波浪理論的應(yīng)用
1、如何發(fā)現(xiàn)和確認(rèn)“1”浪已經(jīng)展開（這里重點(diǎn)說的是長(zhǎng)期熊市結(jié)束以后展開的大1浪）
首先，由于“1”浪（除了剛上市的股票以外）是在C浪終結(jié)以后展開的，因此確認(rèn)C浪終結(jié)是了解“1”浪是否即將或已經(jīng)展開的基礎(chǔ)。判斷C浪終結(jié)與否可以從幾個(gè)方面來綜合觀察：一是形態(tài)：看有無抵抗性下跌的趣味；二是與均線的關(guān)系：看均線組合有無交織現(xiàn)象；三看目標(biāo)：看是否已經(jīng)到達(dá)某重要的技術(shù)目標(biāo)位；四看歷史關(guān)口：看“目前”價(jià)位附近是不是正好處于某歷史關(guān)口一帶；五看成交量：是不是已經(jīng)持續(xù)萎縮到“慘不忍睹”的程度；六看換手率：看在“無人盈利”階段的換手率是不是居然也超過了200%甚至以上。
第二，在上述情況普遍存在以后，行情一旦突破最近的某一個(gè)局部高點(diǎn)、同時(shí)也突破了某一條重要的均線（比如20日線）或某一條重要的壓力線，這時(shí)“1”浪就有可能已經(jīng)展開了。
第三，是否介入以及介入到什么程度、要看可能的運(yùn)行目標(biāo)（即上升空間）大概有多少。這個(gè)問題比較復(fù)雜。關(guān)于“1”浪的運(yùn)行目標(biāo)在所有波浪理論書籍里都是沒有涉及的，本人也只是在近10年的運(yùn)用過程中捕捉一鱗半爪的市場(chǎng)現(xiàn)象、還遠(yuǎn)不能作為理論或規(guī)律來介紹。比如：將“1”浪先作為“C浪”的調(diào)整浪來看待，那么可以按“C浪”跌幅的38.2%、50%、61.8%來計(jì)算“1”浪可能的上升目標(biāo)。

2、如何在“2”浪運(yùn)行過程中嘗試建倉(cāng)
2浪有2個(gè)可能的背景：
①是“1”浪運(yùn)行得極其艱苦，此時(shí)2浪擔(dān)負(fù)著確認(rèn)底部的任務(wù)；如此則不宜隨便入市抄底，要等到比如均線組合由交織狀態(tài)向多頭排列演變、指標(biāo)突破均衡線、成交量明顯放大等信號(hào)出來以后才能開始建倉(cāng)——而在放量突破1浪頂部或某關(guān)鍵壓力線以后則可以加快建倉(cāng)步伐。
②是當(dāng)“1”浪以“拔地而起”之勢(shì)展示牛市的到來時(shí)，2浪一般會(huì)以三角形、旗形等形態(tài)完成調(diào)整。此時(shí)從均線的角度而言，調(diào)整的目的仿佛是為了等待均線跟上行情的上升節(jié)奏。因此，當(dāng)行情“碰”到20日均線時(shí)一般就可以開始入市吸納了。

3、如何捕捉“3”浪行情
①大熊市之后的1浪多少帶有一些“修復(fù)”圖形的意思，只有當(dāng)其后的2浪明顯出現(xiàn)抗跌以及惜售現(xiàn)象以后、市場(chǎng)才開始警覺可能真的見底了。這時(shí)候一有利好（事實(shí)上此時(shí)利空已經(jīng)出盡了）、那些已經(jīng)空倉(cāng)的或者半倉(cāng)的均會(huì)義無返顧地殺入。由于在低位沒有什么解套盤，所以一些所謂的“歷史關(guān)口”就都被輕而易舉地突破了——甚至連續(xù)漲停。由于個(gè)股上升的節(jié)奏不完全一樣，于是換股的現(xiàn)象就頻頻發(fā)生了——這就是3浪為什么會(huì)放量的原因。
②介入3浪既可以在突破1浪頂以后，也可以帶著止損的準(zhǔn)備在2浪的尾聲悄悄進(jìn)行——尤其是在行情突破2浪b以后應(yīng)該果斷進(jìn)場(chǎng)。
③3浪3是大家經(jīng)常掛在嘴邊的術(shù)語(yǔ)，意思是如果趕上這種行情就跟買彩票中了頭獎(jiǎng)一樣、剩下的只需要背錢的力氣和數(shù)錢的耐心了。所以，此時(shí)需要做的是收藏股票。
④5浪3經(jīng)常不是最大的浪，所以如果看見5浪1走得很悠揚(yáng)就需要清醒了：接下來的3浪大約只有它的61.8%的升幅。
波浪理論在應(yīng)用上最需要掌握的技巧：及時(shí)捕捉第3浪
從心理上說，我們都有抄底的欲望；從投資價(jià)值來看，最理想的結(jié)果是買在“3”浪的啟動(dòng)之始。因此，對(duì)3浪的判斷就變得非常重要了；然而，一個(gè)問題總是存在兩個(gè)方面的：3浪肯定發(fā)生在1、2浪走完之后，但與之過程相類似的還有屬于反彈浪的C浪——對(duì)某下跌推動(dòng)浪的調(diào)整反彈，A浪向上、B浪向下、C浪再上……。所以，當(dāng)你以為某上升行情可以確認(rèn)為是某3浪的時(shí)候、它也有可能是某C浪。
那么，如何區(qū)分究竟是某3浪還是某C浪呢？
首先，往回推算調(diào)整浪是否已經(jīng)結(jié)束（包括子浪的組成是否可以確認(rèn)已經(jīng)終結(jié)、調(diào)整的形態(tài)是否有告一段落的跡象、調(diào)整的目標(biāo)是否已到達(dá)某重要位置等）；
第二，該“1”浪是否具備獨(dú)立的推動(dòng)浪的地位：即要觀察其是不是更象一輪反彈調(diào)整、有沒有調(diào)整浪的特征；
第三，該“2”浪見“底”時(shí)形成的底部與“1”浪底是否呈相反對(duì)照（簡(jiǎn)單地說：是不是一個(gè)底屬于“尖底”、另一個(gè)底則比較厚重；位置順序不是非常重要，但是理想的結(jié)果是“1”浪底屬于“尖底”、“2”浪底比較厚重，這樣有助于培養(yǎng)出“3”浪來）；
第四，再展升勢(shì)時(shí)，均線、形態(tài)、成交量等是否支持其構(gòu)成“3”浪；
記?。喝绻皇?浪、極有可能就是某C浪了——就不要有太大的期望值了；而如果已經(jīng)介入了、一旦跌破A浪頂即應(yīng)止損出局。

4、如何應(yīng)對(duì)“4”浪調(diào)整
首先要客觀判斷此前是不是曾經(jīng)有過一個(gè)3浪；
然后要客觀評(píng)價(jià)此前的2浪屬于“復(fù)雜”還是“簡(jiǎn)單”調(diào)整；
第三要計(jì)算大概的調(diào)整目標(biāo)；
第四要等待中期均線跟上最近的價(jià)位；
第五是在等待期間注意調(diào)整的特征以感知后面可能的調(diào)整節(jié)奏；
第六，假如可能運(yùn)行旗尖形調(diào)整、看看指標(biāo)有沒有出現(xiàn)“夸張”；（平常所說的旗形一般指平行四邊形，我這里說的“旗尖形”屬于小三角形調(diào)整。指標(biāo)出現(xiàn)“夸張”一般在強(qiáng)弱指數(shù)上體現(xiàn)得比較明顯，具體特征是：當(dāng)股價(jià)呈局部小雙底時(shí)，對(duì)應(yīng)的強(qiáng)弱指數(shù)已經(jīng)創(chuàng)了新低。）
第七，資金配置：分5份介入——進(jìn)入4浪c時(shí)買1份，突破4浪a時(shí)加買1份，其余3份靈活掌握。這樣操作的好處是萬(wàn)一判斷失誤、止損損失不大。
補(bǔ)充一點(diǎn)：在調(diào)整浪運(yùn)行中是可以嘗試逆“勢(shì)”開倉(cāng)的、因?yàn)檫@只是逆小勢(shì)而順大勢(shì)，即使有些許被套也不必考慮止損問題——充其量只是建倉(cāng)的價(jià)位不很理想而已。

5、如何評(píng)價(jià)以及介入“5”浪行情
首先仍然是要客觀判斷此前是不是曾經(jīng)有過一個(gè)3浪；
然后要客觀評(píng)價(jià)此前的4浪是不是可以確認(rèn)已經(jīng)結(jié)束了；
第三要根據(jù)4浪的特點(diǎn)和調(diào)整的規(guī)模來感知5浪的威力大概能有多大——即其究竟可能是裂口式上升還是會(huì)呈楔形爬升；
第四是不要試圖在5浪5的頂部出貨——因?yàn)槲覀兌紵o法保證數(shù)浪無誤。
積極捕捉5浪行情
表面上看，5浪是最后一漲、似乎介入有危險(xiǎn)；其實(shí)捕捉5浪行情是有價(jià)值的：
第一，這里討論的“浪”都是以周線圖為時(shí)間單位的，雖然5浪是所謂的“最后一漲”、但那只是“就‘浪’論‘浪’”——并非所有的市場(chǎng)人士都能有此共識(shí)的、因而也就不必過于擔(dān)心其會(huì)因賣壓過大而中途“夭折”。
第二， 5浪比較容易分辯：此前應(yīng)該有過一輪完美的上升行情（即“3”浪）繼而展開充分的調(diào)整（即“4”浪）、一旦啟動(dòng)“5”浪目標(biāo)也比較容易計(jì)算——而且止損也容易設(shè)定：可以根據(jù)“4”浪底不得低于“1”浪頂?shù)脑韥龛b別對(duì)“5”浪的研判是否有誤。
第三，可以借助指標(biāo)（例如強(qiáng)弱指數(shù)RSI）的演變過程來判斷“5”浪是否成立以及據(jù)此確定進(jìn)場(chǎng)時(shí)機(jī)

6、如何盡早感知和規(guī)避“A”浪
“5”浪終結(jié)前一般會(huì)有這樣一些技術(shù)現(xiàn)象出現(xiàn)：“3、5”浪價(jià)量背離、“3、5”浪指標(biāo)背離等，因此當(dāng)“5”浪一創(chuàng)新高就要開始嚴(yán)密注視其之運(yùn)行了：一旦有上述技術(shù)現(xiàn)象存在，就要看有沒有拉升乏力、K線走壞（比如出現(xiàn)“長(zhǎng)陰”、“穿頭破腳”、“島形反轉(zhuǎn)”、“跳空反轉(zhuǎn)”之類的圖況）、均線交織等具體特征；寧可利潤(rùn)縮水、也不可被套以后由于被套而人為地為市場(chǎng)找可能繼續(xù)上升的依據(jù)——這樣會(huì)被套得更深。

7、如何利用B浪清倉(cāng)
首先需要強(qiáng)調(diào)的是：B浪可遇難求，切不可明知道行情已經(jīng)進(jìn)入“A”浪卻不及時(shí)止損、而一昧地等待B浪展開期盼籍此解套退場(chǎng)。因?yàn)?#8220;A”浪經(jīng)常極具殺傷力、容易持續(xù)下?lián)ザ鴰缀醪话l(fā)生反彈，“A”浪的跌幅經(jīng)常達(dá)到1-5浪整個(gè)升幅的一半；而B浪雖有“多頭陷阱”之稱，但那不是針對(duì)升幅而言、僅僅只是說人們?cè)?#8220;A”浪終于走完后誤以為整個(gè)熊市已經(jīng)結(jié)束了而對(duì)B浪產(chǎn)生了錯(cuò)誤的預(yù)期——以為是新一輪升勢(shì)已經(jīng)展開。B浪的運(yùn)行是復(fù)雜的：其有可能以報(bào)復(fù)性反彈的方式展開（此時(shí)行情顯得極其兇悍、凌厲），也有可能以接近45度角的形態(tài)呈“通道”上升——這也是典型的旗形反彈。由于其經(jīng)常會(huì)持續(xù)較長(zhǎng)時(shí)間，久而久之人們就容易忘記行情的下跌趨勢(shì)并沒有結(jié)束。
綜上所述，在B浪展開時(shí)首要的問題是要清醒地認(rèn)識(shí)到這并不是“做新單”的好機(jī)會(huì)、而僅僅是糾正此前既已犯下目前尚未解決的錯(cuò)誤的補(bǔ)救機(jī)會(huì)。B浪是“逃命”機(jī)會(huì)、不宜過度介入。
第一、 B浪的產(chǎn)生具有偶然性，在判斷A浪已經(jīng)形成以后即應(yīng)清倉(cāng)離場(chǎng)、而不要指望
在B浪展開時(shí)去解套；
第二、 B浪經(jīng)常來勢(shì)突然、走法詭異，在操作上比較難把握；
第三、 B浪往往是主力為了自救而發(fā)動(dòng)的行情，隨時(shí)或在任意一個(gè)高點(diǎn)都有可能結(jié)束。

8、如何面對(duì)C浪
C浪最難把握的是“究竟是不是C浪”。一般來講、尤其是中國(guó)的股票投資沒有做空機(jī)制，人們?cè)诟星樯虾茈y接受“從此很長(zhǎng)時(shí)間將不再有行情”的殘酷事實(shí)。于是經(jīng)常會(huì)從一些“蛛絲馬跡”中尋找“反轉(zhuǎn)”的信號(hào)：比如“跌這么多了，總會(huì)有個(gè)反彈吧”、“跌這么久了，難道就不可能有一次象樣的反彈嗎”、“指標(biāo)都嚴(yán)重超賣了，應(yīng)該會(huì)反彈了吧”、“現(xiàn)在已經(jīng)沒有任何人賺錢了，哪來的沽售壓力呢”、“已經(jīng)是地量了啵，不是說‘地量地價(jià)’嗎”等等；這些在平時(shí)行情里都經(jīng)常起著“轉(zhuǎn)勢(shì)”作用的信號(hào)在C浪中就都顯得是那么的“失效”或微弱。
如何面對(duì)C浪？答案已經(jīng)是不言而喻了。

9、我個(gè)人的習(xí)慣是：
（1）“轉(zhuǎn)勢(shì)”以后才定性——即通常所說的“是什么浪”，否則只提出“懷疑是什么浪”；
（2）“轉(zhuǎn)勢(shì)”以后用排除法審視“其究竟是不是其應(yīng)該是的哪個(gè)浪”，假如“不是”、會(huì)是什么浪以及會(huì)有什么后果；
（3）目標(biāo)計(jì)算：以從不同的角度計(jì)算出的接近共同的結(jié)果為主要參考目標(biāo)。比如某行情處于大的反彈浪和局部推動(dòng)浪3的位置，分別計(jì)算目標(biāo)發(fā)現(xiàn)有某區(qū)域是共同的結(jié)果，于是視該結(jié)果為最可能的目標(biāo)；
（4）原則上不計(jì)算下跌目標(biāo)。