總體解讀：

總體而言，2019年小微政策符合預(yù)期，變化不大。

但是考慮到2019年最關(guān)注的政策是對民營企業(yè)的融資設(shè)立監(jiān)管指標(biāo)，這次48號文因?yàn)閱为?dú)發(fā)文，沒有考慮將普惠小微和民營企業(yè)融資支持整體考慮。當(dāng)前各家銀行更關(guān)注的是民營企業(yè)融資的指標(biāo)要求，筆者預(yù)計(jì)3月底民營企業(yè)融資的具體政策可能會落地。

此外需要注意，小微企業(yè)的融資，口徑上主要兩大口徑：一個(gè)是國標(biāo)，一個(gè)是單戶授信1000萬以下的普惠口徑。

中國銀保監(jiān)會辦公廳關(guān)于2019年

進(jìn)一步提升小微企業(yè)金融服務(wù)質(zhì)效的通知

銀保監(jiān)辦發(fā)〔2019〕48號

各銀保監(jiān)局，各政策性銀行、大型銀行、股份制銀行，郵儲銀行，外資銀行，各金融資產(chǎn)管理公司，各保險(xiǎn)集團(tuán)（控股）公司，各中資保險(xiǎn)公司：

為深入貫徹 在民營企業(yè)座談會上的重要講話精神，落實(shí)中央經(jīng)濟(jì)工作會議要求，進(jìn)一步緩解小微企業(yè)融資難融資貴問題，持續(xù)提升銀行保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)小微企業(yè)金融服務(wù)質(zhì)效，現(xiàn)就2019年有關(guān)工作通知如下：

一、優(yōu)化“兩增兩控”總體目標(biāo),推動小微企業(yè)貸款繼續(xù)增量擴(kuò)面

銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要始終保持戰(zhàn)略定力，加強(qiáng)對普惠金融重點(diǎn)領(lǐng)域的支持，聚焦小微企業(yè)中的相對薄弱群體和有效信貸需求，努力完成“兩增兩控”目標(biāo)，同時(shí)繼續(xù)保持對全口徑小微企業(yè)貸款的統(tǒng)計(jì)監(jiān)測，進(jìn)一步提升銀行業(yè)信貸占小微企業(yè)融資總量的比重，帶動小微企業(yè)融資成本整體下降：

（一）強(qiáng)化對“兩增”目標(biāo)的考核。全年努力完成“單戶授信總額1000萬元及以下小微企業(yè)貸款（以下簡稱“普惠型小微企業(yè)貸款”）較年初增速不低于各項(xiàng)貸款較年初增速，有貸款余額的戶數(shù)不低于年初水平”。各銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要結(jié)合經(jīng)濟(jì)走勢和小微企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營周期，統(tǒng)籌安排2019年各月度、季度小微企業(yè)貸款投放，兼顧全年增速和月平均增速，避免各月度數(shù)據(jù)出現(xiàn)較大波動。

金融監(jiān)管研究院評論：兩增兩控的主要內(nèi)容都沒變，尤其兩增和2018年完全一致。小微企業(yè)的增速不低于總體貸款增速，連續(xù)5年考核，實(shí)際增長已經(jīng)非常乏力。不過從2019年初對農(nóng)商行的5號文考核指標(biāo)看，反而加大了對小微和三農(nóng)貸款的考核，實(shí)際上5號文比本次48號文嚴(yán)格很多。

注意小微貸款的口徑主要分為兩種：

一類是國標(biāo)口徑，按工信部、統(tǒng)計(jì)局、發(fā)改委、財(cái)政部四部委《關(guān)于印發(fā)中小企業(yè)劃型標(biāo)準(zhǔn)規(guī)定的通知》（工信部聯(lián)企業(yè)[2011]300號）確定的劃型標(biāo)準(zhǔn)確定。如遇劃型標(biāo)準(zhǔn)調(diào)整，以新發(fā)布的劃型標(biāo)準(zhǔn)為準(zhǔn)。這一點(diǎn)非常重要，類似小微專項(xiàng)債和支小再貸款的口徑是國標(biāo)口徑，沒有要求單戶授信1000萬以下，所以實(shí)際執(zhí)行空間大很多。

一類是普惠口徑，要求單戶授信1000萬以下，銀保監(jiān)會本法規(guī)要求的就是普惠口徑（包括小微企業(yè)的票據(jù)貼現(xiàn)）。央行后來在定向降準(zhǔn)的考核口徑中也用的是普惠口徑（也是單戶授信1000萬以下），但是不包括小微企業(yè)的票據(jù)貼現(xiàn)。

（二）加強(qiáng)對“兩控”目標(biāo)的監(jiān)測和指導(dǎo)。合理控制小微企業(yè)貸款資產(chǎn)質(zhì)量水平和貸款綜合成本。力爭將普惠型小微企業(yè)貸款不良率控制在不高于各項(xiàng)貸款不良率3個(gè)百分點(diǎn)以內(nèi)。鞏固2018年銀行業(yè)小微企業(yè)貸款減費(fèi)讓利成效，繼續(xù)將普惠型小微企業(yè)貸款利率保持在合理水平。

金融監(jiān)管研究院評論：從控制不良率的指標(biāo)看，該條款比2018年有所放松。2018年的不良率不高于3.5%或者不高于其他貸款不良率2個(gè)百分點(diǎn)，現(xiàn)在改為不良率不高于各項(xiàng)貸款不良率3個(gè)百分點(diǎn)。

相比針對農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)的5號文，類似指標(biāo)如下：

1、涉農(nóng)與小微企業(yè)貸款增速不低于各項(xiàng)貸款增速；

2、涉農(nóng)及小微企業(yè)貸款占各項(xiàng)貸款余額不低于80%；

3、小微企業(yè)貸款不良率容忍度≤自身各項(xiàng)貸款不良率3個(gè)百分點(diǎn)；

總體而言思路基本一致，對農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)實(shí)際考核維度更多，更加嚴(yán)格。

二、分類實(shí)施考核，引導(dǎo)機(jī)構(gòu)差異化競爭

（一）大型銀行、股份制銀行和郵儲銀行（以下簡稱“大中型商業(yè)銀行”）

1.考核指標(biāo)：努力完成“普惠型小微企業(yè)貸款較年初增速不低于各項(xiàng)貸款較年初增速，有貸款余額的戶數(shù)不低于年初水平”。

2.差異化考核：

（1）5家大型銀行要充分發(fā)揮“頭雁”效應(yīng)，2019年力爭總體實(shí)現(xiàn)“普惠型小微企業(yè)貸款余額較年初增長30%以上”。

（2）對2018年完成“兩增”考核目標(biāo)（或普惠型小微企業(yè)信貸計(jì)劃）的大中型商業(yè)銀行，允許其在考核時(shí)將當(dāng)年普惠型小微企業(yè)不良貸款核銷金額還原計(jì)算。

（3）對2018年完成“兩增”考核目標(biāo)（或普惠型小微企業(yè)信貸計(jì)劃）以及利率指導(dǎo)目標(biāo)、普惠型小微企業(yè)貸款余額占其各項(xiàng)貸款余額超過10%的大中型商業(yè)銀行，經(jīng)報(bào)銀保監(jiān)會同意，可適度放寬考核要求，確保至少完成“普惠型小微企業(yè)貸款余額不低于年初水平，有貸款余額的戶數(shù)不低于年初水平”。

力爭30%的要求并不屬于法規(guī)硬性規(guī)定，但明顯比2018年要求嚴(yán)格。2018年初的要求：對2017年末單戶授信總額1000萬元以下（含）小微企業(yè)貸款余額占其各項(xiàng)貸款比重超過一定比例的機(jī)構(gòu)，可適度放寬考核要求，確保實(shí)現(xiàn)“單戶授信總額1000萬元以下（含）小微企業(yè)貸款余額和戶數(shù)均不低于上年同期水平”。

但如果從利率符合指導(dǎo)目標(biāo)，小微企業(yè)貸款余額占比超過各項(xiàng)貸款余額10%（這個(gè)目標(biāo)應(yīng)該比較容易達(dá)標(biāo)），要求會大幅度下降到增速不低于0%，這和2018年的要求基本一致。

（二）地方性法人機(jī)構(gòu)

1.考核對象：城市商業(yè)銀行、民營銀行、農(nóng)村商業(yè)銀行、農(nóng)村信用社、農(nóng)村合作銀行、村鎮(zhèn)銀行。

2.考核指標(biāo)：各銀保監(jiān)局轄內(nèi)法人機(jī)構(gòu)努力總體完成“普惠型小微企業(yè)貸款較年初增速不低于各項(xiàng)貸款較年初增速，有貸款余額的戶數(shù)不低于年初水平”。

3.差異化考核：在轄內(nèi)法人機(jī)構(gòu)信貸計(jì)劃總體完成“兩增”考核目標(biāo)的前提下，可對部分機(jī)構(gòu)實(shí)行差異化考核，相關(guān)標(biāo)準(zhǔn)或條件由各銀保監(jiān)局自主制定。

（1）對轄內(nèi)2018年完成“兩增”考核目標(biāo)（或普惠型小微企業(yè)信貸計(jì)劃）的法人機(jī)構(gòu)，允許其在考核時(shí)將當(dāng)年普惠型小微企業(yè)不良貸款核銷金額還原計(jì)算。

金融監(jiān)管研究院解讀：實(shí)際上比2018年要求更加嚴(yán)格，2018年的小微文件中允許ABS，信貸資產(chǎn)中流轉(zhuǎn)（含收益權(quán)）和核銷的部分都還原計(jì)算，此次只允許核銷的部分還原。

（2）對轄內(nèi)2018年完成“兩增”考核目標(biāo)（或普惠型小微企業(yè)信貸計(jì)劃）以及利率指導(dǎo)目標(biāo)、普惠型小微企業(yè)貸款余額占其各項(xiàng)貸款余額超過一定比例的法人機(jī)構(gòu)，經(jīng)報(bào)屬地銀保監(jiān)局同意，可適度放寬考核要求，確保至少完成“普惠型小微企業(yè)貸款余額不低于年初水平，有貸款余額的戶數(shù)不低于年初水平”。

（3）對轄內(nèi)涉農(nóng)貸款占比較高的法人機(jī)構(gòu)，可選擇將其“兩增”考核計(jì)算口徑擴(kuò)大為“單戶授信總額1000萬元以下（含）小微企業(yè)貸款和普惠型其它組織及個(gè)人經(jīng)營性（非農(nóng)戶）貸款、單戶授信總額500萬元以下（含）的普惠型農(nóng)戶經(jīng)營性貸款”。

金融監(jiān)管研究院解讀：適度調(diào)整擴(kuò)大口徑，將個(gè)人經(jīng)營性貸款和單戶授信500萬以下普惠型農(nóng)戶經(jīng)營貸納入考核，這和2018年要求一致。

（4）對部分總體風(fēng)險(xiǎn)水平偏高、但正在積極進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)化解處置的法人機(jī)構(gòu)，普惠型小微企業(yè)貸款不良容忍度可在“不高于各項(xiàng)貸款不良率3個(gè)百分點(diǎn)”的基礎(chǔ)上適當(dāng)放寬。

允許在3個(gè)百分點(diǎn)容忍度上再進(jìn)一步放寬，充分考慮了地方性法人銀行的特點(diǎn)，部分銀行不良率偏高，尤其小微。給予了比較大的彈性空間。

（三）開發(fā)銀行、政策性銀行、外資銀行和非銀行金融機(jī)構(gòu)

1.不作指標(biāo)考核，保持日常監(jiān)測、通報(bào)。主要監(jiān)測普惠型小微企業(yè)貸款余額、戶數(shù)。

2．相關(guān)要求：鼓勵(lì)開發(fā)銀行及政策性銀行結(jié)合機(jī)構(gòu)和業(yè)務(wù)特點(diǎn),以轉(zhuǎn)貸形式向銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)批發(fā)資金,專門用于投放小微企業(yè)貸款。轉(zhuǎn)貸雙方均應(yīng)實(shí)行單獨(dú)的臺賬管理，統(tǒng)計(jì)貸款投向明細(xì)，避免重復(fù)計(jì)算；加強(qiáng)對資金用途的跟蹤監(jiān)測，確保資金全部用于支持小微企業(yè)。

三、單列信貸計(jì)劃，強(qiáng)化執(zhí)行力度

（一）單列信貸計(jì)劃。各銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)年初要以完成“兩增”目標(biāo)為導(dǎo)向，在客觀預(yù)估當(dāng)年本行各項(xiàng)貸款增速的基礎(chǔ)上，單獨(dú)制定普惠型小微企業(yè)信貸計(jì)劃，并分解至各一級分行。信貸計(jì)劃需經(jīng)本行主要負(fù)責(zé)人簽字認(rèn)可，執(zhí)行過程中不得擠占、挪用。

（二）不良核銷還原考核申請。符合不良貸款核銷還原標(biāo)準(zhǔn)的銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)需在報(bào)送2019年信貸計(jì)劃時(shí)向監(jiān)管部門提交申請。其中，大中型商業(yè)銀行由銀保監(jiān)會普惠金融部審核，地方性法人機(jī)構(gòu)由各銀保監(jiān)局審核。

（三）買入轉(zhuǎn)讓信貸資產(chǎn)額度納入“兩增”考核范疇。根據(jù)《關(guān)于進(jìn)一步規(guī)范銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)信貸資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓業(yè)務(wù)的通知》（銀監(jiān)發(fā)〔2010〕102號）相關(guān)規(guī)定，當(dāng)信貸資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓業(yè)務(wù)的轉(zhuǎn)出方在資產(chǎn)負(fù)債表內(nèi)終止確認(rèn)該項(xiàng)信貸資產(chǎn)時(shí)，轉(zhuǎn)入方應(yīng)將轉(zhuǎn)入的信貸資產(chǎn)進(jìn)一步細(xì)分，將其中的普惠型小微企業(yè)貸款額度填入1104系統(tǒng)S71報(bào)表中的相應(yīng)科目（歷史數(shù)據(jù)不追溯調(diào)整），納入“兩增”考核范疇。

金融監(jiān)管研究院：明確在銀登中心的信貸資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓業(yè)務(wù)，需要明確轉(zhuǎn)出方終止確認(rèn)情況下，轉(zhuǎn)入方可以納入小微企業(yè)貸款考核。這也為不同銀行小微企業(yè)貸款額度合法規(guī)范化調(diào)整提供條件。

2018年的口徑實(shí)際上更加寬松：“對近年完成考核指標(biāo)良好、小微企業(yè)貸款基數(shù)大、占比高、戶均余額低的銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)，在考核“兩增”目標(biāo)時(shí)，可將其通過信貸資產(chǎn)證券化、信貸資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓和收益權(quán)轉(zhuǎn)讓試點(diǎn)、核銷等方式盤活、處置的小微企業(yè)存量貸款進(jìn)行還原計(jì)算”，即便轉(zhuǎn)出方終止確認(rèn)，法規(guī)上也允許還原計(jì)算。

四、鞏固銀行業(yè)小微企業(yè)貸款減費(fèi)讓利成效，帶動降低小微企業(yè)綜合融資成本

（一）繼續(xù)保持小微企業(yè)貸款利率定價(jià)合理水平。各商業(yè)銀行要在保持“量”“價(jià)”平衡的基礎(chǔ)上，按照商業(yè)可持續(xù)、“保本微利”的原則，鞏固普惠型小微企業(yè)貸款利率指導(dǎo)工作成效，未完成2018年利率指導(dǎo)目標(biāo)的要進(jìn)一步加大落實(shí)力度，確保2019年普惠型小微企業(yè)貸款利率保持在合理水平。

（二）建立差異化的小微企業(yè)利率定價(jià)機(jī)制。各商業(yè)銀行要綜合考慮資金成本、運(yùn)營成本、服務(wù)模式以及擔(dān)保方式等因素，實(shí)施差別化的利率定價(jià)。普惠型小微企業(yè)貸款利率明顯高于同類機(jī)構(gòu)同類產(chǎn)品平均水平的銀行，要進(jìn)一步加大貸款利率壓降力度。使用政策性銀行轉(zhuǎn)貸資金、人民銀行支小再貸款資金以及由政府性融資擔(dān)保公司提供擔(dān)保的普惠型小微企業(yè)貸款，要合理確定其利率定價(jià)水平。

金融監(jiān)管研究院解讀：

2016年央行發(fā)布《關(guān)于增強(qiáng)運(yùn)用信貸政策支持再貸款資金發(fā)放涉農(nóng)貸款、小微企業(yè)貸款利率加點(diǎn)幅度彈性的通知》（銀貨政〔2016〕4號）允許地方省級中心支行再加點(diǎn)2個(gè)百分點(diǎn)，最高加點(diǎn)幅度不超過5個(gè)百分點(diǎn)。根據(jù)最新支小再貸款利率，一年期的央行資金成本為2.75，也就是原則上給小微企業(yè)貸款不高于5.75%，特殊情況下最高不高于7.75%。

因?yàn)檠胄械闹мr(nóng)和支小再貸款資金要求非常嚴(yán)格，從申請資質(zhì)，到申請條件再到每家機(jī)構(gòu)能申請到的額度等，此前積極性不高。但如果銀保監(jiān)會本身的小微指標(biāo)就難以完成的情況下，申請央行資金的動力會更加充足一些。

但是要注意，央行支小再貸款小微貸款按照國標(biāo)要求，沒有單戶授信1000萬以下的限制。

（三）進(jìn)一步完善內(nèi)部成本分?jǐn)偤褪找婀蚕頇C(jī)制。各銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要通過實(shí)行小微企業(yè)貸款內(nèi)部資金轉(zhuǎn)移定價(jià)優(yōu)惠、安排專項(xiàng)激勵(lì)費(fèi)用予以補(bǔ)貼等方式，提升分支機(jī)構(gòu)和一線從業(yè)人員開展小微企業(yè)相關(guān)業(yè)務(wù)的積極性。

（四）嚴(yán)格落實(shí)相關(guān)收費(fèi)減免要求。嚴(yán)格執(zhí)行“七不準(zhǔn)”“四公開”要求。強(qiáng)化落實(shí)“兩禁兩限”規(guī)定，除銀團(tuán)貸款外，禁止向小微企業(yè)貸款收取承諾費(fèi)、資金管理費(fèi)，嚴(yán)格限制收取財(cái)務(wù)顧問費(fèi)、咨詢費(fèi)。嚴(yán)禁發(fā)放貸款時(shí)附加不合理?xiàng)l件，以克扣放款數(shù)額、以貸轉(zhuǎn)存、存貸掛鉤、浮利分費(fèi)、借貸搭售等行為，變相抬升小微企業(yè)融資成本。在風(fēng)險(xiǎn)可控的前提下，進(jìn)一步縮短融資鏈條，清理不必要的“通道”“過橋”環(huán)節(jié)，切實(shí)降低小微企業(yè)貸款附加成本。

這里內(nèi)容總體沒有新的內(nèi)容，一直是銀保監(jiān)會強(qiáng)調(diào)的部分，此次特別強(qiáng)調(diào)縮短融資鏈條，清理不必要的通道、過橋。

五、拓寬信貸資金來源，繼續(xù)強(qiáng)化正向激勵(lì)

（一）鼓勵(lì)發(fā)行小微企業(yè)專項(xiàng)金融債。商業(yè)銀行申請發(fā)行小微企業(yè)專項(xiàng)金融債，不以完成小微企業(yè)貸款增長的監(jiān)管考核指標(biāo)為前提，但應(yīng)就本行資金頭寸情況做充分說明。要嚴(yán)格確保募集資金全部用于發(fā)放小微企業(yè)貸款。

金融監(jiān)管研究院解讀：

《關(guān)于金融債券專項(xiàng)用于小微企業(yè)貸款后續(xù)監(jiān)督管理有關(guān)事宜的通知》（銀發(fā)〔2013〕318號）開啟專項(xiàng)金融債，這也是一個(gè)大創(chuàng)舉。不過注意這里的專項(xiàng)金融債對小微企業(yè)的定義沒有單戶授信1000萬的限制，也就是可以是大小微，只要符合國標(biāo)口徑即可。

如果資金用戶單戶1000萬以下小微的貸款，同時(shí)也可以用于滿足銀保監(jiān)會的小微指標(biāo)。這和前面借用央行支小再貸款很類似。

（二）研究完善小微企業(yè)貸款資本監(jiān)管要求。研究修訂商業(yè)銀行資本管理相關(guān)監(jiān)管法規(guī)，在計(jì)量信用風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)時(shí)，對普惠型小微企業(yè)貸款，權(quán)重法下可適用75%的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重，內(nèi)部評級法下可比照適用零售風(fēng)險(xiǎn)暴露的計(jì)量規(guī)則。

這里只是強(qiáng)調(diào)研究修訂，當(dāng)前的資本管理辦法規(guī)定，只有符合以下條件才可以享受75%風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重（否則按照100%）：

商業(yè)銀行對同時(shí)符合以下條件的微型和小型企業(yè)債權(quán)的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重為75%:

（一）企業(yè)符合國家相關(guān)部門規(guī)定的微型和小型企業(yè)認(rèn)定標(biāo)準(zhǔn)。

（二）商業(yè)銀行對單家企業(yè)（或企業(yè)集團(tuán)）的風(fēng)險(xiǎn)暴露不超過500萬元。

（三）商業(yè)銀行對單家企業(yè)（或企業(yè)集團(tuán)）的風(fēng)險(xiǎn)暴露占本行信用風(fēng)險(xiǎn)暴露總額的比例不高于0.5%。

如果未來能夠修訂成功，則單戶授信1000萬以下即可享受75%，雖然風(fēng)險(xiǎn)暴露和授信不是完全一致的概念，但總體仍然屬于比較大的一個(gè)放松。

（三）優(yōu)化貸款支付方式。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)在風(fēng)險(xiǎn)可控、嚴(yán)格貸款用途管理的前提下，進(jìn)一步優(yōu)化貸款支付方式。對自主支付的貸款，須經(jīng)過合理的審核流程，充分發(fā)揮相關(guān)崗位制衡作用，加強(qiáng)跟蹤監(jiān)測，靈活采取賬戶分析、憑證查驗(yàn)、現(xiàn)場調(diào)查等方式，綜合判斷貸款用途，不將發(fā)票作為認(rèn)定貸款用途是否符合合同約定的唯一要件。

六、完善內(nèi)部機(jī)制建設(shè)，充分調(diào)動銀行基層“敢貸、愿貸”的積極性

（一）進(jìn)一步完善內(nèi)部績效考核機(jī)制。各銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要提高小微企業(yè)金融業(yè)務(wù)的考核分值權(quán)重，將小微企業(yè)業(yè)務(wù)考核指標(biāo)完成情況、監(jiān)管政策落實(shí)情況與分支機(jī)構(gòu)主要負(fù)責(zé)人考核評優(yōu)及提拔任用掛鉤。進(jìn)一步優(yōu)化對基層信貸人員的考核激勵(lì)方式，適當(dāng)下調(diào)利潤考核要求。

（二）進(jìn)一步落實(shí)授信盡職免責(zé)制度和容錯(cuò)糾錯(cuò)機(jī)制。各銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要重點(diǎn)明確對分支機(jī)構(gòu)和基層人員的盡職免責(zé)認(rèn)定標(biāo)準(zhǔn)和免責(zé)條件，進(jìn)一步將授信盡職免責(zé)與不良貸款容忍制度有機(jī)結(jié)合，對分支機(jī)構(gòu)可執(zhí)行差別化的容忍度。對小微企業(yè)不良貸款率未超出容忍度標(biāo)準(zhǔn)的分支機(jī)構(gòu)，在無違反法律法規(guī)和監(jiān)管規(guī)則行為的前提下，可對分支機(jī)構(gòu)負(fù)責(zé)人、小微業(yè)務(wù)部門和從業(yè)人員免予追責(zé)。各商業(yè)銀行（不含外資銀行）每半年度應(yīng)向監(jiān)管部門報(bào)送盡職免責(zé)落實(shí)情況。

“盡職免責(zé)”這四個(gè)字非常重要，可以說是政策能否落地的最核心環(huán)節(jié)，對比2018年文件可以看出，這次更加細(xì)化了盡職免責(zé)的要求。

2018年文件只是簡單描述“加強(qiáng)對盡職免責(zé)調(diào)查、評議、認(rèn)定等相關(guān)工作的文檔管理，將盡職免責(zé)落實(shí)情況列為商業(yè)銀行小微企業(yè)金融服務(wù)監(jiān)管評估的重要參考因素?！?/p>

實(shí)際上從2018年10月份開始，“盡職免責(zé)”這四個(gè)字被多次引用，在很高層的文件和講話中都多次出現(xiàn)，尤其針對民營企業(yè)放款的要求。 

（三）進(jìn)一步提升風(fēng)險(xiǎn)管控能力。各銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要加強(qiáng)對小微企業(yè)貸款資金流向的監(jiān)測，做好貸中貸后檢查，確保貸款資金真正用于支持小微企業(yè)和實(shí)體經(jīng)濟(jì)，防止小微企業(yè)貸款資金被挪用至政府平臺、房地產(chǎn)等調(diào)控領(lǐng)域形成新風(fēng)險(xiǎn)隱患。各銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要強(qiáng)化對小微金融從業(yè)人員的內(nèi)控合規(guī)管理，嚴(yán)防內(nèi)外串通挪用銀行低成本小微企業(yè)信貸資金進(jìn)行“套利”的違規(guī)行為。

七、優(yōu)化信貸技術(shù)和方式，提升服務(wù)效率

（一）充分發(fā)揮差異化競爭優(yōu)勢。大中型商業(yè)銀行要充分發(fā)揮技術(shù)、資源優(yōu)勢，繼續(xù)深化普惠金融事業(yè)部建設(shè)，嚴(yán)格落實(shí)綜合服務(wù)、統(tǒng)計(jì)核算、風(fēng)險(xiǎn)管理、資源配置、考核評價(jià)的“五專”經(jīng)營機(jī)制，將資源向小微企業(yè)金融服務(wù)領(lǐng)域傾斜，進(jìn)一步加強(qiáng)與互聯(lián)網(wǎng)、大數(shù)據(jù)的融合，深度挖掘自身金融數(shù)據(jù)和外部征信數(shù)據(jù)資源，在加強(qiáng)合規(guī)管理和風(fēng)險(xiǎn)控制的前提下，探索研究全流程線上貸款業(yè)務(wù)模式。地方性法人銀行要堅(jiān)持回歸本源、服務(wù)地方實(shí)體經(jīng)濟(jì)的定位，繼續(xù)下沉經(jīng)營管理和服務(wù)重心，充分把握“地緣、親緣、人緣”的固有優(yōu)勢，深耕本地小微企業(yè)市場，因地制宜創(chuàng)新信用評價(jià)方式和信貸產(chǎn)品。

（二）加大續(xù)貸支持力度。各銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要加大續(xù)貸政策落實(shí)力度，在守住風(fēng)險(xiǎn)底線的基礎(chǔ)上，加強(qiáng)續(xù)貸產(chǎn)品的開發(fā)和推廣，合理提高續(xù)貸業(yè)務(wù)在小微企業(yè)貸款中的比重，簡化續(xù)貸辦理流程，支持正常經(jīng)營的小微企業(yè)融資周轉(zhuǎn)“無縫銜接”。

這里的無縫銜接，筆者認(rèn)為主要指“無還本續(xù)貸”，以及防止小微企業(yè)因?yàn)榕R時(shí)資金需求銀行貸款申請流程過程導(dǎo)致的過橋資金需求。

（三）優(yōu)化貸款期限和流程。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要為小微企業(yè)合理設(shè)置流動資金貸款期限，研發(fā)適合小微企業(yè)的中長期固定資產(chǎn)貸款產(chǎn)品。根據(jù)自身風(fēng)險(xiǎn)管理制度和業(yè)務(wù)流程，積極探索建立貸款全流程限時(shí)制度，按業(yè)務(wù)類別對小微企業(yè)貸款辦理時(shí)限做出明確承諾，精簡耗時(shí)環(huán)節(jié)。

八、用好用足外部優(yōu)惠政策，充分發(fā)揮政策合力

各銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要充分把握定向降準(zhǔn)、宏觀審慎評估考核傾斜、支小再貸款、中期借貸便利等政策優(yōu)惠，將新增信貸資源重點(diǎn)投向普惠型小微企業(yè)貸款。要主動對接稅務(wù)部門，完善內(nèi)部統(tǒng)計(jì)核算系統(tǒng)，按照監(jiān)管考核要求和財(cái)政部、稅務(wù)總局《關(guān)于金融機(jī)構(gòu)小微企業(yè)貸款利息收入免征增值稅政策的通知》（財(cái)稅〔2018〕91號），依法合規(guī)申報(bào)小微企業(yè)貸款利息收入增值稅減免，并按季報(bào)送免稅數(shù)據(jù)。

各銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)享受上述貨幣財(cái)稅支持以及地方政府風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償、增量獎(jiǎng)勵(lì)等相關(guān)激勵(lì)政策產(chǎn)生的紅利，要在普惠型小微企業(yè)貸款利率定價(jià)和內(nèi)部績效考核中有相應(yīng)體現(xiàn)。

九、強(qiáng)化監(jiān)管督導(dǎo)，做好政策傳導(dǎo)和經(jīng)驗(yàn)交流

（一）實(shí)施分類督導(dǎo)。繼續(xù)堅(jiān)持以法人銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)為對象、會機(jī)關(guān)和銀保監(jiān)局上下聯(lián)動的監(jiān)管督導(dǎo)和考核方式。對完成考核指標(biāo)良好，小微企業(yè)貸款基數(shù)大、占比高、戶均余額低的銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)，加強(qiáng)正面宣傳和正向激勵(lì)；對未能完成考核指標(biāo)且差距較大的銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)，加大督促整改工作力度。

（二）抓實(shí)信貸計(jì)劃序時(shí)進(jìn)度考核。各銀保監(jiān)局要按月監(jiān)測、按季通報(bào)轄內(nèi)陸方性法人機(jī)構(gòu)和大中型商業(yè)銀行分行的普惠型小微企業(yè)信貸計(jì)劃序時(shí)進(jìn)度情況,盡量減少月度、季度間的數(shù)據(jù)波動。對執(zhí)行計(jì)劃進(jìn)度明顯落后的機(jī)構(gòu)，要及時(shí)加大監(jiān)管提示、督導(dǎo)和通報(bào)力度，確保全年足額完成信貸計(jì)劃。

（三）強(qiáng)化調(diào)研和檢查。各銀保監(jiān)局要定期組織開展對銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)小微企業(yè)貸款業(yè)務(wù)的實(shí)地調(diào)研，及時(shí)掌握新情況、新問題。同時(shí)，在信貸業(yè)務(wù)現(xiàn)場檢查和風(fēng)險(xiǎn)排查中，要將小微企業(yè)貸款業(yè)務(wù)作為重點(diǎn)，防止部分銀行“一哄而上”對部分小微企業(yè)過度融資、多頭融資，形成集中風(fēng)險(xiǎn)。

（四）加強(qiáng)數(shù)據(jù)質(zhì)量審查。各銀保監(jiān)局要督促銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)加強(qiáng)和改進(jìn)數(shù)據(jù)填報(bào)工作，提高S71報(bào)表數(shù)據(jù)填報(bào)質(zhì)量。加強(qiáng)對數(shù)據(jù)解鎖的審查，對頻繁解鎖的機(jī)構(gòu)予以窗口指導(dǎo)，禁止隨意解鎖，對虛報(bào)數(shù)據(jù)行為嚴(yán)肅問責(zé)。轄內(nèi)如出現(xiàn)大面積數(shù)據(jù)解鎖申請，應(yīng)由銀保監(jiān)局主要負(fù)責(zé)人審簽。

（五）加強(qiáng)政策宣講和經(jīng)驗(yàn)交流。各銀保監(jiān)局要適時(shí)對轄內(nèi)銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)開展監(jiān)管政策宣講，特別是績效考核傾斜、盡職免責(zé)和續(xù)貸制度。定期開展經(jīng)驗(yàn)交流和銀企對接活動，總結(jié)推廣小微企業(yè)金融服務(wù)典型模式。

十、推動完善信用信息體系建設(shè)，進(jìn)一步緩解銀企信息不對稱難題

（一）繼續(xù)深化“銀稅互動”。各級監(jiān)管部門要充分發(fā)揮銀稅合作聯(lián)席會議的作用，鼓勵(lì)銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)通過與稅務(wù)部門數(shù)據(jù)直連或與正規(guī)持牌的第三方征信機(jī)構(gòu)合作等方式，搭建“互聯(lián)網(wǎng) 大數(shù)據(jù) 金融 稅務(wù)”平臺，積極創(chuàng)新銀稅合作信貸產(chǎn)品。

（二）加強(qiáng)“銀商合作”力度。各級監(jiān)管部門要進(jìn)一步與市場監(jiān)管部門建立和完善銀商合作聯(lián)席會議制度，鼓勵(lì)銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)充分利用小微企業(yè)名錄系統(tǒng)，挖掘具備有效信貸需求的小微企業(yè)客戶，定期交換逃廢銀行債務(wù)和工商行政處罰的企業(yè)信息，實(shí)現(xiàn)失信聯(lián)合懲戒、守信聯(lián)合激勵(lì)。

（三）推動建立省市級小微企業(yè)信用信息共享平臺。各級監(jiān)管部門要積極配合和推動地方政府，進(jìn)一步整合市場監(jiān)管、稅務(wù)、法院、公安、海關(guān)、房管、電力等多個(gè)部門的小微企業(yè)信用信息，實(shí)現(xiàn)信息的自動采集、查詢和實(shí)時(shí)更新。

十一、推動完善小微企業(yè)增信體系，提高風(fēng)險(xiǎn)分擔(dān)能力和水平

（一）進(jìn)一步深化“銀擔(dān)合作”機(jī)制。各級監(jiān)管部門要充分發(fā)揮國家和地方融資擔(dān)?；鸬淖饔?，積極構(gòu)建政府性融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)和商業(yè)銀行共同參與的風(fēng)險(xiǎn)分擔(dān)機(jī)制，通過利益融合、激勵(lì)相容，實(shí)現(xiàn)增信分險(xiǎn)。在依法合規(guī)、風(fēng)險(xiǎn)可控的前提下，引導(dǎo)商業(yè)銀行對融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)適度降低授信門檻、簡化授信程序，將更多符合條件的融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)納入合作范圍，在授信額度、放大倍數(shù)、利率水平、續(xù)貸條件等方面對小微企業(yè)提供更多優(yōu)惠。

（二）進(jìn)一步加大“銀保合作”力度。各級監(jiān)管部門要引導(dǎo)銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)和保險(xiǎn)公司加強(qiáng)合作，建立風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān)機(jī)制，完善工作聯(lián)系機(jī)制，強(qiáng)化銀保雙方系統(tǒng)對接，實(shí)現(xiàn)業(yè)務(wù)數(shù)據(jù)信息共享。鼓勵(lì)保險(xiǎn)公司在風(fēng)險(xiǎn)可控情況下，為小微企業(yè)獲得銀行貸款提供增信支持。鼓勵(lì)保險(xiǎn)公司針對小微企業(yè)的還貸方式，提供更靈活的銀行小微企業(yè)貸款保證保險(xiǎn)產(chǎn)品。持續(xù)推進(jìn)保險(xiǎn)資金支農(nóng)支小融資業(yè)務(wù)試點(diǎn)。鼓勵(lì)保險(xiǎn)公司投資商業(yè)銀行發(fā)行的小微企業(yè)專項(xiàng)金融債、小微企業(yè)信貸資產(chǎn)證券化等金融產(chǎn)品。

2019年3月4日

（此件發(fā)至各銀保監(jiān)分局和地方法人銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)）