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第一篇：關(guān)于交易的100%保證獲利的方法 一般來說，當(dāng)你和交易圈子里的人說，你有一種方法，可以100%保證交易獲利，聽的人不是以為你是在吹牛、就是以為你是精神病患者。 聽者有這樣的反應(yīng)不足為奇，因?yàn)槟愕恼f法太離奇了，幾乎是過去的100多年來沒有人敢于在交易中這樣聲稱的。 如果把上述的說法，理解成每一次介入市場都能獲利，那是不可能存在的。然而，在一個(gè)時(shí)間段、具有一定次數(shù)的交易、保證這一段時(shí)間的交易結(jié)果為正收益，是存在的。 這樣的交易方法，我會在博文中漸漸展開，請讀者不要急于知曉答案，這可能是一個(gè)漫長的過程，需要顛覆我們腦子里的許許多多的思想理念方法。 在介紹這樣的方法之前，我想問兩個(gè)問題：第一，你會抱著開放式的心態(tài)（即客觀的心態(tài)）來閱讀我所說的東西嗎？第二，如果通過閱讀、客觀的思考、你相信了我所介紹的方法中的某些合理的東西，你會在操作中嚴(yán)格執(zhí)行嗎？不僅僅是數(shù)次的嚴(yán)格執(zhí)行，而是無論遇到什么樣的失敗的交易，還能一如既往地相信這樣的方法并繼續(xù)不折不扣地執(zhí)行嗎？ 如果對這兩個(gè)問題的答案只要有一個(gè)是“否定”答案，那么我可以告訴你，我的方法不適合你、你不要在此浪費(fèi)自己寶貴的生命時(shí)光。 當(dāng)下社會上流行的交易方法、或者有些人命名為投資方法--方法復(fù)雜卻又效率低下，有的甚至根本沒有效率，或者是負(fù)效率。 簡言之，這些方法的最大缺陷是沒有【一致性】。 人的分析，在腦子清晰和混亂的時(shí)候、在情緒高漲和低落的時(shí)候，總之在不同的時(shí)間和空間，分析的結(jié)果是大相徑庭的，即人的分析具有極大的主觀性。 基本面分析者天天埋頭于研究政策、環(huán)境、數(shù)據(jù)和產(chǎn)品，有政治方面的、也有經(jīng)濟(jì)方面的、有國內(nèi)的、也有國外的、有行業(yè)方面的、也有上市公司的、有國家的經(jīng)濟(jì)數(shù)據(jù)、也有公司的財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)……。你能掌握全面的信息嗎？不可能！退一步說，就是全面掌握了信息，這些信息一定都是真實(shí)的嗎？不可能！ 技術(shù)面分析者，研究江恩理論、波浪理論、形態(tài)理論、K線理論、均線理論、量價(jià)理論、技術(shù)指標(biāo)、神奇數(shù)字等等，更有甚者，把易經(jīng)、道德經(jīng)、孫子兵法、24節(jié)氣、金木水火土等都搬了過來。 總之，目的只有一個(gè)：妄想預(yù)知原本就不可預(yù)知的【未來價(jià)格】。 當(dāng)然，我們看到這樣的事實(shí)：用基本面分析方法或者技術(shù)面分析方法交易的人賺到了錢。 如果你是一個(gè)明白的人，就會明白，這些人賺到錢，其實(shí)不是這樣的方法所致，而是運(yùn)氣所致。 有人會說，你說的方法賺到錢就是必然，而他人用分析的方法賺到錢就是運(yùn)氣，你是不是太霸道了、太偏頗了、太自以為是了？我暫且不回答這樣的質(zhì)問，先來看看以下的思想。 我們首先要弄明白：一個(gè)交易方法，是不是必然賺錢的方法的標(biāo)準(zhǔn)是什么。 標(biāo)準(zhǔn)就是【一致性】：包括操作（進(jìn)和出）的一致性、獲利的穩(wěn)定性（財(cái)富在一段一段時(shí)間后不斷地穩(wěn)定增長）。它的特性就是沒有主觀的情緒在內(nèi)。 如果一個(gè)方法，無論在中國的市場、還是在外國的市場；無論在股票、還是在期貨、外匯、債券等其他金融衍生品市場上，打開盤面，你不需要知道你眼前看到的圖表是代表著什么樣的交易品種，都可以在一定的時(shí)間段里、通過一定次數(shù)的交易操作而達(dá)到穩(wěn)定賺錢，這就不是靠運(yùn)氣的交易方法--而是【必然賺錢的方法】。 分析的方法，就是主觀情緒的方法。我勿需多說什么，每一個(gè)用分析方法交易的人，自己捫心自問，這些年來你穩(wěn)定獲利嗎？這個(gè)市場（包括全世界），有多少人是穩(wěn)定獲利的？為什么有【七虧二平一盈】的事實(shí)？（按照索羅斯的說法是只有萬分之三的人在市場中盈利。具體的數(shù)據(jù)究竟哪個(gè)準(zhǔn)確，已經(jīng)不重要了，重要的是只有極少數(shù)人盈利是一個(gè)不爭的事實(shí)。） 交易，如果有了合理的思想理念方法，可以是一件輕松而愉快的事情。我想在此分享的是，賺錢可以很輕松。不僅可以很輕松，還可以很簡單、很有效率。 我們活著為了什么？我的愚見是為了自由，人的財(cái)務(wù)、身體和靈魂的自由。錢不是萬能的，但沒有錢是萬萬不能的。我們不是生活在象牙塔里。有了一定的錢的基礎(chǔ)，才可能會有各種自由。有了自由，才可能會快樂。人活著，必須搞清楚生活的目的。否則，將本末倒置。整天在市場里忙著辛辛苦苦地賺錢，很多人最終沒有賺到錢。即使賺到了一些錢，人已經(jīng)不行了。 所以，我提倡輕松賺錢、穩(wěn)定賺錢、然后是快樂生活的終極生活理念。其他的東西，都是虛無飄渺的。當(dāng)然，你有權(quán)利不同意我的理念，認(rèn)為我的境界低下，一切以錢為基礎(chǔ)。但是，我也可以告訴大家，我個(gè)人鄙視那些只會整天唱高調(diào)、沒有真才實(shí)學(xué)的人。 至于如何做到輕輕松松地在全世界各種證券市場100%地輕松穩(wěn)定盈利，請接著看后面的博文【規(guī)則交易法】，你就知道了。 第二篇：【規(guī)則交易法】簡介 前文提及的在任何市場、任何交易品種上都能在總賬上100%獲利的交易方法，就是我命名為的【規(guī)則交易法】。 把這篇博文置頂，是因?yàn)橛X得這篇博文是所有希望能夠達(dá)到【長期 · 穩(wěn)定 · 盈利】的人所必須接受的思想理念和方法。只有把這些思想理念植根于心、融化在血液里，才能在操作中不折不扣地執(zhí)行這樣的交易規(guī)則！ 關(guān)于交易的任何疑問的答案，我可以負(fù)責(zé)任地保證就在這幾百篇的博文中。仔細(xì)地閱讀、且邊讀邊思考，才有可能有收獲。 【規(guī)則交易法】，顧名思義就是按照制定的規(guī)則進(jìn)行交易的方法。規(guī)則，包含著應(yīng)對未來行情發(fā)展不確定性的計(jì)劃以及依據(jù)應(yīng)對計(jì)劃而制定的可操作的交易系統(tǒng)。 用【規(guī)則交易法】交易的人，思維中不存在所謂的短、中、長線的概念，即操作中沒有主觀的思考。當(dāng)規(guī)則出現(xiàn)多（空）的信號、尚無所謂的趨勢[/B]可言之時(shí)就做出相應(yīng)的交易應(yīng)對操作。 這樣的交易操作體現(xiàn)了【做短捕長】的應(yīng)對策略、順應(yīng)市場的思想理念，能長則長，不能則短。達(dá)到了完全聽從市場客觀指向的境界。 【規(guī)則交易法】反映的根本思想理念： 和任何目前存在于世的其他交易方法一樣，【規(guī)則交易法】無法保證每一次單筆交易皆能獲利。然而，它可以保證總賬的長期穩(wěn)定盈利。 【規(guī)則交易法】是為極少數(shù)的明白人而創(chuàng)造的，它不適合極大多數(shù)的聰明人。各位讀者，請千萬記住這句話！ 很多聰明人看了這篇博文，曾經(jīng)留言和我胡攪蠻纏，根本不明白我在講什么。和他們解釋吧，實(shí)在是對牛彈琴！真正想學(xué)習(xí)【規(guī)則交易法】的人，請安安靜靜地看完所有的博文，你對【規(guī)則交易法】的所有的疑問都在本博有很詳盡的回答。如果看了這些回答，還是不能理解，請放下【規(guī)則交易法】，因?yàn)槟銜簳r(shí)不適合學(xué)習(xí)這樣的交易方法。 制定和執(zhí)行【規(guī)則交易法】的過程，對任何人來說，都是一個(gè)艱難的心理歷程。它需要一次又一次地克服人性中難以克服的弱點(diǎn)，其中最明顯的人性弱點(diǎn)是【發(fā)揮人的聰明才智】 -- 其本質(zhì)就是人性中的【貪婪和恐懼】 當(dāng)我意識到運(yùn)用分析預(yù)測方法做交易，錯(cuò)誤的概率大于正確的概率的時(shí)候，開始改變自己的交易方法。 那時(shí)我學(xué)習(xí)的是【趨勢跟蹤交易法】。趨勢跟蹤交易法，強(qiáng)調(diào)等待趨勢很明朗的時(shí)候介入，即行情已經(jīng)明顯地朝著某個(gè)方向發(fā)展了一段時(shí)間。在操作中，我發(fā)現(xiàn)即便如此，【趨勢】二字還是一個(gè)見仁見智的概念，沒有客觀的標(biāo)準(zhǔn) -- 即無論誰的趨勢標(biāo)準(zhǔn)確立而介入，即刻就會有可能出現(xiàn)此波趨勢到頭的現(xiàn)象 -- 即沒有100%正確的介入方法。 如果以失去一段行情發(fā)展中較佳的介入位置為代價(jià)、追求所謂的較為安全的介入位置、最終卻還是無法保證介入的盈利，我認(rèn)為這樣的操作方法是不合理的，問題的根源是一個(gè)心理障礙問題 -- 即自己認(rèn)定的所謂趨勢確立標(biāo)準(zhǔn)總覺得比較安全，他人的標(biāo)準(zhǔn)不安全。而真相是無論誰的標(biāo)準(zhǔn)都不安全、行情方向的改變（拐點(diǎn)）是從一個(gè)最小的可計(jì)量的單位開始的，當(dāng)然這只能從事后發(fā)現(xiàn)。 趨勢跟蹤交易法，說穿了就是用一個(gè)較大的操作周期作為操作系統(tǒng)。這樣的操作方法，從資金方面來說，較為適合超級大資金操作；從行情方面來說，較為適合波動大的行情。 對于一般的資金量、對于經(jīng)常出現(xiàn)的波動不大的行情，用這種操作方法，資金的有效利用率很低，甚至?xí)霈F(xiàn)因交易系統(tǒng)的較大衰落而造成原本具有較大盈利的交易最終發(fā)生虧損。 既然在任何位置的介入都是有虧損的風(fēng)險(xiǎn)，那么我們是否可以在相對小的級別介入？答案是肯定的。 在一些學(xué)習(xí)教材中把較小級別的操作歸結(jié)為【波段交易法】。我認(rèn)為不存在波段之說。所謂的波段，實(shí)際上就是相對于一個(gè)較大的趨勢而言的較小的趨勢。交易中的操作系統(tǒng)都是一個(gè)相對概念，操作30分鐘級別的人認(rèn)定的趨勢，在用日線或周線級別來操作的人看來，就是一個(gè)所謂的小波段而已、而用年線級別操作的人看日線級別，也是如此。 無論是大趨勢、還是小趨勢，都存在一個(gè)理念上的根本錯(cuò)誤，即在介入時(shí)（即便是按照交易系統(tǒng)操作）主觀上有或多或少的先入為主的趨勢確立感覺或信心。主觀感覺或信心可能就是未來發(fā)生大虧損的隱患。而【規(guī)則交易法】，交易理念的重心是規(guī)則（信號），交易時(shí)沒有先入為主的趨勢感覺，只要規(guī)則顯示此次介入是錯(cuò)誤的，即刻按照規(guī)則結(jié)束此次交易。反之，當(dāng)規(guī)則顯示此次交易是正確的，操作者不會去猜測行情將會如何發(fā)展，只是按照規(guī)則持有、直至規(guī)則顯示此次行情結(jié)束即結(jié)束持有而離場。 我們在學(xué)習(xí)如何交易之時(shí)，聽到最多的就是“順勢而為”四個(gè)字。道理很正確，然而到了實(shí)戰(zhàn)中卻不知如何做到順勢而為，因?yàn)榇蟠笮⌒〉摹緞荨克坪蹼S處可見、卻又不知如何介入、或不敢介入。 不知如何介入，是沒有介入標(biāo)準(zhǔn)，即不確定操作級別和操作均線就無法確認(rèn)【勢】。 不敢介入，是因?yàn)闆]有介入標(biāo)準(zhǔn)而致的恐懼心理所造成的結(jié)果。 如果有了規(guī)則，一旦行情發(fā)展到了拐點(diǎn)的位置，就執(zhí)行反手單。由于操作級別相對較小，如果用通常的趨勢概念看，根本無法確認(rèn)趨勢（即使用較大的操作級別，似乎有了明顯的趨勢，但用更大的操作級別來看，還是沒有明顯的趨勢。趨勢是相對而言的）。 規(guī)則，是一個(gè)明確的、較為客觀的參照系統(tǒng)。它在行情可能的拐點(diǎn)處，不帶有人的主觀情緒和判斷。 從交易的【結(jié)果】看，我們的盈利來自所謂的【趨勢】，即較大的價(jià)格波動。但是，從交易的【過程】看，成功的交易來自于按照規(guī)則、恰當(dāng)合理地看待和處理盤面上價(jià)格的上上下下波動。交易持有的過程中賬面上的盈利和盈利回撤非常折磨人性、令人十分難受。因此，交易的三部曲--介入、持有、離場，通常人們注意介入和離場，而我認(rèn)為持有的過程更為重要，這一點(diǎn)是被社會所忽略的。 這樣的結(jié)果是否能夠享受到，一是取決于一個(gè)交易者能否按照自己的交易規(guī)則、堅(jiān)定不移地邁過交易過程中的坎坎坷坷；二是取決于在所謂的趨勢開始卻尚未有真正的趨勢顯露之時(shí)是否及時(shí)介入。很多人沒有享受到這樣的結(jié)果，一是因?yàn)樵谶^程中【實(shí)在受不了上上下下、虛虛實(shí)實(shí)的】價(jià)格變動；二是為“趨勢”兩字所累。 因此，“趨勢”二字在交易過程中是造成人的心理障礙的負(fù)面因素。趨勢二字，只能被用來解釋結(jié)果。 因此，在我的操作中，不存在“趨勢”的概念。我用規(guī)則劃分出多方區(qū)域和空方區(qū)域。行情的發(fā)展按照規(guī)則進(jìn)入多方區(qū)域，我就持有多方籌碼；反之，就持有空方籌碼。市場上多方強(qiáng)勢之時(shí)，多方就是我的朋友，反之空方就是我的朋友。這就是世界上“沒有永遠(yuǎn)的朋友、也沒有永遠(yuǎn)的敵人”這句話的辯證含義。 行情的難以處理，表現(xiàn)在行情在多空邊界區(qū)域的來回波動，俗稱為盤整。解決的方法就是多復(fù)盤，多觀察行情在這個(gè)區(qū)域的大概率變化結(jié)構(gòu)，然后建立自己的應(yīng)對方法，以不變應(yīng)萬變。這樣的以不變應(yīng)萬變的方法，一定會有對也有錯(cuò)，不必糾結(jié)于錯(cuò)誤，因?yàn)楫吘惯€有對的時(shí)候。長期來看，這樣的對錯(cuò)可能是50:50，加上單邊的較大盈利，那么總賬必定是【正收益】。 附圖：交易模型圖
第三篇：期貨市場 vs. 股票市場
期貨交易和股票交易，究竟是哪一種交易更安全、更簡單，我認(rèn)為是期貨交易，理由是： 1、期貨的T+0交易機(jī)制比股票的T+1交易機(jī)制更容易應(yīng)對風(fēng)險(xiǎn)。 由于可以當(dāng)日交易，期貨的操作就可以選擇相對小的操作級別，更符合【做短看長】的風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)對原則。這里，須明白一個(gè)事實(shí)：較小級別的操作，在同樣的時(shí)間段里，極大多數(shù)情況下，交易的結(jié)果優(yōu)于較大級別操作結(jié)果的道理。 這里，勝率和真正的盈利沒有正比關(guān)系。有的時(shí)候，在較小級別里操作的勝率較較大級別的勝率低，但是盈利則更多。這是很多人不明白的道理。 不明白這樣的道理，就不敢做較小級別的操作，覺得會發(fā)生許多失敗的操作，因?yàn)閯俾式档?、敗率提高，憑著主觀的臆測，得出莫名其妙、完全不符合事實(shí)的結(jié)論：收益降低、甚至虧損。 其次，當(dāng)日交易避免了因過夜帶來的突發(fā)的黑天鵝事件造成的短期大虧損。這樣說，并非說期貨的交易是日內(nèi)交易。我們通過日內(nèi)的小級別交易開始，一旦形成較大級別的行情機(jī)會，就可以持續(xù)持有。反之，如果沒有出現(xiàn)這樣的機(jī)會，就可以在短時(shí)間里及時(shí)回歸原方向的操作。還可以通過倉位的控制來減少因偶發(fā)的黑天鵝事件所帶來的短期虧損沖擊。 2、期貨的雙向交易機(jī)制比股票的單向交易機(jī)制有更多的獲利機(jī)會。 當(dāng)大盤向下運(yùn)行成為主要方向時(shí)，照樣有盈利的機(jī)會。那么，當(dāng)整個(gè)經(jīng)濟(jì)出現(xiàn)衰退或調(diào)整時(shí)，你只要按照規(guī)則進(jìn)行交易，在他人的財(cái)富縮水時(shí)，你的財(cái)富還在不斷地增長，甚至是大幅增長（當(dāng)你遇到單邊下跌的行情時(shí)，不就是一個(gè)反過來看的大牛市嗎？） 3、期貨品種少，如果做股指期貨交易只有一個(gè)主力合約，更簡單明了，更能集中注意力。 并且，股指期貨是大盤的指數(shù)，不像個(gè)股的走勢那樣不規(guī)范（比如說重慶啤酒），所以風(fēng)險(xiǎn)反而小。也不會出現(xiàn)停牌這樣的事件。 4、至于期貨的資金杠桿放大作用，我們可以用適當(dāng)?shù)馁Y金量來加以控制。 所謂期貨的風(fēng)險(xiǎn)大，是因?yàn)槠谪浻匈Y金的杠桿放大作用。如今我們中國的期貨杠桿倍數(shù)大約是7倍。那么，賺錢是7倍，比如說今天你做股指期貨，賺了1.5%的指數(shù)，開盤的指數(shù)是2100點(diǎn)，收盤是2132點(diǎn)，就是賺了32點(diǎn)，每一個(gè)點(diǎn)是300元，那么32點(diǎn) x 300元 = 9600元。因?yàn)槟愕谋ＷC金是2100 x 300 x 16% = 100800元，那么你今天的實(shí)際收益是9600/100800 = 9.52%。這是盈利，如果是虧損也是7倍，也是-9.52%。 現(xiàn)在，我們來算一筆賬： 你在股票交易中，用70萬元交易，某天你盈利（虧損）10%，那么你的賬戶出現(xiàn)這樣的數(shù)字--77萬元（63萬元）。 如果你現(xiàn)在把這筆70萬元資金從股市退出，進(jìn)入期市，資金應(yīng)該如何安排呢？ 用70萬元交易期貨？如果是，那么你現(xiàn)在不是在做70萬元的生意了，而是在做70萬元 x 7倍 = 490萬元。如此，今天你盈利（虧損）10%，那么你的賬戶出現(xiàn)這樣的數(shù)字 -- 119萬元（21萬元），即70萬元的本金 + 49萬元的盈利（70萬元的本金 - 49萬元的虧損）。 這就是所謂的期貨的大起大落，原因很簡單，你放大了交易的盤子，從某種意義上說，就是變小賭為大賭或豪賭。 如何來控制這樣的欲望呢？很簡單，把期貨交易看成是股票交易，原來股票交易的總量是70萬元，現(xiàn)在做期貨也是70萬元的盤子。那么，具體執(zhí)行就是留60萬元在外，用10萬元做期貨。 10萬元的本金進(jìn)入期貨市場，杠桿率為7倍，那就是在做70萬元的交易盤子。如果某天你盈利（虧損）10%，那么你的賬戶出現(xiàn)這樣的數(shù)字 -- 17萬元（3萬元），即10萬元的本金 + 7萬元的盈利（10萬元的本金 - 7萬元的虧損），你手中的資金是60萬元 + 17萬元 = 77萬元（60萬元 + 3萬元 = 63萬元），和做股票的風(fēng)險(xiǎn)是不是一樣呢？ 我們要明白，我們從股市轉(zhuǎn)到期貨市場，不是為了大賭或豪賭，而是為了更好地利用不同市場的規(guī)則來增加大概率獲利的機(jī)會。財(cái)富的增長，不是立竿見影的事兒，而是一場長期的戰(zhàn)爭。 |
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