|
炒股有風(fēng)險(xiǎn)，投資需謹(jǐn)慎這句話想必所有人都聽了無數(shù)遍。相比于存款，貨幣基金，債券和一些低風(fēng)險(xiǎn)理財(cái)產(chǎn)品，炒股確實(shí)是風(fēng)險(xiǎn)不小。但另一方面，炒股能達(dá)到的潛在收益又比那些低風(fēng)險(xiǎn)投資渠道要高得多。那么如何控制炒股時(shí)遇到的風(fēng)險(xiǎn)就是每個(gè)股民都必須面對的問題。 我習(xí)慣短線操作，持股一般不超過三個(gè)交易日。這里我想大概根據(jù)個(gè)人短線操作中的體會，系統(tǒng)的總結(jié)一下控制風(fēng)險(xiǎn)的三種原則：時(shí)間原則，倉位原則，選股原則。算是給自己做個(gè)記錄提個(gè)醒，也算是拋磚引玉希望大家能補(bǔ)充一些更完善的方法。 大前提：風(fēng)險(xiǎn)與收益成正比。 盈虧同源。這個(gè)市場里，賺得最多的人往往承受的風(fēng)險(xiǎn)也最大。追漲停股，妖股，做期貨投機(jī)，甚至上杠桿，這些是可以在短期有巨大的盈利的。但無論你水平多高，這個(gè)市場中總會有很多不確定因素，一旦有失誤，虧損很難避免。在開戶的時(shí)候，券商都會給你做風(fēng)險(xiǎn)測評，在炒股之前，我們自己也更應(yīng)該搞清楚，自己愿意承受多大的風(fēng)險(xiǎn)。不要一味的想著賺錢，只有先搞清楚了這個(gè)，才能決定適合自己的投資模式。當(dāng)你把自己的模式做到熟練，做到爐火純青，復(fù)利之路也就不遠(yuǎn)了。 1。時(shí)間原則：短線持股時(shí)間與風(fēng)險(xiǎn)成正比。 這一點(diǎn)是我在超短日內(nèi)交易中體會最深的。日內(nèi)持股的時(shí)間越久，承受的風(fēng)險(xiǎn)就越大。很多老股民喜歡“早出晚歸”，也就是說下午收盤前買入，第二天早盤賣出。這種做法確實(shí)很好，整個(gè)市場中的主力資金很多也是這個(gè)思路。你持股的時(shí)間短一些的話，盤中就不容易坐過山車，運(yùn)氣好的話還能躲掉盤中突然出現(xiàn)的急跌（比如昨天中午那種）。 兩點(diǎn)半以后的時(shí)間，個(gè)股和大盤都經(jīng)常會出現(xiàn)拉尾盤的現(xiàn)象，尤其是在震蕩市里。這是因?yàn)槔脖P最不容易被砸，因?yàn)闆]有時(shí)間給別人砸了。很多莊股也是喜歡最后幾分鐘拉起來，讓日線漂亮一些。我個(gè)人的經(jīng)驗(yàn)是兩點(diǎn)以后，更準(zhǔn)確的說是兩點(diǎn)半左右出手買入效果一般比較好。交易日剩下的時(shí)間也不多，如果兩點(diǎn)半左右出了日內(nèi)股價(jià)低點(diǎn)，一般是買入的好機(jī)會（不適用于跌市，比如最近的9月9號，9月26號，跌市中尾盤砸的最兇，那種情況下第二天早盤還會慣性下跌）。剩下的半小時(shí)拉升的機(jī)會還是很多的。最好不要等到最后十分鐘，別人已經(jīng)把股價(jià)拉起來了才買，因?yàn)榈诙扉_盤，很多前一天抄到底的人就會想要賣股，然后低開一點(diǎn)的話你就變成套牢的，出貨就更難一些。 第二天賣點(diǎn)的選擇也是遵循時(shí)間原則，在10點(diǎn)左右找到高點(diǎn)賣出。為什么十點(diǎn)容易出高點(diǎn)呢，因?yàn)樵绫P有很多活躍股，熱點(diǎn)股沖高甚至沖漲停，帶動大盤上漲是容易出一個(gè)小的高點(diǎn)的。但是這種做法也是很容易賣飛的，比如周四我賣飛的$皖新傳媒(SH601801)$ 。這也算是值得吸取的一個(gè)教訓(xùn)吧，當(dāng)你發(fā)現(xiàn)當(dāng)天上漲量比明顯放大而且日內(nèi)均線守得很好的時(shí)候不妨耐心地繼續(xù)拿一拿。在控制風(fēng)險(xiǎn)的同時(shí)，潛在的收益也會降低。想要不賣飛，又想要低風(fēng)險(xiǎn)，不太可能。 2。倉位原則：倉位大小與風(fēng)險(xiǎn)成正比。 這一點(diǎn)長線短線操作都適用。在熊市或震蕩市時(shí)，倉位控制是很重要的，倉位越重，風(fēng)險(xiǎn)也越大。原因很簡單：資金就是子彈，如果敵人來了（好的買點(diǎn)）你卻沒有子彈（現(xiàn)金流動性）就等死（套牢虧損）吧。股市中不缺機(jī)會，現(xiàn)金為王，行情不好的時(shí)候留點(diǎn)現(xiàn)金保命挺重要。別覺得留著子彈很難受，買買銀華日利，華寶添益什么的也比吃面好啊。 關(guān)于倉位的控制，每天看看大盤還是很重要的，經(jīng)常有人說震蕩市輕指數(shù)重個(gè)股的說法我認(rèn)為是比較片面的。A股的運(yùn)行軌跡還是有一定規(guī)律可以遵循的，比如一般大漲之后市場會產(chǎn)生分化，然后強(qiáng)勢震蕩幾天，然后你經(jīng)常會發(fā)現(xiàn)漲不動了，指數(shù)拉到某個(gè)關(guān)口就被砸下來，或者說有小陽線但成交量無法有效放大。這時(shí)候就要小心了，盤久必跌的說法大家也經(jīng)常聽到吧，因這確實(shí)是大家看到經(jīng)常會發(fā)生的。如何判斷久不久，多看看指數(shù)的macd是最簡單直接的辦法。先看大周期再看小周期，大周期可靠性高，靈敏度低；小周期可靠性低，靈敏度高。當(dāng)一個(gè)波段漲幅之后，日線macd紅柱越來越短，dif和dea有高位死叉的意思的時(shí)候就是減倉的時(shí)候了，比如說下周中的時(shí)間點(diǎn)，就要小心一些。反之，當(dāng)指數(shù)在一個(gè)箱體低位運(yùn)行，綠柱縮短，快金叉的時(shí)候就是加倉的時(shí)候。具體用多少倉位，因人而異，這取決于你個(gè)人對風(fēng)險(xiǎn)承受的比例。 3。選股原則：漲幅偏離值與風(fēng)險(xiǎn)成正比。 這個(gè)漲幅偏離值有兩層意思。第一層是漲幅偏離均線比較大，容易有修復(fù)性回調(diào)的走勢。第二層意思是個(gè)股的漲幅（或者用估值和市盈率來衡量）偏離市場平均值太遠(yuǎn)。 先說第一點(diǎn)，漲幅偏離均線大小。喜歡關(guān)注強(qiáng)勢股的應(yīng)該會經(jīng)?？吹揭环N公告：股票異常波動公告，更強(qiáng)的甚至?xí)腥諠q幅偏離20%臨時(shí)停牌的。這種都屬于漲幅偏離均線太遠(yuǎn)的，這時(shí)候你買入就會比之前買入的人成本更高，成本高了風(fēng)險(xiǎn)當(dāng)然就大。主力在啟動之前就建好了倉，成本比你低得多，就算漲停第二天砸出大坑那也沒有你追漲進(jìn)去直接低開被套的難受，比如$紅陽能源(SH600758)$ ，在這么高的位置，用跌停板出貨莊家都是大賺的。所以，風(fēng)險(xiǎn)比較小的做法是在支撐位買，特別強(qiáng)勢的股是五日均線，一般強(qiáng)勢的股是十日均線。很多人喜歡用的：突破后回踩買點(diǎn)也是這個(gè)道理。均線可以算是最簡單也是最有效的技術(shù)分析了，買股時(shí)看看均線和當(dāng)時(shí)股價(jià)的關(guān)系是很有必要的。均線有沒有走壞，股價(jià)有沒有破位，決定了這個(gè)股票是否能繼續(xù)操作。 第二點(diǎn)，個(gè)股漲幅偏離市場平均值太遠(yuǎn)。對市場保持敬畏是必須要有的，再好的技術(shù)分析也有失真的時(shí)候，再好的公司也有下跌的時(shí)候，再牛的股也需要調(diào)整（樂視網(wǎng)，三聚環(huán)保，亨通光電，當(dāng)升科技，天齊鋰業(yè)，黃河旋風(fēng)）。對于你喜歡的公司，對于你自己的投資水平，有時(shí)候不要太自信反而會風(fēng)險(xiǎn)比較小。當(dāng)然了，漲幅和風(fēng)險(xiǎn)大小的關(guān)系也不是絕對的。很多股雖然漲得多，但主力倉位重，股票走勢和形態(tài)比較好，反而風(fēng)險(xiǎn)會比那些股價(jià)不高但形態(tài)不好的股票要低，遇到大盤下跌，主力也會護(hù)盤。我喜歡買的就是這類型的股票。形態(tài)由好變成不好是需要時(shí)間的，短線的高點(diǎn)一般不止一個(gè)。買趨勢好的票就算遇到一兩天的套牢，也往往會有反彈的機(jī)會給你跑路。反之，趨勢不好的票就不一定了。 對于$黃河旋風(fēng)(SH600172)$，單獨(dú)分析一下。這個(gè)票跟大家一樣我也追蹤了很久，基本面最近其實(shí)沒有什么太大變化，好公司依然是好公司，漲幅其實(shí)也不大。我在9月28日賣出時(shí)說過“黃河旋風(fēng)近幾天走勢越來越弱，前期主力的低位籌碼逐漸轉(zhuǎn)換成了高位籌碼，這里再次突破也變得更難了，于是中午分時(shí)均線附近賣出。”后來股價(jià)破位，現(xiàn)在均線全部都走壞，對股價(jià)形成壓制，之后有反彈也會因?yàn)樯厦嫦潴w的套牢籌碼形成的拋壓而比較難突破。對于長線價(jià)值投資來說，股價(jià)越跌越買并沒錯(cuò)，機(jī)會是跌出來的。但短線操作的話，你很難判斷何時(shí)止跌，何時(shí)企穩(wěn)，所以這里大可去選那些形態(tài)更好，主力介入更深的股去買。這里的破位和7月底的不一樣，七月底趨勢還是好的，套牢盤也不多，壓力不大，之后很快突破形成了兩個(gè)高點(diǎn)。現(xiàn)在則是高位橫盤一段時(shí)間的破位，之后形成平臺整理或者陰跌都有可能，總之是需要盤整一段時(shí)間，通過震蕩洗掉套牢盤和散戶。盤整到位之后，肯定還是會有很好的趨勢性機(jī)會買旋風(fēng)的，但不是現(xiàn)在，現(xiàn)在只能搶搶反彈。關(guān)于移動籌碼分布的知識，以后再寫，分析籌碼和持股成本對于判斷股票中期的走勢還是很有用的。感謝大家花時(shí)間來看文章，周末愉快！ |
|
|
