無(wú)論是宏觀經(jīng)濟(jì)，還是在細(xì)分行業(yè)領(lǐng)域，如半導(dǎo)體，“黑天鵝”事件往往會(huì)造成極大的負(fù)面影響，甚至是沉重打擊。然而，其產(chǎn)生的效應(yīng)往往具有雙面性，即“危”中往往帶有“機(jī)”。

此次疫情就是如此，其對(duì)半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)的影響巨大，特別是在2019年全產(chǎn)業(yè)進(jìn)入10年來(lái)的冰點(diǎn)后，在年底開(kāi)始出現(xiàn)回溫，而這種勢(shì)頭在2020年1月得以延續(xù)，眼看產(chǎn)業(yè)就要復(fù)蘇，突如其來(lái)的疫情爆發(fā)，完全打亂了半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)發(fā)展節(jié)奏，其對(duì)全年，甚至是今后兩三年內(nèi)半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)的發(fā)展，都很有可能產(chǎn)生很大的影響。
就目前情況來(lái)看，疫情對(duì)2020全年半導(dǎo)體行業(yè)的影響還難以下定論。有人認(rèn)為產(chǎn)業(yè)回暖勢(shì)頭會(huì)終止，到2020年底，全球半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)同比增長(zhǎng)依然為負(fù)，這是最糟糕的情況；與此同時(shí)，還有機(jī)構(gòu)和業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，無(wú)論是對(duì)半導(dǎo)體企業(yè)，還是全球市場(chǎng)來(lái)說(shuō)，此次疫情對(duì)全年內(nèi)產(chǎn)業(yè)的影響很有限，如最近一家歐洲半導(dǎo)體大廠預(yù)計(jì)疫情對(duì)其全年的營(yíng)收只有5%左右的削減，果真如此的話，相對(duì)于這么大的“黑天鵝”事件，這個(gè)影響幅度還是比較小的。
此外，疫情對(duì)IC產(chǎn)業(yè)不同應(yīng)用領(lǐng)域產(chǎn)生的影響，也呈現(xiàn)出了截然相反的效果，典型代表就是以手機(jī)為代表的便攜式消費(fèi)類(lèi)電子產(chǎn)品，以及以云計(jì)算、數(shù)據(jù)中心和基站為代表的基礎(chǔ)設(shè)施。最起碼從上半年情況來(lái)看，這兩大應(yīng)用領(lǐng)域?qū)π酒骷男枨笥兄艽蟛町悺?br>例如，受疫情影響，各大手機(jī)廠商的庫(kù)存水位明顯提高，使得它們對(duì)相應(yīng)芯片元器件的需求量，同比減少了很多，華為就是其中的典型代表，該公司最近大量減少了發(fā)給臺(tái)積電的手機(jī)芯片代工訂單，卻大幅增加了用于4G和5G基站的芯片訂單，包括PA、網(wǎng)絡(luò)處理器、網(wǎng)通芯片等。
無(wú)論是手機(jī)，還是數(shù)據(jù)中心和基站，都離不開(kāi)處理器和存儲(chǔ)器這兩類(lèi)芯片，由于需求量巨大，而且相對(duì)高端，因此，它倆在眾多品類(lèi)的芯片元器件中，具有很強(qiáng)的代表性。

云計(jì)算處理器你追我趕

與手機(jī)蕭條的市場(chǎng)和高起的庫(kù)存形成鮮明對(duì)比的是，疫情不但沒(méi)有削減云計(jì)算服務(wù)器的市場(chǎng)需求，反而使其更加旺盛，特別是疫情使人們都在家辦公或娛樂(lè)，對(duì)相應(yīng)云服務(wù)提供商、互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)的數(shù)據(jù)中心算力和通信能力提出了更高的要求，從而為本來(lái)就在快速發(fā)展的云計(jì)算市場(chǎng)再添一把火。
這樣，市場(chǎng)對(duì)云計(jì)算處理器和通信芯片的數(shù)量和質(zhì)量提出了更高的要求，業(yè)內(nèi)多家領(lǐng)先企業(yè)，都不約而同地在這段時(shí)間內(nèi)動(dòng)作頻頻。
傳統(tǒng)x86依然有優(yōu)勢(shì)
目前，無(wú)論是傳統(tǒng)數(shù)據(jù)中心，還是新興的云計(jì)算，相關(guān)處理器市場(chǎng)依然被傳統(tǒng)的x86系所統(tǒng)治，代表廠商自然就是英特爾和AMD了。
當(dāng)下的云計(jì)算對(duì)AI芯片的需求越來(lái)越大，而傳統(tǒng)的CPU在AI的推理方面還是具有一定優(yōu)勢(shì)的，但在AI訓(xùn)練方面則先天不足，這也是其被英偉達(dá)GPU在云計(jì)算AI方面拉開(kāi)差距的一個(gè)重要原因。因此，在保持原有CPU在云計(jì)算和數(shù)據(jù)中心市場(chǎng)占有率的前提下，英特爾一直在通過(guò)收購(gòu)，來(lái)加強(qiáng)其在該領(lǐng)域的影響力。就在不久前的2019年12月，英特爾急切地出資20億美元，收購(gòu)了以色列的AI芯片初創(chuàng)公司Habana，看重的就是這家公司處理器優(yōu)異的訓(xùn)練能力，及其優(yōu)秀的可擴(kuò)展性。這也宣告了英特爾2016年收購(gòu)的另一家云端AI芯片廠商N(yùn)ervana的沒(méi)落。
英特爾這么急迫地收購(gòu)Habana，顯然是看到了云計(jì)算市場(chǎng)和客戶的巨大需求和發(fā)展?jié)摿?。而這一并購(gòu)案宣布不久，爆發(fā)的疫情再一次點(diǎn)燃了云計(jì)算市場(chǎng)的火焰，更加突顯了英特爾在這方面押注的必要性。
AMD的EPYC（霄龍）處理器在數(shù)據(jù)中心和云計(jì)算領(lǐng)域的應(yīng)用勢(shì)頭發(fā)展良好，2020年有望在150個(gè)云平臺(tái)上部署，而當(dāng)下云計(jì)算市場(chǎng)對(duì)算力要求的大幅提升，對(duì)于該公司的業(yè)務(wù)發(fā)展更加有利。
FPGA加入戰(zhàn)團(tuán)
除了傳統(tǒng)的x86系外，F(xiàn)PGA陣營(yíng)也在加快在云計(jì)算市場(chǎng)的滲透。Altera被英特爾收購(gòu)之后，主要扮演的就是協(xié)助其CPU提升在云計(jì)算和數(shù)據(jù)中心市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力的角色。而FPGA霸主賽靈思也一直在加快在云計(jì)算市場(chǎng)的滲透腳步。
前天，拓墣產(chǎn)業(yè)研究院給出了2019年全球前10大IC設(shè)計(jì)公司的營(yíng)收排名，排在第6位的賽靈思營(yíng)收同比增長(zhǎng)率，在除中國(guó)臺(tái)灣兩家之外的8家廠商中是最高的，達(dá)到了12.8%，具體如下圖所示。

能夠?qū)崿F(xiàn)這樣的增長(zhǎng)水平，主要得益于該公司在云計(jì)算、5G和車(chē)用等非便攜式設(shè)備端的部署。特別是以云計(jì)算為重點(diǎn)突破領(lǐng)域。為此，在疫情期間，也就是在當(dāng)下的3月，賽靈思在兩周內(nèi)，連續(xù)發(fā)布了基于FPGA的Alveo U25 SmartNIC加速卡，以及Versal ACAP系列的第三代產(chǎn)品Versal Premium。前者主要用于通信加速，而后者則側(cè)重于計(jì)算加速，而它們都是針對(duì)數(shù)據(jù)中心、云計(jì)算和5G應(yīng)用推出的。
在這個(gè)時(shí)間點(diǎn)上連續(xù)推出兩款用于通信和計(jì)算加速的新品，客觀上正好迎合了疫情下云計(jì)算和5G應(yīng)用市場(chǎng)的火爆。
Arm陣營(yíng)要逆襲
在服務(wù)器應(yīng)用領(lǐng)域，與x86相比，基于Arm架構(gòu)的處理器一直處于弱勢(shì)地位。但市場(chǎng)對(duì)具有更高功率效率、性價(jià)比，以及多元化供應(yīng)鏈的需求，使得x86以外的架構(gòu)總是有發(fā)展空間的，而Arm正是具備以上這些優(yōu)勢(shì)的典型代表。
以前，在數(shù)據(jù)中心應(yīng)用中，Arm做過(guò)一些嘗試，相應(yīng)的IP、內(nèi)核等與x86相比，確實(shí)存在著一定的差距。也正是應(yīng)為如此，在過(guò)去幾年，Arm一直致力于推進(jìn)可用于數(shù)據(jù)中心的高性能、高能效的內(nèi)核的研究，以推動(dòng)Arm性能的不斷改善。隨著經(jīng)驗(yàn)的積累，這些IP能夠提供的服務(wù)器CPU性能出現(xiàn)了快速提升。還有一點(diǎn)也很重要，那就是隨著臺(tái)積電7nm制程技術(shù)的成熟，Arm陣營(yíng)可以實(shí)現(xiàn)體積更小、能效更高、速度更快的CPU了。
同樣是在疫情期間，本月，先后有兩款針對(duì)云計(jì)算應(yīng)用的Arm處理器問(wèn)世。首先是Ampere專門(mén)針對(duì)云計(jì)算應(yīng)用推出的80核處理器Ampere Altra，其最大的特點(diǎn)就是采用了單線程設(shè)計(jì)，不僅可以為每一個(gè)用戶提供穩(wěn)定、可預(yù)測(cè)的性能，還能提供非常好的安全隔離。
緊接著，本周，Marvell發(fā)布了最新款的Arm服務(wù)器芯片ThunderX3。據(jù)悉，該處理器可容納多達(dá)96個(gè)CPU內(nèi)核，從而使該芯片在單個(gè)插槽中最多可擴(kuò)展384個(gè)線程。ThunderX3采用具有更高IPC功能的新微體系結(jié)構(gòu)，具有4路SMT功能。
Arm服務(wù)器芯片在這個(gè)時(shí)間段頻頻亮出新品，同樣迎合了當(dāng)下快速發(fā)展的云計(jì)算市場(chǎng)，“黑天鵝”則很有可能加速Arm陣營(yíng)的拓展速度。

存儲(chǔ)器存在變數(shù)

手機(jī)市場(chǎng)的蕭條，同樣降低了相應(yīng)存儲(chǔ)器的出貨，服務(wù)器市場(chǎng)的升溫則在拉動(dòng)相關(guān)存儲(chǔ)芯片的供應(yīng)量。

據(jù) DRAMeXchange預(yù)測(cè)，服務(wù)器的DRAM平均單機(jī)容量將從2019年的304GB上升至2020 年的397GB，漲幅達(dá)30%。據(jù)ChinaFlashMarket測(cè)算，服務(wù)器的NAND Flash平均單機(jī)容量將從2019年的2300GB增至2020年的2700GB，增幅達(dá)17%。綜合服務(wù)器出貨量、服務(wù)器平均單機(jī)存儲(chǔ)芯片容量這兩個(gè)增長(zhǎng)因素，存儲(chǔ)芯片在服務(wù)器領(lǐng)域的需求將呈顯著上升趨勢(shì)。
而受疫情影響，遠(yuǎn)程辦公、遠(yuǎn)程教育、短視頻、電商/新零售、互聯(lián)網(wǎng)醫(yī)療等需求急劇上升，進(jìn)一步推動(dòng)著相應(yīng)存儲(chǔ)器的需求量提升。
來(lái)自中信證券的研究顯示，如果疫情能夠得到較好地控制，則2020年Q1、Q2全球服務(wù)器出貨量分別同比增長(zhǎng)10%和8%，全年出貨量增加6.9%，這樣，相應(yīng)的DRAM需求同比增長(zhǎng)39.8%，NAND Flash需求同比增長(zhǎng)25.4%。如果疫情在年內(nèi)都處于失控狀態(tài)，對(duì)云服務(wù)的需求將進(jìn)一步擴(kuò)大，全年出貨量將增加8.5%，這將帶動(dòng)全年內(nèi)DRAM需求同比增加42.0%，NAND Flash需求同比增加27.3%。
不過(guò)，在手機(jī)端，雖然上半年市場(chǎng)蕭條，但就全年來(lái)看，還是存在著不小的變數(shù)，因?yàn)槭謾C(jī)用DRAM和NAND Flash的平均單機(jī)容量呈現(xiàn)增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)，而平均單機(jī)容量增速會(huì)大于手機(jī)銷(xiāo)量下滑速度，這樣，2020年手機(jī)用存儲(chǔ)芯片的需求將呈上升趨勢(shì)，可以抵消手機(jī)銷(xiāo)量下降對(duì)于存儲(chǔ)芯片需求的影響。因此，現(xiàn)在看到的手機(jī)用存儲(chǔ)器的需求量下降，很可能只是階段性的行情，全年的情況有可能會(huì)好轉(zhuǎn)。但這一切與疫情的發(fā)展情勢(shì)有很大關(guān)系，現(xiàn)在還難以下定論。

結(jié)語(yǔ)

疫情對(duì)手機(jī)和服務(wù)器市場(chǎng)的影響截然不同，最起碼上半年是這樣的。這使以處理器和存儲(chǔ)器為代表的芯片元器件供應(yīng)鏈處于冰與火兩種不同的境遇，也給2020年的產(chǎn)業(yè)復(fù)蘇帶來(lái)了更多不確定性。