作為一套比較完善的交易系統(tǒng)（信號(hào)），它應(yīng)該是：既包含有“買(mǎi)入”指令；也包含有“賣(mài)出”指令。同時(shí)，它還應(yīng)該集“止盈”、“止損”、“資金分配管理”等多重功效于一身。因?yàn)?，只有擁有這樣一套比較完善的交易系統(tǒng)，才能給交易者的交易提供安全可靠的保障，使交易者面對(duì)錯(cuò)綜復(fù)雜、漲跌不定、變化莫測(cè)的證券市場(chǎng)，能夠做到化繁入簡(jiǎn)、應(yīng)對(duì)自如、游刃有余。

    那么，交易者怎么樣才能夠獲得這樣一套比較完善的交易系統(tǒng)（信號(hào)）指引呢？

    方法既簡(jiǎn)單又復(fù)雜。用六個(gè)字可以概括，那就是：學(xué)習(xí)、探索、自悟。

    一、學(xué)習(xí)。

    學(xué)習(xí)是指：要比較系統(tǒng)地學(xué)習(xí)證券交易的基礎(chǔ)知識(shí)及“經(jīng)典理論”；

    基礎(chǔ)知識(shí)如：什么是量比？什么是委差？何謂外盤(pán)？何謂內(nèi)盤(pán)？什么是換手率？什么是成交量？什么是流通股？什么是開(kāi)盤(pán)價(jià)？什么是收盤(pán)價(jià)？什么是最高價(jià)？什么是最低價(jià)？什么是集合競(jìng)價(jià)？何謂K線(xiàn)？何謂均價(jià)線(xiàn)？常用的技術(shù)指標(biāo)有哪些，它們都有哪些功用，它們各自的長(zhǎng)處與缺陷在哪里？......等等，等等....

    “經(jīng)典理論”如：波浪理論；成長(zhǎng)周期理論；隨機(jī)漫步理論；黃金分割率理論；股票價(jià)值理論；圖形分析理論......等等，等等....

    二、探索。

    探索是指：要在實(shí)踐中學(xué)習(xí)（亦可模擬交易）；

    三、自悟。

    自悟是指：通過(guò)學(xué)習(xí)、探索的過(guò)程，逐漸感悟、總結(jié)出一套屬于自己的交易系統(tǒng)出來(lái)。

    有交易者可能要問(wèn)：我的朋友自創(chuàng)了一套交易系統(tǒng)，我覺(jué)得不錯(cuò)，可不可以拿來(lái)一用？

    我的回答是：借鑒可以，照搬不行。

    為什么？

    一是，任何一套交易系統(tǒng)（信號(hào)），如果不是你自己悟出來(lái)的，你拿來(lái)用的話(huà)，除非你對(duì)其交易系統(tǒng)的內(nèi)涵有了較全面、較深刻的領(lǐng)悟，不然，那一定是不怎么管用的。因?yàn)?，交易系統(tǒng)的悟道者在創(chuàng)建它的時(shí)候，有些內(nèi)涵是無(wú)法表述的，或者說(shuō)是只可意會(huì)不可言傳的。而你，則很難悟透其全部的精髓，為此，在你使用它的時(shí)候就難免走樣。

    二是，任何一套交易系統(tǒng)（信號(hào)），都是要在實(shí)戰(zhàn)中通過(guò)幾十次、上百次，有的甚至是上千次的不斷地實(shí)踐檢驗(yàn)后才可以使其完善的。即便如此，它也還會(huì)隨著時(shí)間的推移、主力反技術(shù)手段的運(yùn)用漸漸變得不怎么靈光了，這就又提出了交易系統(tǒng)也需要不斷予以更新的問(wèn)題。如果不是你自己悟出來(lái)的交易系統(tǒng)，你就拿來(lái)用的話(huà)，你如何完善？更何談更新？ 

    在此，我僅就交易系統(tǒng)（信號(hào)）這個(gè)問(wèn)題，談一談我個(gè)人的初淺認(rèn)識(shí)，以供大家研究探討?！驹撐闹幌抻谮厔?shì)（短線(xiàn)波段）交易信號(hào)的探討，長(zhǎng)線(xiàn)投資不在該文的探討之內(nèi)?！?/b>

    一、MACD指標(biāo)（信號(hào)）指引

    MACD指標(biāo)在證券市場(chǎng)中，素有“牛熊分界線(xiàn)”、“多空（強(qiáng)弱）分水嶺”的說(shuō)法。

    我個(gè)人比較認(rèn)同這一說(shuō)法，并在交易實(shí)戰(zhàn)中將其作為一項(xiàng)重要的交易系統(tǒng)（信號(hào)）加以了應(yīng)用。其應(yīng)用原則是：

    1、以MACD的“0”軸（或叫中軸）為臨界點(diǎn)，將市場(chǎng)及個(gè)股劃分為“交易區(qū)間”與“非交易區(qū)間”。即：

    市場(chǎng)個(gè)股在運(yùn)行過(guò)程中，但見(jiàn)MACD自上而下跌破“0”軸后，即表明此時(shí)的市場(chǎng)個(gè)股已經(jīng)進(jìn)入“非交易區(qū)間”，這時(shí)，交易者的應(yīng)對(duì)之策應(yīng)該是--或止盈、或止損，即刻清倉(cāng)終止交易。同時(shí)，在MACD未能重新返身，再次站上“0”軸之前，應(yīng)盡量避免參與其交易，以空倉(cāng)觀望為宜。此一時(shí)段，不交易或許就是最好的交易；（若“忍”不住，想?yún)⑴c交易，也應(yīng)以輕倉(cāng)快進(jìn)快出為好。）在“非交易區(qū)間”的整個(gè)時(shí)段內(nèi)，交易者唯一要做的就是：將你的資金安全地帶到可“交易區(qū)間”中去。此一時(shí)段，能保住資金不縮水就是勝利。

    市場(chǎng)個(gè)股在運(yùn)行過(guò)程中，但見(jiàn)MACD自下而上，又重新返身，再次站上“0”軸后，即表明此時(shí)的市場(chǎng)個(gè)股已經(jīng)進(jìn)入“交易區(qū)間”，這時(shí)，交易者的應(yīng)對(duì)之策應(yīng)該是--即刻適時(shí)進(jìn)場(chǎng)，調(diào)控好倉(cāng)位，參與其交易。同時(shí)，在MACD尚未發(fā)生“高位死叉”之前，應(yīng)盡量避免“頻繁交易”，此一時(shí)段，當(dāng)以持股待漲為宜。

    2、當(dāng)市場(chǎng)個(gè)股進(jìn)入“交易區(qū)間”后，在此一多頭趨勢(shì)主導(dǎo)市場(chǎng)的時(shí)段中，交易者若想做短線(xiàn)波段交易，亦可以MACD“買(mǎi)小賣(mài)小，縮頭縮腳?！钡陌俗址结樧鲋敢?，進(jìn)行短線(xiàn)、超短線(xiàn)交易。

    其具體方法是：可以用“日線(xiàn)”、“60分鐘線(xiàn)”、“30分鐘線(xiàn)”、“15分鐘線(xiàn)”......依照MACD“交易區(qū)間”與“非交易區(qū)間”指引和“買(mǎi)小賣(mài)小”、“縮頭縮腳”之要義對(duì)個(gè)股展開(kāi)分析論證，并根據(jù)自己的“資金分配管理方案”以及個(gè)股的“時(shí)間運(yùn)行周期規(guī)律”適時(shí)進(jìn)行個(gè)股的短線(xiàn)、超短線(xiàn)交易。

    交易之道，“審時(shí)度勢(shì)”很重要。

    “勢(shì)”即為“趨勢(shì)”，“趨勢(shì)”萬(wàn)不可違；“時(shí)”即為“時(shí)機(jī)”，“時(shí)機(jī)”尤為緊要。交易者如果不能對(duì)交易的這兩個(gè)至關(guān)重要的“要素”--“趨勢(shì)”、“時(shí)機(jī)”做到了然于心且進(jìn)退有度的話(huà)，那么，交易者要想在股市獲取長(zhǎng)期穩(wěn)定地盈利，則幾乎是不可能的。而這一切，在很大程度上又取決于交易者對(duì)于MACD平滑異同平均線(xiàn)的深刻理解與感悟上?！菊f(shuō)明：這里所指的“趨勢(shì)”是指市場(chǎng)及個(gè)股所處的大“趨勢(shì)”、大“環(huán)境”。】

附：MACD進(jìn)場(chǎng)、離場(chǎng)信號(hào)指引 -- 買(mǎi)小賣(mài)小，縮頭縮腳

    MACD的精華就8個(gè)字：“買(mǎi)小賣(mài)小，縮頭縮腳。”

    “買(mǎi)小賣(mài)小”中的“小”是指紅綠柱的堆而言；

    “縮頭縮腳”中的“頭”和“腳”是指紅、綠柱的長(zhǎng)短而言 -- 紅柱縮短叫“縮頭”，綠柱縮短叫“縮腳”。

    當(dāng)股價(jià)一波比一波低時(shí)，而綠柱的堆一堆反比一堆小，證明此時(shí)已產(chǎn)生了底背離現(xiàn)象，可以考慮適時(shí)買(mǎi)進(jìn)；MACD買(mǎi)點(diǎn)應(yīng)在綠堆小時(shí)。

    當(dāng)股價(jià)一波比一波高時(shí)，而紅柱的堆，一堆反比一堆小，證明此時(shí)已產(chǎn)生了頂背離現(xiàn)象，應(yīng)該考慮適時(shí)賣(mài)出。MACD賣(mài)點(diǎn)應(yīng)在紅堆小時(shí)。

    MACD綠柱一根比一根短，叫縮腳，可以考慮適時(shí)買(mǎi)進(jìn)。也就是說(shuō)“縮腳”時(shí)買(mǎi)進(jìn)。

    MACD紅柱一根比一根短，叫縮頭，可以考慮適時(shí)賣(mài)出。也就是說(shuō)“縮頭”時(shí)賣(mài)出。

    MACD指標(biāo)精要之點(diǎn)總結(jié)：

    “0”軸（中軸）、“牛、熊分界線(xiàn)”、“多、空（強(qiáng)、弱）分水嶺”；

    “交易區(qū)間”（交易法則）、“非交易區(qū)間”（空倉(cāng)法則）；【這是我對(duì)趨勢(shì)交易所作的且必須嚴(yán)格遵守的法則。】

    “買(mǎi)小賣(mài)小”、“縮頭縮腳”。

    二、成交量指標(biāo)（信號(hào)）指引

    1、量增價(jià)升，買(mǎi)入信號(hào)：

    成交量持續(xù)增加，股價(jià)趨勢(shì)也由跌轉(zhuǎn)升，這是中短線(xiàn)最佳的買(mǎi)入信號(hào)?！傲吭鰞r(jià)升”是最常見(jiàn)的多頭主動(dòng)進(jìn)攻模式，應(yīng)積極進(jìn)場(chǎng)買(mǎi)入，與莊共舞。

    2、量增價(jià)平，轉(zhuǎn)陽(yáng)信號(hào)：

    股價(jià)經(jīng)過(guò)持續(xù)的下跌后運(yùn)行至低位區(qū)，出現(xiàn)了成交量增加股價(jià)企穩(wěn)的跡象，此時(shí)，成交量的陽(yáng)柱明顯多于陰柱，凸凹量差比較明顯，此說(shuō)明底部在積聚上漲的動(dòng)力，有主力在進(jìn)貨，為中線(xiàn)轉(zhuǎn)陽(yáng)信號(hào)，可以適量買(mǎi)進(jìn)持股待漲。有時(shí)，在上升趨勢(shì)中途也會(huì)出現(xiàn)“量增價(jià)平”的現(xiàn)象，這說(shuō)明，股價(jià)上行暫時(shí)受挫，只要上升趨勢(shì)未破，一般經(jīng)整理后仍會(huì)有后續(xù)行情。

    3、量平價(jià)升，持續(xù)買(mǎi)入：

    成交量保持等量水平，股價(jià)持續(xù)上升，可在期間適時(shí)參與。

    4、量減價(jià)升，繼續(xù)持有：

    成交量減少，股價(jià)仍在繼續(xù)上升，適宜繼續(xù)持股，但此時(shí)已不適宜繼續(xù)加倉(cāng)。即便個(gè)股鎖籌良好，也不宜使用重倉(cāng)。若參與，最好是只調(diào)用小資金短線(xiàn)參與。因?yàn)?，通常這時(shí)的股價(jià)已經(jīng)有了相當(dāng)?shù)臐q幅，基本上接近了上漲的末期。為此，交易者需謹(jǐn)慎應(yīng)對(duì)。（有時(shí)，在上漲初期也會(huì)出現(xiàn)“量減價(jià)升”的現(xiàn)象，而這可能是暫時(shí)的，如有增量資金進(jìn)場(chǎng)，股價(jià)仍會(huì)有一段上行空間。）

    5、量減價(jià)平，警戒信號(hào)：

    股價(jià)經(jīng)過(guò)較長(zhǎng)一段時(shí)間的大幅上漲后，成交量顯著減少，股價(jià)進(jìn)行橫向整理不再上升，此為警戒出貨的信號(hào)。此時(shí)段，如果突發(fā)巨量（天量），拉出大陽(yáng)、大陰線(xiàn)，應(yīng)視作波段見(jiàn)頂信號(hào)。此時(shí)，無(wú)論有無(wú)利好、利空消息，均應(yīng)果斷派發(fā)。

    6、量減價(jià)跌，賣(mài)出信號(hào)：

    成交量持續(xù)減少，股價(jià)趨勢(shì)開(kāi)始由滯漲轉(zhuǎn)為下降，為賣(mài)出信號(hào)。此亦稱(chēng)無(wú)量陰跌，底部遙遙無(wú)期。所謂“多頭不死跌勢(shì)不止”。要一直跌到多頭徹底喪失信心斬倉(cāng)認(rèn)賠，爆出大的成交量時(shí)，跌勢(shì)才會(huì)停止。所以，在操作上，只要趨勢(shì)逆轉(zhuǎn)，就應(yīng)及時(shí)止盈、止損出局。

    7、量平價(jià)跌，繼續(xù)賣(mài)出：

    成交量停止減少，股價(jià)急速滑落，此階段應(yīng)繼續(xù)堅(jiān)持及早賣(mài)出的方針，且不要買(mǎi)入，當(dāng)心作繭自縛。

    8、量增價(jià)跌，棄賣(mài)觀望：

    股價(jià)經(jīng)過(guò)較長(zhǎng)一段時(shí)間的大幅下跌之后，成交量開(kāi)始增加，此時(shí)，即使股價(jià)仍在下落，也要慎重對(duì)待極度恐慌的“殺跌”。此時(shí)段的操作原則應(yīng)該是：持股者當(dāng)放棄賣(mài)出；而（持幣者）當(dāng)空倉(cāng)觀望。低價(jià)區(qū)的增量，通常說(shuō)明有資金在接盤(pán)，表明后期市場(chǎng)個(gè)股有望在此形成底部或引發(fā)反彈，需以關(guān)注。當(dāng)然，若在趨勢(shì)由升勢(shì)逆轉(zhuǎn)為跌勢(shì)的初期出現(xiàn)“量增價(jià)跌”情勢(shì)時(shí)，則就另當(dāng)別論，此刻，應(yīng)該果斷地清倉(cāng)出局，留待場(chǎng)外持幣觀望。

    三、均價(jià)線(xiàn)指標(biāo)（信號(hào)）指引

    有人用如下方法，即：均價(jià)線(xiàn)走平并拐頭向上，股價(jià)亦站穩(wěn)均價(jià)線(xiàn)之上時(shí)買(mǎi)入（然后，持股待漲）；均價(jià)線(xiàn)走平并拐頭向下，股價(jià)亦跌破均價(jià)線(xiàn)時(shí)（抑或橫向整理時(shí)）賣(mài)出（然后，空倉(cāng)觀望）的方法。分別對(duì)不同類(lèi)型的上百支個(gè)股的10日、20日、30日、60日，120日，250日均價(jià)線(xiàn)進(jìn)行了大量的測(cè)算，結(jié)論是：

     一、以MACD“0”軸的“牛熊分界線(xiàn)”、“多空分水嶺”為總“指引”。市場(chǎng)個(gè)股由底部向上，同時(shí)，站上“0”軸時(shí)，標(biāo)志著做多時(shí)點(diǎn)的到來(lái)，交易者可積極尋求目標(biāo)個(gè)股進(jìn)場(chǎng)交易；反之，當(dāng)市場(chǎng)個(gè)股由頂部向下，同時(shí)，跌破“0”軸時(shí)，標(biāo)志著做空時(shí)點(diǎn)的到來(lái)，交易者應(yīng)果斷清倉(cāng)離場(chǎng)觀望。即：“0”軸之下不做多；“0”軸之上不做空。該“指引”完全符合“多頭趨勢(shì)不做空”、“空頭趨勢(shì)不做多”的“順勢(shì)而為”交易原則，故，我將其視為交易“指引”的總規(guī)則。

     二、以“20日均價(jià)線(xiàn)”為交易的基本參照值，輔之以“60日均價(jià)線(xiàn)”，在多頭時(shí)段（此為大前提）積極參與目標(biāo)個(gè)股的交易。即以文中的“20日均價(jià)線(xiàn)操盤(pán)方法要點(diǎn)”為“指引”，對(duì)目標(biāo)個(gè)股展開(kāi)實(shí)盤(pán)跟蹤與交易。將“止盈”、“止損”、“資金分配管理原則”融入其中，一切均以交易系統(tǒng)“信號(hào)”指引為準(zhǔn)繩，可“預(yù)測(cè)”，但不以“預(yù)測(cè)”為“準(zhǔn)”；聽(tīng)“忽悠”，但不以“忽悠”為“信”?！爸貙?shí)守紀(jì)”（即：只著眼于市場(chǎng)個(gè)股實(shí)際給出的“信號(hào)”指令，并嚴(yán)格執(zhí)行你的交易紀(jì)律。）。若如此，則我以為，“輕輕松松炒股，穩(wěn)穩(wěn)當(dāng)當(dāng)賺錢(qián)?！本筒粫?huì)僅僅是“偶得”，它--你的交易系統(tǒng)，必將真正成為你的一臺(tái)適時(shí)運(yùn)轉(zhuǎn)的“印鈔機(jī)”，為你經(jīng)年累月的賺取股市“復(fù)利”。

     三、交易其實(shí)很簡(jiǎn)單，賺錢(qián)也不是什么難事。關(guān)鍵是，要克服交易者自身“人性的弱點(diǎn)”，“不貪”（不在空頭趨勢(shì)下強(qiáng)行交易--不該伸手時(shí)莫伸手）、“不懼”（敢于在多頭趨勢(shì)中依照“指令”展開(kāi)交易--該出手時(shí)就出手）。“能曲”（在空頭趨勢(shì)下，能耐得住寂寞；空倉(cāng)守候，默默地等待著“趨勢(shì)拐點(diǎn)”即轉(zhuǎn)勢(shì)信號(hào)的出現(xiàn)--哪怕要等待幾個(gè)月也要等。）、“能伸”（在多頭趨勢(shì)中，善于捂股；要能夠忍受住小的利潤(rùn)之回吐，以圖較大利潤(rùn)之回報(bào)--只要交易系統(tǒng)沒(méi)有發(fā)出賣(mài)出指令就一路持股待漲。）。唯有如此，交易者方能無(wú)敵于“股天下”。

     看看目前的市場(chǎng)個(gè)股，比照一下“指引”的信號(hào)，空頭格局盡顯，下跌趨勢(shì)依然。所以，我只得堅(jiān)守“空倉(cāng)策略”，高掛“免戰(zhàn)牌”。只有待多頭交易信號(hào)出來(lái)了，我才會(huì)披掛上陣，義無(wú)反顧地投身于“股戰(zhàn)場(chǎng)”。