一個(gè)很大的誤區(qū)，就是散戶始終堅(jiān)信，每一只股票都有主力，都有莊家的存在。

現(xiàn)實(shí)情況是，已經(jīng)有一部分股票，長期處于無主力，無莊家的狀態(tài)，僅剩下散戶、中戶和大戶在場內(nèi)博弈。

由于長期沒有主力資金運(yùn)作，所以會(huì)出現(xiàn)跟跌不跟漲的情況，而在泥沙俱下的時(shí)候，各路散戶更是可能會(huì)不計(jì)成本，割肉離場。

可以說，有一部分散戶先知先覺，而另一部分仍然在做著春秋大夢(mèng)，甚至有被迫害的妄想癥。

他們總覺得主力是在逼著自己割肉，就眼看著股價(jià)腰斬、腰斬、再腰斬。

如果翻開歷史，你會(huì)發(fā)現(xiàn)有很多股票目前的市值不足巔峰時(shí)刻的1/5，有一些甚至不足1/10，這才是最真實(shí)的情況。

什么樣的股票會(huì)屢創(chuàng)新低

其實(shí)，創(chuàng)新低的股票背后，一定是一家不合格的上市公司。

股價(jià)創(chuàng)新低，意味著所有的資金都是虧損離場。

資金即便是割肉都要出逃，只能說明一個(gè)問題，這只股票至少在當(dāng)下沒有持有的價(jià)值。

造成這種情況的原因，絕大多數(shù)都是這只股票背后的上市公司，沒有吸引資金的能力。

我們所謂的主力也好，莊家也罷，其實(shí)都是最聰明的資金，它們?cè)缭绲亩茧x開了這只股票，最多最多也就是留下一些底倉，成本都是負(fù)數(shù)。

而當(dāng)股價(jià)出現(xiàn)下跌的時(shí)候，這部分資金并不愿意拿回低價(jià)的籌碼，所以才造成了股價(jià)不斷刷新最低價(jià)。

遭到大量資金拋棄的上市公司，大致有幾個(gè)類。

1、虧損。

虧損股真的沒有什么莊家，除非是要摘帽的，或者要借殼的公司，才會(huì)有資金埋伏。

那些最終退市的股票，哪有什么莊家和主力。

2、業(yè)績下滑。

一只股票，業(yè)績一年不如一年，股價(jià)也就會(huì)一年不如一年。

即便是遭到資金短期炒作，待炒作過后，資金退潮，屢創(chuàng)新低也就成了自然。

3、估值過高。

有一部分個(gè)股，由于熱點(diǎn)炒作，業(yè)績跟不上股價(jià)，出現(xiàn)了估值過高。

要知道估值回歸的路特別漫長，長線資金撤退后，股價(jià)一蹶不振也就成了自然。

這些股票會(huì)一路跌至資金認(rèn)為合理的價(jià)格區(qū)間，才會(huì)企穩(wěn)。

4、未來預(yù)期較差。

一只股票如果未來的業(yè)績一直是預(yù)減，一年不如一年，或者沒有任何成長預(yù)期，就是這個(gè)樣子了，都有可能會(huì)造成股價(jià)的跌跌不休。

有一段時(shí)間，銀行、地產(chǎn)、保險(xiǎn)、券商就是這樣。

因?yàn)槭袌霾徽J(rèn)可這些板塊內(nèi)股票未來的預(yù)期，所以資金不斷撤退，本就已經(jīng)便宜的股價(jià)，仍然在一步步下滑。

5、利空不斷或利好無法兌現(xiàn)。

最后一種，就是藏雷的個(gè)股。

雷有很多種，但是落到最后，都是影響企業(yè)的業(yè)績。

至于利好無法兌現(xiàn)，也是一樣的道理，預(yù)期中的重組，并購，增發(fā)，因?yàn)槟承┰蚋氯欢?，股價(jià)也就跌跌不休。

主力和莊家是什么時(shí)候出逃的

很多散戶始終不信，某些股票已經(jīng)沒有主力的事實(shí)。

主力是什么時(shí)候跑的？又是怎么跑的？

確實(shí)，大部分主力資金，或者說莊家，是不可能在高位徹底的清倉，而是下跌途中一步步撤退的。

當(dāng)主力在頭部大量拋售后，其實(shí)所有資金都會(huì)恐慌，買入的資金一定會(huì)少于想出逃的資金。

這時(shí)候，主力就會(huì)開始砸盤，讓股價(jià)下一個(gè)臺(tái)階，減少拋壓。

當(dāng)虧損比例超過10%以后，很多原本應(yīng)該止損的資金，尤其是散戶，就會(huì)放棄止損的想法，轉(zhuǎn)而開始補(bǔ)倉。

這時(shí)候主力資金只要再借著大盤的反彈，稍微運(yùn)作一下，就能再出逃一大批資金。

這就是為什么漲的幅度比較小，跌起來很厲害。

因?yàn)闈q的時(shí)候資金邊拉邊撤，是對(duì)倒，而跌的時(shí)候是一邊倒的撤退。

等主力資金撤退完畢后，留下的大多是各路中小資金，一些大戶和中小散戶。

大戶的嗅覺一定比散戶靈敏。

當(dāng)發(fā)現(xiàn)自己被主力玩弄后，一定也是同樣的策略，在反彈的時(shí)候大幅度減倉。

所以，最終形成的格局就是，跟跌不跟漲，因?yàn)橘Y金要持續(xù)撤退。

即便是股價(jià)要?jiǎng)?chuàng)新低了，情況也是完全一樣的。

因?yàn)闆]人接盤，所以大的資金依舊在不停的出貨，只有散戶零零星星的補(bǔ)倉，根本托不起股價(jià)。

被遺棄的股票，還會(huì)不會(huì)翻身

這類屢創(chuàng)新低的股票，想要翻身，也不是不可能的，但必須要有翻身的邏輯。

常見的情況主要有以下三種。

1、基本面明顯好轉(zhuǎn)。

很多股票都是因?yàn)闃I(yè)績沒有任何亮點(diǎn)，甚至虧損才一路下跌的。

當(dāng)業(yè)績拐點(diǎn)到來，還是會(huì)有很多股票開始打翻身仗的。

千萬別覺得業(yè)績無用，那都是騙人的。

長期來看，哪一只大牛股沒有業(yè)績支撐，都是業(yè)績不斷刷新記錄的。

不看業(yè)績的炒作，終究只是短線的玩物，而散戶去做短線，無異于和大資金，大莊家博弈，虧多贏少那是必然。

緊盯基本面，是散戶賺錢的康莊大道，問題是能否發(fā)現(xiàn)那些業(yè)績一路飆升的成長性個(gè)股。

2、大盤見大底部后開始上漲。

這種情況，其實(shí)是流動(dòng)性溢價(jià)帶來的資金效應(yīng)。

只不過說的專業(yè)一些，可能很難理解，簡單的說，就是大盤見底后，大量資金涌入市場。

當(dāng)資金沒什么能買的時(shí)候，就會(huì)挑便宜的買，就有可能會(huì)出現(xiàn)雞犬升天的情況。

所以，大勢好的時(shí)候，可能隨便買個(gè)垃圾股都能賺錢，因?yàn)槭袌錾系馁Y金太多，帶來了賺錢效應(yīng)。

牛市效應(yīng)在股市中特別常見，不過要一路持股穿越熊市到牛市，恐怕給個(gè)反彈也很難漲回原本買入的價(jià)格，只是減少了那么一些虧損而已。

3、估值特別特別便宜。

這種情況比較適合業(yè)績平穩(wěn)，但沒什么增長的股票。

由于業(yè)績平穩(wěn)，股票的估值體系就有參考意義，不至于因?yàn)闃I(yè)績逐年遞減而導(dǎo)致估值塌方。

由于業(yè)績不增長，導(dǎo)致資金沒有進(jìn)一步預(yù)期，股價(jià)會(huì)在缺乏流動(dòng)性的時(shí)候，不斷下跌。

這種情況還挺常見，一些中字頭的個(gè)股，經(jīng)常走出這種雞肋的行情。

但這種行情并不會(huì)一直持續(xù)，因?yàn)橐宦逢幍?，股價(jià)越來越便宜，而就有一部分資金鐘愛這種便宜的股票。

估值修復(fù)的行情，也就一觸即發(fā)了。

大資金割肉不會(huì)虧嗎

很多散戶的困惑是，大資金割肉離場，虧了怎么辦。

即便是主力資金，也不能保證自己每一次都不看走眼，每一次都一定賺錢。

止損離場是常有的事。

比起止損離場，主力資金更害怕的是沒有資金接盤，無法離場。

主力資金可以看到盤口全部的接盤資金大約有多少，如果特別少，是會(huì)引起主力資金恐慌的。

它們最害怕的不是虧幾個(gè)點(diǎn)離場，而是擔(dān)心籌碼扔出去，連承接的人都沒有。

這樣容易把一個(gè)虧損問題，變成流動(dòng)性問題，資金被股票鎖住了。

而且，如果主力已經(jīng)不愿意拉升股價(jià)，那么股票大多數(shù)情況下一定是跟跌不跟漲的，散戶如果先跑了，那自己會(huì)更加被動(dòng)。

于是，但凡有機(jī)會(huì)，主力就會(huì)拼命的出逃，根本不計(jì)成本，只求快速將籌碼變現(xiàn)。

當(dāng)散戶還在擔(dān)憂主力會(huì)不會(huì)虧錢的時(shí)候，主力已經(jīng)逃之夭夭了。

再說的直白一點(diǎn)，一只沒有主力的股票，大概率會(huì)綿綿陰跌，主力完全可以在更低的價(jià)格，拿回之前拋售的籌碼，做一個(gè)倒差價(jià)。

當(dāng)拿回籌碼的時(shí)候，資金就不虧了，甚至還有盈余。

比起傻傻等待的散戶們，原本資金量大的主力，反而成了機(jī)動(dòng)性更強(qiáng)的一方。

而散戶并沒有發(fā)揮自己靈活性的一面，成了被動(dòng)的鎖倉者。

賺和虧這件事，要?jiǎng)討B(tài)的去看。

比如，五塊買入一只蘋果，四塊賣出，三塊又買回，到底是賺了還是虧了？

結(jié)果是手上有一只蘋果，還有一塊錢。

如果是對(duì)應(yīng)現(xiàn)在的五塊錢，那可能還虧了一塊，如果未來蘋果漲回五塊，那還賺了一塊。

要適當(dāng)?shù)奶鰯?shù)學(xué)思維，來仔細(xì)思考一下盈虧問題。

最后，善意的提醒一下。

大盤漲，個(gè)股卻不漲的，一定要特別關(guān)注一下，分析一下不漲的原因。

尤其是個(gè)股所在板塊出現(xiàn)普遍上漲，而個(gè)股卻不為所動(dòng)，要特別留意。

很多股票出現(xiàn)崩盤走勢，其實(shí)早就有蛛絲馬跡，只是被我們忽略了而已。

另外，業(yè)績才是支撐股票不斷刷新高度的內(nèi)因，而資金只是外因。

把握好實(shí)質(zhì)，才能踏踏實(shí)實(shí)的賺到錢。