可以考慮與Brent價(jià)格掛鉤，避免運(yùn)力緊張和原油溢價(jià)導(dǎo)致的進(jìn)口成本增加。其次，積極嘗試氣-氣競(jìng)爭(zhēng)或者多種指數(shù)混合定價(jià)的價(jià)格機(jī)制，降低國(guó)際油價(jià)波動(dòng)帶來(lái)的貿(mào)易價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)。第三，在對(duì)未來(lái)全球LNG市場(chǎng)合理預(yù)測(cè)的基礎(chǔ)上，選擇一種S曲線以規(guī)避市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)。

【事件回顧】2021年3月31日，國(guó)家管網(wǎng)集團(tuán)正式接管原中國(guó)石油昆侖能源下屬北京天然氣管道有限公司和大連液化天然氣有限公司股權(quán)。按照雙方簽署的股權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議約定，本次國(guó)家管網(wǎng)集團(tuán)收購(gòu)北京管道公司60%股權(quán)、大連LNG公司75%股權(quán)的基礎(chǔ)交易對(duì)價(jià)為408.86億元，全部由國(guó)家管網(wǎng)集團(tuán)以現(xiàn)金方式支付。交易完成后，昆侖能源將不再持有標(biāo)的資產(chǎn)任何股權(quán)。這一資產(chǎn)交易的完成標(biāo)志著我國(guó)油氣體制改革的關(guān)鍵一步——油氣主干管網(wǎng)資產(chǎn)整合已全面完成，實(shí)現(xiàn)了全部油氣主干管網(wǎng)并網(wǎng)運(yùn)行。至此，一個(gè)運(yùn)營(yíng)油氣管道達(dá)9.2萬(wàn)千米，包括5座儲(chǔ)氣庫(kù)（有效工作氣量98億立方米），7座沿海LNG接收站（年周轉(zhuǎn)能力為3064萬(wàn)噸），資產(chǎn)規(guī)模近8000億元的國(guó)家管網(wǎng)集團(tuán)總體框架初步形成。

【點(diǎn)評(píng)與研判】隨著國(guó)家管網(wǎng)集團(tuán)資產(chǎn)重組交易初步完成，進(jìn)一步推動(dòng)了“X+1+X”油氣市場(chǎng)體系形成，我國(guó)油氣體制將更加凸顯市場(chǎng)在資源配置中的關(guān)鍵作用。國(guó)家管網(wǎng)集團(tuán)的全國(guó)干線油氣管網(wǎng)布局更加完善，對(duì)于進(jìn)一步打造“全國(guó)一張網(wǎng)”、提升油氣資源配置效率、保障國(guó)家能源安全具有重要意義。未來(lái)五年，國(guó)家管網(wǎng)集團(tuán)將加速構(gòu)造全國(guó)油氣管道一張網(wǎng)，提高管網(wǎng)運(yùn)行安全性；構(gòu)建多路徑，提高管網(wǎng)運(yùn)行可靠性，增強(qiáng)市場(chǎng)供應(yīng)穩(wěn)定性；同時(shí)為應(yīng)急工況提供多運(yùn)行方式，提高管網(wǎng)運(yùn)行靈活性。具體要規(guī)劃實(shí)現(xiàn)區(qū)域用氣負(fù)荷中心之間互聯(lián)的干線管道雙向輸送，直轄市和省會(huì)城市雙氣源雙通道供氣，以及百萬(wàn)人或年供氣3億立方米以上地縣級(jí)城市雙通道供氣。與此同時(shí)，國(guó)家管網(wǎng)集團(tuán)要正確處理融資與運(yùn)營(yíng)效率的挑戰(zhàn)，管道經(jīng)營(yíng)保證要實(shí)現(xiàn)8%的稅后全投資收益率目標(biāo)，政府需要加強(qiáng)對(duì)管網(wǎng)公司經(jīng)濟(jì)監(jiān)督。

【事件回顧】西氣東輸三線工程（以下簡(jiǎn)稱“西三線”）全線包括1干8支，3座儲(chǔ)氣庫(kù)和1座LNG應(yīng)急調(diào)峰站，干線、支線總長(zhǎng)度為7378千米，沿線經(jīng)過(guò)新疆、甘肅、寧夏、陜西、河南、湖北、湖南、江西、福建和廣東共10個(gè)省、自治區(qū)。繼西段（霍爾果斯－中衛(wèi)）、東段（吉安－福州）分別于2014年8月和2016年12月竣工通氣后，2021年9月，西三線中段（中衛(wèi)-吉安）開(kāi)工建設(shè)，中段全長(zhǎng)2090千米，起自寧夏中衛(wèi)，途經(jīng)寧夏、甘肅、陜西、河南、湖北、湖南、江西7省(自治區(qū))，終點(diǎn)為江西省吉安市。管道設(shè)計(jì)壓力10兆帕，設(shè)計(jì)年輸氣能力250億立方米，管徑1219毫米。全線共設(shè)置10座壓氣站，2條支干線。

【點(diǎn)評(píng)與研判】西三線中段工程的建設(shè)，是國(guó)家管網(wǎng)公司成立后新建的第一條國(guó)家基干管道，對(duì)國(guó)家管網(wǎng)公司具有重要的象征意義，可以看出未來(lái)國(guó)家管網(wǎng)公司管道建設(shè)的力度和一些動(dòng)向?？傮w上看，西三線中段建成投產(chǎn)后，將連通已建成的西段和東段，實(shí)現(xiàn)中亞國(guó)家氣源和我國(guó)西部地區(qū)的氣源同東部天然氣市場(chǎng)有效連接，進(jìn)一步完善中東部地區(qū)天然氣管網(wǎng)布局，與現(xiàn)有區(qū)域輸氣管網(wǎng)、全國(guó)主干天然氣管網(wǎng)互聯(lián)互通，暢通國(guó)內(nèi)外資源供應(yīng)雙循環(huán)渠道，提高天然氣調(diào)配供應(yīng)靈活性，為沿線地區(qū)的能源供應(yīng)、經(jīng)濟(jì)發(fā)展和環(huán)境改善提供重要保障，助力“十四五”期間構(gòu)建天然氣管網(wǎng)“五縱五橫”新格局。具體來(lái)看，西三線中段的建設(shè)突出了“靈活調(diào)配”，一是能夠極大提高西氣東輸管道系統(tǒng)的運(yùn)行可靠性，主要是指中段所包括的中衛(wèi)二站是作為西一線、二線中衛(wèi)樞紐站的備用站，也是西三線最大的智慧樞紐站，將與西一線、二線、中靖聯(lián)絡(luò)線和中貴線等多條管道互聯(lián)互通，實(shí)現(xiàn)“多點(diǎn)進(jìn)、多點(diǎn)出”的調(diào)配功能。二是助力東中部沿線省市冬季保供。河南、湖北、湖南、江西、福建和廣東是我國(guó)天然氣消費(fèi)大省，但普遍儲(chǔ)氣庫(kù)資源匱乏，西三線中段所帶來(lái)的新氣源以及與其它管道的互聯(lián)互通，將極大提高沿線省市的資源調(diào)劑。三是助力東中部沿線省市降碳目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)。中段年輸氣量約250億立方米，與用煤相比，每年可減少二氧化碳排放量7100萬(wàn)噸。

【事件回顧】2021年6月9日，國(guó)家發(fā)改委正式發(fā)布《天然氣管道運(yùn)輸價(jià)格管理辦法（暫行）》和《天然氣管道運(yùn)輸定價(jià)成本監(jiān)審辦法（暫行）》（發(fā)改價(jià)格規(guī)〔2021〕818號(hào)）（簡(jiǎn)稱新辦法），新辦法依然延續(xù)現(xiàn)行“準(zhǔn)許成本+合理收益”的管道運(yùn)輸定價(jià)方法不變，但對(duì)現(xiàn)行的天然氣管道運(yùn)輸價(jià)格管理體系進(jìn)行了適當(dāng)調(diào)整完善，與2017年管道定價(jià)管理辦法相比（簡(jiǎn)稱舊辦法），此次新辦法主要調(diào)整內(nèi)容包括七個(gè)方面：一是對(duì)現(xiàn)行運(yùn)價(jià)率按管道區(qū)域進(jìn)行了簡(jiǎn)化。以寧夏中衛(wèi)、河北永清、貴州貴陽(yáng)等管道關(guān)鍵節(jié)點(diǎn)為主要界限，將國(guó)家管網(wǎng)公司的天然氣管道分為西北、西南、東北以及中東部4個(gè)價(jià)區(qū)。二是分區(qū)域核定國(guó)家管網(wǎng)公司運(yùn)價(jià)率。三是對(duì)準(zhǔn)許收益率實(shí)行動(dòng)態(tài)調(diào)整。四是新辦法將管道折舊年限由現(xiàn)行的30年延長(zhǎng)至40年，體現(xiàn)從嚴(yán)監(jiān)管要求，有助于降低當(dāng)期運(yùn)價(jià)率，釋放改革紅利。五是對(duì)于管道周轉(zhuǎn)量的調(diào)整，新辦法是管道運(yùn)輸合同約定路徑的距離×結(jié)算氣量，而舊辦法是管道實(shí)際運(yùn)輸氣量×平均運(yùn)輸距離。六是新辦法規(guī)定國(guó)家管網(wǎng)集團(tuán)應(yīng)與所有用戶簽訂管道運(yùn)輸合同，根據(jù)國(guó)家規(guī)定運(yùn)價(jià)率以及天然氣入口與出口的路徑和距離，明確管道運(yùn)輸費(fèi)用；舊辦法沒(méi)有對(duì)簽訂合同、運(yùn)輸路徑等事宜做明確規(guī)定。七是新辦法規(guī)定管道鋪底天然氣按照原值計(jì)價(jià)，同時(shí)鋪底天然氣不計(jì)入管道定價(jià)成本，即不計(jì)提折價(jià)。

【點(diǎn)評(píng)與研判】新辦法對(duì)行業(yè)帶來(lái)兩項(xiàng)利好：一是簡(jiǎn)化了定價(jià)區(qū)，將舊辦法的15個(gè)減少到4個(gè)，這一方面適應(yīng)“全國(guó)一張網(wǎng)”的改革方向，另一方面有利于托運(yùn)商較快計(jì)算運(yùn)輸路徑。二是降低用戶管輸費(fèi)，主要是管道折舊年限的延長(zhǎng)，這與國(guó)際慣例相一致。但是，由于我國(guó)采用服務(wù)成本法計(jì)算管輸費(fèi)的時(shí)間較短，即使新辦法也有許多需改進(jìn)之處：一是新辦法對(duì)簽訂合同的要求將會(huì)對(duì)現(xiàn)行管輸費(fèi)結(jié)算方式構(gòu)成挑戰(zhàn)。從國(guó)家角度看，簽訂管道運(yùn)輸合同并明確管輸路徑不僅能規(guī)范管輸業(yè)務(wù)行為，同時(shí)也能對(duì)國(guó)家管網(wǎng)集團(tuán)形成一定約束，防止人為“繞道”等問(wèn)題。不過(guò)，簽訂管道運(yùn)輸合同并明確管輸路徑，將會(huì)對(duì)中石油等現(xiàn)行按照“節(jié)點(diǎn)法”（管輸理論流向）計(jì)算管輸路徑的管輸費(fèi)結(jié)算方式構(gòu)成挑戰(zhàn)；同時(shí)由于天然氣管道存在管容問(wèn)題，對(duì)于誰(shuí)應(yīng)該使用管輸距離最近的天然氣管輸容量等問(wèn)題，在實(shí)際運(yùn)行中可能也會(huì)存在一定爭(zhēng)議。二是管輸費(fèi)、配氣費(fèi)的準(zhǔn)許收益率仍偏高。國(guó)家發(fā)改委核定管輸價(jià)格時(shí)準(zhǔn)許收益率取8%，核定地方配氣價(jià)格時(shí)準(zhǔn)許收益率不超過(guò)7%。根據(jù)國(guó)務(wù)院2015年9月下發(fā)的《關(guān)于調(diào)整和完善固定資產(chǎn)投資項(xiàng)目資本金制度的通知》（國(guó)發(fā)〔2015〕51號(hào)），以規(guī)定管道項(xiàng)目的最低資本金比例為20%測(cè)算，管輸權(quán)益資本收益率可以高達(dá)20%左右，配氣權(quán)益資本收益率高達(dá)15%左右。天然氣管網(wǎng)輸配送與電力電網(wǎng)輸配送都屬于網(wǎng)絡(luò)型自然壟斷行業(yè)，投資和經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)類似，目前國(guó)家發(fā)改委核定電網(wǎng)輸配電價(jià)格時(shí)權(quán)益資本收益率取值約為5%，表明天然氣輸配送的準(zhǔn)許收益率明顯偏高。此外，新辦法分區(qū)域核定管道運(yùn)價(jià)率預(yù)計(jì)將會(huì)出現(xiàn)新的交叉補(bǔ)貼問(wèn)題。

【事件回顧】2021年，全國(guó)發(fā)生燃?xì)廨^大事故有7起，燃?xì)獍踩珕?wèn)題令人關(guān)注。6月13日，湖北省十堰市一處集貿(mào)市場(chǎng)發(fā)生重大燃?xì)獗ㄊ鹿剩斐?6人死亡，138人受傷，是近5年第一起燃?xì)庵卮笫鹿省?0月18日，河北邯鄲燃?xì)夤艿谰S修人員在處置天然氣泄漏時(shí)窒息死亡。10月21日，遼寧沈陽(yáng)一飯店發(fā)生天然氣泄漏爆燃。10月24日，遼寧大連一居民樓發(fā)生燃?xì)獗ā?2月18日，遼寧一家商鋪由于私自改裝天然氣裝置，導(dǎo)致天然氣發(fā)生爆炸，造成多人死傷。針對(duì)燃?xì)馐鹿暑l發(fā)的嚴(yán)峻形勢(shì)，2021年12月2日國(guó)務(wù)院安委會(huì)召開(kāi)全國(guó)城鎮(zhèn)燃?xì)獍踩挪檎蝿?dòng)員部署會(huì)議。會(huì)議強(qiáng)調(diào)，要全面排查整治燃?xì)獍踩[患，有效防范化解重大安全風(fēng)險(xiǎn)，堅(jiān)決遏制燃?xì)馐鹿识喟l(fā)勢(shì)頭，切實(shí)保障人民生命財(cái)產(chǎn)安全。

【點(diǎn)評(píng)與研判】燃?xì)馐潜Ｕ暇用袢粘Ｉ畹闹饕茉粗唬擎?zhèn)燃?xì)夤艿赖陌踩芾硎侨細(xì)庑袠I(yè)發(fā)展的重點(diǎn)工作，關(guān)系到每個(gè)用戶的生命財(cái)產(chǎn)安全。分析2021年國(guó)內(nèi)燃?xì)馐鹿识喟l(fā)的原因，主要是以下四個(gè)方面：一是安全管理意識(shí)淡薄。在城鎮(zhèn)燃?xì)夤艿腊踩芾磉^(guò)程中，一些管理人員抱有僥幸心理，沒(méi)有按照管理標(biāo)準(zhǔn)和規(guī)范落實(shí)管理職能。二是地下管道安全隱患多。在管道建設(shè)過(guò)程中，部分施工單位沒(méi)有對(duì)原有的燃?xì)夤艿啦扇∵m當(dāng)?shù)谋Ｗo(hù)措施，第三方施工損壞燃?xì)夤艿垃F(xiàn)象常見(jiàn)。三是私改現(xiàn)象仍然存在。一些燃?xì)庥脩裘つ扛难b燃?xì)夤艿?，以達(dá)到室內(nèi)裝修需求。同時(shí)，私自拆除燃?xì)獗?、燃?xì)夤艿赖痊F(xiàn)象普遍存在。四是管道應(yīng)急搶險(xiǎn)不及時(shí)。不可否認(rèn)，各有關(guān)部門都十分重視應(yīng)急預(yù)案的制定，但實(shí)際工作仍會(huì)受到各種因素影響，導(dǎo)致應(yīng)急搶險(xiǎn)效果不佳。因此，要按照國(guó)務(wù)院安委會(huì)的要求，全面加強(qiáng)城鎮(zhèn)燃?xì)夤艿腊踩芾?，重點(diǎn)是以下四個(gè)方面：一是加大安全監(jiān)管力度。相關(guān)部門必須嚴(yán)厲打擊違規(guī)建設(shè)行為，防止違規(guī)施工對(duì)燃?xì)夤艿涝斐善茐?。二是?qiáng)化巡查維護(hù)工作。包括合理配置檢查人員，按照計(jì)劃進(jìn)行安全檢查，做好燃?xì)夤艿琅涮自O(shè)施的定期維護(hù)。三是注重技術(shù)創(chuàng)新與宣傳。包括引進(jìn)新技術(shù)和新材料，提高燃?xì)夤艿腊踩芾硭剑约巴ㄟ^(guò)互聯(lián)網(wǎng)、電視、公眾號(hào)、微視頻等手段進(jìn)行安全宣傳，使廣大人民群眾充分認(rèn)識(shí)到私自改建燃?xì)夤艿赖奈：?，切?shí)保護(hù)燃?xì)夤艿?，逐步形成共同維護(hù)燃?xì)夤艿腊踩牧己蒙鐣?huì)風(fēng)氣。四是加快信息化管理系統(tǒng)建設(shè)。燃?xì)夤艿腊踩芾聿块T可以建立信息化管理服務(wù)系統(tǒng)，提高管理工作效率和質(zhì)量，切實(shí)保障燃?xì)夤艿赖陌踩\(yùn)行。

【事件回顧】近年來(lái)，燃?xì)馄髽I(yè)的意愿強(qiáng)烈，從其企業(yè)更名可見(jiàn)一斑。據(jù)公開(kāi)信息，2021年10月5日，中油港燃能源集團(tuán)控股有限公司宣布，公司更名為“百能國(guó)際能源控股有限公司“，英文名稱為”“CenturyEnergy International Holdings Limited”。2021年10月29日，中裕燃?xì)饪毓捎邢薰九稊M更名為“中裕能源控股有限公司”，英文名稱為“ZhongyuEnergy Holdings Limited”。2021年12月31日，港華燃?xì)庑?，確認(rèn)公司更名為“港華智慧能源有限公司”，英文名稱為“Towngas Smart Energy ComdivanyLimited”。關(guān)于更名的原因，上述三家企業(yè)都認(rèn)為在全球能源轉(zhuǎn)型和“雙碳“目標(biāo)下，傳統(tǒng)的燃?xì)馄髽I(yè)面臨著巨大的壓力，而關(guān)于更名后公司業(yè)務(wù)的實(shí)際發(fā)展方向，綜合三家企業(yè)的觀點(diǎn)，主要集中在四個(gè)方面：一是拓展新能源業(yè)務(wù)板塊，二是大力引入智慧能源，三是圍繞“低碳、零碳”進(jìn)行投資布局，四是將上述業(yè)務(wù)與原有天然氣業(yè)務(wù)持續(xù)發(fā)展緊密結(jié)合。在實(shí)踐上，如港華燃?xì)庑紝⑾蛑腔勰茉垂I(yè)園投資580億元，在2025年前發(fā)展200個(gè)零碳工業(yè)園區(qū)項(xiàng)目。目前，港華燃?xì)庖言谌珖?guó)21個(gè)省、自治區(qū)及直轄市布局116個(gè)智慧能源項(xiàng)目，其中包括31個(gè)零碳智慧園區(qū)項(xiàng)目。

【點(diǎn)評(píng)與研判】上述三家燃?xì)馄髽I(yè)的“更名”不僅僅是特例，還有許多燃?xì)馄髽I(yè)即使沒(méi)有更名，但在業(yè)務(wù)發(fā)展方向上已經(jīng)作出向新能源及智慧能源轉(zhuǎn)型的規(guī)劃，并付諸于行動(dòng)。從宏觀方面來(lái)看，燃?xì)馄髽I(yè)已經(jīng)把握全球能源轉(zhuǎn)型的趨勢(shì)，深入理解了我國(guó)“雙碳”目標(biāo)將帶來(lái)的能源消費(fèi)革命前景；從微觀層面或者說(shuō)是燃?xì)馄髽I(yè)面臨的挑戰(zhàn)來(lái)看，一方面來(lái)自監(jiān)管的壓力，反壟斷、價(jià)格監(jiān)管等在內(nèi)的監(jiān)管力度越來(lái)越大，原有的商業(yè)模式、盈利模式面臨著調(diào)整和轉(zhuǎn)型，另一方面來(lái)自于市場(chǎng)的壓力，城燃企業(yè)的營(yíng)收主要來(lái)自銷售收入和工程安裝收入，《關(guān)于規(guī)范城鎮(zhèn)燃?xì)夤こ贪惭b收費(fèi)的指導(dǎo)意見(jiàn)》中明確要合理確定收費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)，原則上成本利潤(rùn)率不得超過(guò)10%，同時(shí)取消城鎮(zhèn)燃?xì)夤こ贪惭b不合理收費(fèi)，至此，城市燃?xì)馄髽I(yè)的兩大主營(yíng)業(yè)務(wù)，配氣和售氣的利潤(rùn)均納入政府監(jiān)管，城燃企業(yè)盈利空間被壓縮，單純依靠傳統(tǒng)的經(jīng)營(yíng)模式將不再具備發(fā)展優(yōu)勢(shì)。

需要指出的是，燃?xì)馄髽I(yè)向綜合能源服務(wù)商的轉(zhuǎn)型也需要精確研究切入點(diǎn)，因?yàn)樾履茉搭I(lǐng)域競(jìng)爭(zhēng)正在加劇，智慧能源在消費(fèi)、交易領(lǐng)域相當(dāng)不成熟，政策滯后，技術(shù)不成熟，商業(yè)模式不清晰導(dǎo)致業(yè)務(wù)發(fā)展緩慢。因此，在轉(zhuǎn)型的過(guò)程中要始終堅(jiān)持天然氣業(yè)務(wù)的基礎(chǔ)地位。從長(zhǎng)期來(lái)看，天然氣仍是我國(guó)基礎(chǔ)能源，而且有趨勢(shì)發(fā)展為第一大化石能源，中國(guó)石油經(jīng)濟(jì)技術(shù)研究院近期發(fā)布的“2060年世界及中國(guó)能源展望”指出：隨著城鎮(zhèn)化推進(jìn)、管網(wǎng)設(shè)施完善、生活水平提升、大氣污染治理及新能源融合發(fā)展需要，我國(guó)人均天然氣消費(fèi)仍有較大增長(zhǎng)空間。預(yù)測(cè)我國(guó)天然氣需求將在2040年前保持較快增長(zhǎng)，峰值將近6500億立方米， 2060年需求仍達(dá)4100億立方米。燃?xì)馄髽I(yè)應(yīng)堅(jiān)持天然氣銷售業(yè)務(wù)的核心地位，這是企業(yè)開(kāi)拓新業(yè)務(wù)，實(shí)現(xiàn)愿景目標(biāo)的基石。

【事件回顧】沿海、內(nèi)河LNG加注業(yè)務(wù)總體上仍處于起步階段，近年來(lái)不斷取得突破。2021年11月20日，我國(guó)首座沿海液化天然氣船舶加注站在海南省澄邁縣正式投運(yùn)，加注站最大加注能力為每小時(shí)54立方米，與加注柴油相當(dāng)。12月20日，全國(guó)內(nèi)河首座岸基式LNG加注站在長(zhǎng)江蕪湖段投入試運(yùn)營(yíng)，年設(shè)計(jì)加注能力3.02萬(wàn)噸，可最大停靠5000噸級(jí)船舶。在政策層面，廣東省發(fā)布的《廣東省運(yùn)輸船舶LNG加注站建設(shè)實(shí)施方案》中提出，2021年底前要開(kāi)工建設(shè)內(nèi)河船舶LNG加注站6座，到2022年建成以干線航道為重點(diǎn)的船舶LNG加注站共8座（包括沿海加注站2座）。同時(shí)，廣州港集團(tuán)與中國(guó)船舶集團(tuán)就正在運(yùn)營(yíng)的8艘內(nèi)河船舶LNG動(dòng)力改造項(xiàng)目達(dá)成合作，清遠(yuǎn)市目前共有16艘適改船舶申請(qǐng)了LNG的動(dòng)力改造。在技術(shù)發(fā)展方面，2021年中國(guó)船舶集團(tuán)七二五所發(fā)布了自主研發(fā)的全球首發(fā)新產(chǎn)品GasLink?FGSS船用LNG供氣系統(tǒng)。

【點(diǎn)評(píng)與研判】10多年前，我國(guó)就已啟動(dòng)LNG加注站與LNG動(dòng)力船舶的相關(guān)規(guī)劃，但進(jìn)展不大，主要原因受相關(guān)政策不配套、LNG動(dòng)力新船建造技術(shù)不成熟、舊船改造不經(jīng)濟(jì)，以及LNG價(jià)格波動(dòng)大等因素制約。近兩年，我國(guó)積極推動(dòng)LNG加注站與LNG動(dòng)力船舶業(yè)務(wù)發(fā)展有以下兩大因素：一是國(guó)家“雙碳”目標(biāo)的提出，二是國(guó)際海事組織（IMO）的全球范圍內(nèi)船舶燃油含硫量從3.5%下降至0.5%的強(qiáng)制規(guī)定，自2020年1月1日起正式實(shí)施。同時(shí)，相關(guān)部門的配套政策也逐步完善。2019年，交通運(yùn)輸航海安全標(biāo)準(zhǔn)化技術(shù)委員會(huì)編制了《液化天然氣燃料水上加注作業(yè)安全規(guī)程》。2020年初，我國(guó)交通運(yùn)輸部海事局制定了全球船用燃油限硫令實(shí)施方案，中華人民共和國(guó)海事局印發(fā)了《水上液化天然氣加注作業(yè)安全監(jiān)督管理辦法》。

展望我國(guó)LNG動(dòng)力船舶發(fā)展趨勢(shì)，可以判斷：未來(lái)長(zhǎng)江干線5000 噸級(jí)以上大型LNG動(dòng)力船舶比例將會(huì)有所提高，內(nèi)河LNG動(dòng)力船舶將向大型化發(fā)展。隨著相關(guān)技術(shù)逐步成熟及國(guó)內(nèi)船舶排放控制區(qū)政策的實(shí)施，除干散貨運(yùn)輸船舶外，LNG 燃料在客船、滾裝船、集裝箱船、港作拖輪及公務(wù)船舶中將會(huì)進(jìn)一步得到應(yīng)用。結(jié)合國(guó)家相關(guān)引導(dǎo)政策，隨著 LNG 燃料價(jià)格優(yōu)勢(shì)的逐步顯現(xiàn)及國(guó)內(nèi)船用 LNG 加注網(wǎng)絡(luò)的逐步形成，未來(lái)我國(guó) LNG 動(dòng)力船舶將由雙燃料發(fā)動(dòng)機(jī)向單燃料發(fā)動(dòng)機(jī)方式轉(zhuǎn)變。就加注方式來(lái)看，將呈現(xiàn)內(nèi)河船舶加注以岸基加注站、躉船加注站為主要方式，沿海船舶加注以移動(dòng)加注為主、槽車加注為輔的發(fā)展趨勢(shì)。